Коллеги. Тут в крупных ТГ каналах активно рассказывают какая Самолёт SMLT супер выгодная покупка (рис 1 и 2) сейчас. Пару комментариев. - Высокая ставка сама по себе не является причиной брать или не брать конкретные акции. Смотрите 13% - это тоже высокая ключевая ставка. 15% тоже была высокая ставка. 16% - это высокая ставка. 18% и 19% ну вы поняли. И 20% тоже будет высокая. Почему именно 19% хорошая, а 16% нет? - загадка. - Оценка земельного банка история очень творческая и сильно зависит от перспектив быстро застроить и быстро продать. А учитывая сворачивание льготной ипотеки и рыночные ставки за 20% о быстрой продаже свежепостроенных метров речи сейчас не идёт. - Сравнивать земельный банк с капиталом банка это конечно вообще топ. Это всё в равной степени относится и к Эталону ETLN ЛСР LSRG или ПИК PIKK, вызовы у всех одинаковые. К застройщикам мы обязательно вернёмся. Но для начала надо дождаться отражения отмены льготной ипотеки в квартальных результатах компаний. Пару крупных поглощений одних застройщиков другими и, в идеале, пару банкротств региональных игроков. После этого под заголовки в СМИ о скором дефолте всего строительного сектора разом и можно начать подбирать застройщиков. Примерно к этому времени и ЦБ начнёт разворачиваться. А пока это ловля ножей. #девелоперы #акции #новичкам #цитата_дня #хочу_в_дайджест #учу_в_пульсе #обучение #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #пульс_учит - Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

«В бесконечность и дальше!» Главная новость на неделе ЦБ поднял ставку до 19%. Ещё Глава ЦБ говорит нам, что ЦБ РФ далёк от ситуации, когда ключевая ставка теряет свою эффективность. Перевожу: если потребуется, то ставку будут поднимать столько, сколько надо - это работает. Поэтому #пятничный_мем - это шуточный взгляд ЦБ на максимальную ставку ) Что ещё говорит ЦБ? - «Главным внутренним риском является исчерпание доступных производственных мощностей и рабочей силы. В такой ситуации любое дополнительное стимулирование спроса будет приводить исключительно к росту цен без роста производства». Значит спрос надо прижать. Вопрос все ли бизнесы выдержат высокую ставку (то что делает ЦБ) и набранные последние пару лет кредиты с одной стороны и слабеющий спрос (то что добивается ЦБ) с другой? - нет, не все. Ещё и высокая инфляция маржу поедает. Оценить «кто не сможет» можно в первом приближении по кредитному рейтингу который как раз и отображает вероятность дефолта. Не опять, а снова аккуратней с ВДО облигациями. Ещё на неделе внимательно смотрели на Нефть Brent. Она хоть и поднялась выше $70, но незначительно. Цена на Urals всё ещё ниже, чем надо бюджету. Рубль немного ослаб USDRUBF CNYRUBF, но всё ещё недостаточно для компенсации падения цены нефти. Ослабеет сильней проблему с наполнением бюджета решит, но и инфляционное давление подстегнёт. То ли дело золото. Радует и продолжает обновлять рекорды. Так держать. Полюс PLZL , ЮГК UGLD и Селигдар SELG одобряют. Ключевым моментом [что ближайшее время определит движение рынка] становится бюджетная политика. Сколько и на что будут тратить? Какой дефицит бюджета нас ждёт? и т.п. это всё окажет сильное влияние на спрос (один из ключевых драйверов роста инфляции). Поэтому Ждём конфигурацию трехлетнего бюджета и делаем выводы. До конца месяца должен появится. Неделя в любом случае была огонь, в Курской области освобождено 10 населенных пунктов. Ближайшие недели освободим все 💯. Жмякни лайк если согласен или дизлайк, если думаешь что ещё быстрей освободим 😄 #облигации #ЦБ #мемы #юмор #ставка - Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Ставка теперь 19% коллеги. 🫡 - Облигации с фикс купоном вниз. - Облигации флоатеры купоны со временем пересчитают. - Облигации ВДО (ВВВ и ниже рейтинг) ближайший год переживут не все - Вклады чуть вверх. - Доходность денежного рынка LQDT чуть вверх. - Акции норм компаний плюс минус на том же уровне. - Акций компаний типа Сегежи SGZH MTLR MVID и т.п. продолжат поиски дна 🐳 Ждем пресс-конференцию - Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией