"ПОЛНАЯ ДОХОДНОСТЬ ИИС ТИП "А" 🖐🏻Всем привет! На днях я писал как определить Внутреннюю доходность портфеля ВДО, а сегодня поговорим как это использовать на практике и посчитать реальную доходность портфеля ВДО на ИИС с типом вычета А, и сравнить доходность с аналогичными финансовыми инструментами! 🤔Напомню ИИС - это индивидуальный инвестиционный счет. Это такой специальный счет в банке, куда вы можете переводить деньги для инвестирования в ценные бумаги. 💰 Вы можете получать налоговый вычет размером до 52 000 ₽ в год при внесении 400 000 ₽ на ИИС. Этот вычет называется вычетом А. 💸 Налоговый вычет можно получить при условии, что вы официально работаете и работодатель платит за вас НДФЛ. В моем случае это не получится, так как я занимаюсь инвестиционной деятельностью, с нее вернуть 13% не получится, поэтому я пользуюсь типом вычета Б. 💼В отличие от своего ИИС у меня есть под управлением портфели ИИС с типом вычета А. Поэтому хочу рассказать, что ИИС тип А прекрасный способ получения пассивного дохода, обгоняющий и Фондовый рынок и Депозиты в банках. ☝️Итак, мы знаем, что полная доходность ИИС с типом вычета "А" будет складываться: • Полная доходность = ВСД + вычет 13%, где оба слагаемых можно высчитать, для принятия инвестиционных решений! 🧐ПРИМЕР. Рассчитаем полную доходность за год ИИС с типом вычета "А", со следующими параметрами; 1. Начальная сумма инвестирования 400 000 ₽; 2. Дата начала инвестирования 01.01.2023 г.; 3. Состав портфеля (см. рис.): • {$RU000A102JZ8} - 102 шт., Погашение - 26.12.2023 г., Ставка купона - 5,95% (А); • {$RU000A102M86} - 150 шт., Погашение - 26.12.2023 г., Ставка купона - 9% (Б); • {$RU000A102M45} - 150 шт. Погашение - 26.12.2023 г., Ставка купона - 11,5% (В). 🌊Денежные потоки за год будут состоять из: • (А) - Купонные выплаты - 6 068,69 ₽ + (1 000 ₽ номинал * 102 шт.); • (Б) - Купонные выплаты - 13 500,99 ₽ + (1 000 ₽ номинал * 150 шт.); • (А) - Купонные выплаты - 17 249,26 ₽ + (1 000 ₽ номинал * 150 шт.); • 52 000 ₽ возврат уплаченного 13% НДФЛ от вложенных 400 000 ₽. 🌊Итого получаем денежный поток 490 818,94 ₽ к концу 2023 года. 💥Теперь нам нужно найти такую ставку процента, при которой сумма дисконтированных значений всех денежных потоков (490 818,94 ₽) станет равна сумме вложенных средств (400 000 ₽). 🤑Из прошлого поста мы теперь знаем как это делать. Итого получаем следующие параметры портфеля: • Доходность к погашению - 23%; • Эффективная доходность - 23,77% - если мы будем реинвестировать все полученные купоны; • Дюрация - 0,3 - так как облигации в портфеле с погашением в конце года, то портфель почти не будет реагировать на изменения ключевой ставки ЦБ, а значит спать мы будем крепко! 🤔Итого: • Почти безрисковый портфель с низкой волатильностью; • Доходность 23,77% для первого года ниже чем у {$MXU3}, но на длинной дистанции такой портфель будет обгонять индекс; • Лучше купоны выводить на карту, если брокер позволяет, тем самым вы увеличите доходность и будет меньше финансовая нагрузка для вас при новом пополнении ИИС на 400 000 ₽ каждый год. Надеюсь ребята @T-Investments реализуют такую возможность; • Чем дольше вы будете держать ИИС и пополнять его тем ниже будет доходность на вложенные средства со временем. Но на каждые вновь заведенные 400 000 ₽ вы все равно имеете право вернуть 13%; Кстати, теперь ИИС можно подключать к стратегиям &50b72886-0381-41e5-acf9-eb2153abd757 и &5f4a9afb-ef15-4927-aac5-a2706d3bd611 за, что отдельное спасибо команде Тинькофф! ❤Всем удачных инвестиций! Облигации это спокойный сон и густые волосы. #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #новичкам2023 #обучение #облигации