Главное на рынке облигаций на 14.10.2024 RU000A1094U1 🌾 «Байсэл» 15 октября начнет размещение трехлетних облигаций серии 001P-02 на 100 млн рублей. Ставка 1-6-го купонов установлена на уровне 26,25% годовых. Купоны ежеквартальные. По выпуску предусмотрена амортизация. Организатор — ИК «Иволга Капитал». Эмитент имеет кредитный рейтинг BB-.ru со стабильным прогнозом от НКР. RU000A1090N4 RU000A107AW3 ✈️ «Аэрофьюэлз» 17 октября начнет размещение допвыпуска облигаций №1 серии 002Р-03 объемом 400 млн рублей. Сбор заявок инвесторов на выпуск прошел 11 сентября. Основной выпуск трехлетних облигаций серии 002Р-03 объемом 1,2 млрд рублей компания разместила в июле 2024 г. Ставки купонов переменная: КС плюс 3,4% годовых. Купоны ежеквартальные. Организаторы — Газпромбанк и ИФК «Солид». Эмитент имеет кредитный рейтинг ruA- со стабильным прогнозом от «Эксперт РА». RU000A106KY0 📱 «Селлер» (бренд «Техпорт») допустил техдефолт по частичному досрочному погашению облигаций серии БО-01. Размер неисполненных обязательств — 23 млн рублей. Компания смогла выплатить инвесторам лишь 14,5 млн рублей из 37,5 млн. Это 38,7% от полного объема частичного досрочного погашения. Причина неисполнения эмитентом обязательств перед владельцами бумаг в полном объеме — изменение ковенант по банковскому кредитованию. Эмитент имеет кредитный рейтинг ruB со стабильным прогнозом от «Эксперт РА». 🧀 Фабрика «Фаворит» допустила техдефолт при выплате 36-го купона и остаточной части номинальной стоимости облигаций серии БО-П01, сообщил ПВО «ЮЛКМ». Размер неисполненных обязательств — 12,6 млн рублей. Напомним, эмитент в сентябре допустил дефолт по выплате 11-го купона облигаций серии БО-01 на 986,4 тыс. рублей. 💊 «Озон Фармацевтика» установило индикативный ценовой диапазон IPO на уровне 30-35 рублей за одну акцию, что соответствует рыночной капитализации компании в размере 30-35 млрд рублей без учета средств, которые планируется привлечь в рамках первичного публичного размещения бумаг. Инвесторам будут предложены акции, выпущенные в рамках допэмиссии в размере до 10% от уставного капитала. Цена IPO будет установлена по итогам сбора заявок, который пройдет с 11 по 16 октября 2024 г. В рамках IPO предусмотрен механизм стабилизации на срок 30 дней после начала торгов. Торги акциями компании с листингом на Московской бирже начнутся 17 октября 2024 г. под тикером OZPH и ISIN RU000A109B25. RU000A108PC1 🏡 «Легенда» установила ставку 4-го купона облигаций серии 002Р-03 на уровне 22,41% годовых. Эмитент имеет кредитный рейтинг BBB(RU) с позитивным прогнозом от АКРА. RU000A1078X8 🚙 «ДиректЛизинг» установил ставку 12-го купона облигаций серии 002Р-02 на уровне 22% годовых. Эмитент имеет кредитный рейтинг ВВ+(RU) со стабильным прогнозом от АКРА. 📄 Мосбиржа ввела маркировку облигаций Сектора устойчивого развития. К краткому наименованию инструмента добавлено дополнительное буквенное обозначение «s» – sustainability (устойчивость – англ.), которое означает, что эмитент придерживается принципов устойчивого развития. Маркировка призвана упростить для инвесторов поиск зеленых, социальных облигаций и облигаций устойчивого развития.

🔥 Коротко об итогах торгов на рынке облигаций за 11.10.2024 🟧 На первичном рынке RU000A109S83 11 октября стартовало размещение МОНОПОЛИЯ 001P-01. Выпуск объемом 3 млрд был размещен на 280 млн 143 тыс. рублей (9,34% от общего объема эмиссии). 🟧 На вторичном рынке Суммарный объем торгов в основном режиме по 358 выпускам составил 800,1 млн рублей, средневзвешенная доходность — 21,15%.

