Друзья, стартовала первая полная торговая неделя😁

Доходность стратегии Algebra в августе составила 7.5% Главные драйверы роста портфеля - обесценение рубля SiU6 Чистая доходность по портфелю с момента запуска стратегии приблизилась к отметке 49%. Среднегодовая доходность 21%. До конца года ожидается сохранение положительной динамики портфеля и рост доходности до 34% по итогам 2026 года. Доходность от операций с фьючерсами на природный газ в близжайшее 6 мес ожидается на уровне 40% годовых. Вес позиции 20% портфеля. NGX6 NGZ6 Насдак целевой вес 50% портфеля NAZ6 Алгебра позволяет участвовать в росте технологического сектора США с использованием эффективных моделей управления риском.

Стратегия автоследования Алгебра: инвестиции в Насдак и хедж в природном газе Стратегия автоследования Algebra обновила максимум и продолжает восходящее движение на фоне роста котировок в индексе Насдак и ослабления рубля. Накопленная доходность с момента запуска стратегии приблизилась к отметке 47%. Среднегодовая доходность 22%. Стратегия систематически удерживает валютные фьючерсы и фьючерсы по паре доллар рубль и юань рубль в лонг. Таким образом, создаётся синтетически позиция которая воспроизводит инвестиции в индекс Насдак в российском биржевом контуре NAU6 NAZ6 SiU6 SiZ7 До ноября планирую нарастить шорт во фьючерсах на природный газ до 20% портфеля. Контракты NGX6 NGZ6 будут выбраны для формирования короткой позиции. Торговля ведётся фьючерсами на природный газ только от шорта. Данная конфигурация направлена на снижение рыночного риска по портфелю и нацелена на хеджирование длинных позиций в Насдак от циклической рецессии.

Фьючерсы — не спекулятивная маржинальная торговля, а инструмент долгосрочного накопления капитала Многие привыкли думать, что срочный рынок — это удел агрессивных спекулянтов, «горячих» трейдеров и любителей плечевого риска. А если кто‑то говорит о фьючерсах, сразу рисуются графики с минутными свечами, маржин-коллы и бессонные ночи. Но это лишь одна грань. На самом деле фьючерсы могут быть надёжным механизмом для стратегического сбережения и защиты капитала от инфляции, если подойти к ним как к инструменту работы с базовым активом, а не как к спекулятивной маржинальной торговле для быстрого обогащения. Мой портфель — живой пример такого подхода. 80% активов номинировано в валюте, и основу составляют валютные фьючерсы (в первую очередь на пару USD/RUB SiU6 , CNY/RUB CRU6 ). Это не спекулятивная позиция на завтра, а долгосрочная стратегия, выстроенная вокруг трёх китов: 1. Валютная переоценка – фундаментальный тренд ослабления рубля даёт естественный прирост в рублёвом выражении. 2. Переносная доходность (carry) – удержание фьючерсов на валюту позволяет капитализировать разницу в процентных ставках (рублёвая ставка выше валютной, и при ролловере контрактов это даёт положительный эффект). 3. Арбитраж неэффективностей – поиск и выторговывание временных ценовых искажений между фьючерсным и спотовым рынками, а также между разными контрактами. Это аккуратный сбор «статистической» прибыли с минимальным риском. В итоге капитал работает в среднем под 12% годовых в валюте (без учёта дополнительного рублёвого дохода от курсовой разницы). Для сравнения: за 3 года, отражённых на скриншоте , общий рублёвый прирост составил 51%, но основная добавленная стоимость — именно валютная составляющая. В переводе на долларовый эквивалент получается стабильная, прогнозируемая доходность, которая перекрывает инфляцию в твёрдой валюте и создаёт реальный накопленный капитал. ✨ Как это выглядит на практике Счёт в Т-банке был открыт именно под эту модель: регулярные пополнения (всего заведено 3,5 млн ₽), периодические выводы (около 2,4 млн ₽), а остаток капитализируется. Оборот за три года превысил 65 млн ₽ – но это не признак «горячей» торговли, а следствие регулярного ролловера фьючерсных контрактов (раз в 3–6 месяцев), который неизбежно генерирует большой валовый оборот при сохранении сути позиции. Дивиденды и купоны (около 37 тыс. ₽) – лишь приятный бонус от небольшой доли классических бумаг, основная же работа ведётся на срочном рынке. Почему это работает · Фьючерс даёт доступ к базовому активу без необходимости держать наличную валюту (избегаем конверсионных спредов и валютного контроля). · Плечо используется минимально – только для замещения физической валюты, а не для умножения риска. · Стратегия ролловера – мы не гадаем на курс, а просто продлеваем контракты, получая положительный carry. Это примерно как реинвестировать облигации с накопленным купоном. · Поиск неэффективностей – например, когда фьючерс торгуется с аномальным отклонением от справедливой цены (с учётом ставок), мы открываем временные арбитражные позиции, добавляя до 1–2% годовых к базовой доходности. ✨ Итог: фьючерсы как инвестиционный фундамент Торговля фьючерсами – это не спекулятивная маржинальная торговля, которая сжигает депозиты, а инструмент реализации долгосрочного взгляда на активы. Если у вас намерение извлекать доходность в валюте, то фьючерс позволяет упаковать эту идею в ликвидный, прозрачный и низкозатратный инструмент. Мой портфель – это не попытка обыграть рынок каждый день, а системное накопление капитала с прогнозируемой валютной доходностью ~12% годовых. Именно под такую модель сбережения и был создан этот счёт. И он работает. Если вы до сих пор считаете фьючерсы уделом спекулянтов – возможно, вы просто не рассматривали его фундаментальные особенности. Используя статистику и формулы фьючерсы позволяют стабильно извлекать доходность с минимальным риском. &Algebra &Daytona