«Монополия»: разбор эмитента в день размещения 💼Монополия-001Р-01: RU000A109S83 В сентябре 2024 г. АО «Монополия» объявило о выходе на публичный долговой рынок с помощью крупных организаторов — Газпромбанка и БКС КИБ. Сбор заявок прошел 8 октября, по его результатам планируемый объем размещения был уменьшен с 3 млрд до 500 млн рублей. Видимо, предварительный спрос не удовлетворил компанию, и она пошла нетривиальным путем, объявив на своем сайте о втором этапе сбора заявок — с 14 октября по 15 ноября. Разбор особенностей бизнес-модели нового эмитента, а также потенциальных рисков для инвесторов — в аналитическом материале Захара Кислых и Максима Шашукова, авторов проекта «Долгосрок». Первичные торги облигациями первого выпуска АО «Монополия» стартуют 11 октября. Ставка купона будет рассчитываться по формуле: ключевая ставка Банка России плюс 3,75% годовых. Купоны ежемесячные. Предусмотрено обеспечение в форме внешней публичной безотзывной оферты от ООО «Монополия.Онлайн». Также будет предоставлен ковенантный пакет: основанием для досрочного погашения облигаций по требованию их владельцев станет утрата контроля эмитента над оферентом. Эмитент имеет кредитный рейтинг BBB+(RU) со стабильным прогнозом от АКРА, присвоенный в сентябре 2024 г. О компании «Монополия» — логистическая цифровая платформа, объединяющая участников рынка автомобильной логистики. Компания решает основные задачи участников рынка грузоперевозок — поиск груза, организация вывоза собственными силами или с привлечением транспорта «Монополии», документарное сопровождение, а также прочие сопутствующие процессу услуги за счет мультисервисной модели. История компании • 2006 г. Создание ООО «Монополия» в августе 2006 г. Основным направлением деятельности является оказание транспортно-экспедиционных услуг с фокусом на рефрижераторных перевозках. • 2010-2017 гг. Формируется холдинговая структура и создается собственный автопарк. Компания нарабатывает клиентскую базу, доступ к которой впоследствии передает мелким перевозчикам на стадии запуска платформы. • 2018 г. Компания запускает флагманскую платформу Monopoly.Online, где любой перевозчик может забрать груз от базы грузовладельцев «Монополии» — в базе более 1000 активных компаний. • 2019 г. Запуск сегмента «Монополия Топливо» — сервис бескарточного топливного процессинга, который позволяет грузоперевозчикам находить выгодные цены на АЗС партнеров, подключенных к сервису. В то же время компания запускает проект «Монополия Бизнес», цель которого — помочь частным водителям стать индивидуальными предпринимателями без первоначальных инвестиций. • 2020-2021 гг. Запуск «Монополия Сервис» — сервиса, предоставляющего комплексное управление товарами и услугами, необходимыми для осуществления перевозок. • 2022 г. Объединение «Монополия Сервис» и «Монополия Топливо» в «Мультисервис». Функционал расширяется, и пользователи могут получать услуги через мобильное приложение. Компания также начала предлагать клиентам финансовые и юридические сервисы. • 2023 г. Компания приобрела 75,08% акций автомобильного FTL-перевозчика Globaltruck («Глобалтрак Менеджмент» (ГТМ) за 3,62 млрд рублей. • 2024 г. В феврале 2024 г. компания приобрела 72% в TMS (Transportation Management System) — провайдера «Умная Логистика» — за 18 млрд рублей, а также заключила опционы «пут» и «колл» на покупку оставшейся доли. Оценка справедливой стоимости условного возмещения составляет 464,6 млн рублей. Компания рассматривает выход на IPO в 2025 г., при этом листинг поглощенной Globaltruck сохранится согласно заявлению главы совета директоров Ильи Дмитриева. Бизнес-модель Диверсифицированная бизнес-модель позволяет оказывать полный перечень необходимых услуг для транспортных перевозок. продолжение⬇️