TradeDS

262

подписчика

34

подписки

Другой взгляд на инвестиции и трейдинг. Донаты принимаю, но лучше лайками насыпать. Мой бесплатный бот анализа акций https://vk.ru/club236001312. Напиши сообщение в сообщество для анализа

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

TradeDS
TradeDS

5 августа в 16:25

Микротрейдинг — казино для тех, кому скучно без игровых аппаратов 🎰📉 В давние времена, когда игровые аппараты стояли по соседству с продуктовыми магазинами, я честно в них заходил. Суммы были небольшие, проигрыш не бил по карману, зато провести вечер с бесплатными напитками — было забавно. Но те времена ушли. Теперь я играю в фондовый рынок. Можно придерживаться правильных стратегий, рассчитывать точку входа и выхода, искать закономерности. Но для таких, как я, кто не может уделять этому достаточно времени, иногда хочется просто сделать ставку, увидеть микроприбыль, зафиксировать её и получить свой глоток удовольствия. Для этого у меня есть микротрейдинг. Какая ерунда пришла опять мне в голову 🤪 После того как из-за жизненной ситуации пришлось распродать весь портфель, я начал очень медленными темпами его возвращать. Суммы слишком скромные — и видеть их такими даже в каком-то смысле больно. А значит, на небольшие суммы можно поиграть. Своих денег нет — беру маржиналку. Переноса позиции на другой день нет, значит, можно не беспокоиться о плате за использование средств. Пока максимум — 225 лотов ВТБ, примерно 12 500 рублей. Задача: найти локальное дно, подобрать где-то там и выйти в плюс. Если уходит глубже — докупиться. Потом ещё раз докупиться — пока не закончатся деньги. Сидеть в надежде, что цена пойдёт в твою сторону. В таком подходе разницы с игровыми аппаратами нет 🎰 Любой профессионал скажет: надо учитывать новостной фон, индекс и ещё много чего. Но моя цель проще — просто поиграть, пощекотать нервы. Удивительно, но даже на крошечные суммы, где очень надо постараться потерять все деньги, азарт всё равно присутствует. В любой игре, где ты ставишь даже 100 рублей и есть риск их потерять, ты чувствуешь эмоции — а не просто смотришь на картинку или график. Но как с любыми азартными играми: надо понимать риски и суммы, которые ты готов потерять. Даже покупая билет в лотерею, ты понимаешь: эти деньги уже не вернуть. Остаётся ждать выигрыша, которого не факт, что дождёшься. Можно ли на этом заработать, если всегда выходит плюс? 🤔 Логичный вопрос. Как по мне — нельзя. Ставишь маленькие суммы — доход даже при 100% будет слишком мал. Ставишь большие — из игры это превращается в профессиональную деятельность. А это уже совсем другая история. Моя статистика: 10 сделок и копеечный доход, который просто греет душу тем, что он есть. Я не делаю на это ставку, чтобы заработать. Успешная серия может в любой момент прерваться — и надолго. Но это моя отдушина. И пока я в плюсе хотя бы на рубль — чувствую себя королём биржи. Даже если этот рубль — просто плата за хорошее настроение. 💬 Знаю, профессионалы назовут это лудоманией. Но кто из вас тоже иногда покупает акции не ради портфеля, а ради того самого «ой, а вот сейчас выстрелит»? Признавайтесь, я не один такой? 👇
1
TradeDS
TradeDS

28 июля

Может ли ВТБ играть против Wildberries перед сделкой? 🤔💥 Мысли из области фантастики, но странные закономерности ведут к странным размышлениям. Мы все знаем и понимаем, что приближается сделка по покупке доли WB. И тем удивительнее, что последнее время целью атак беспилотников стали склады и логистические центры именно фиолетового маркетплейса. Я не слышу про атаки на OZON или Яндекс — может, они и есть, просто не попали в моё поле зрения. Это рождает разные мысли — от логичных до абсурдных. Логичная версия 🧠 ВТБ государственный банк, 75% которого принадлежит ЦБ. И как можно лишний раз пнуть государство, находящееся в состоянии СВО? Пытаться рушить все государственные планы. Сейчас не будем вдаваться в подробности бизнеса фиолетового, но помним: синий не против прийти туда, где есть деньги. Мы много раз такое видели. Единственное, что не сходится до конца: тогда бы взрывали после сделки. И банку было бы ещё хуже — потенциальный доход быстро превратился бы в достаточные убытки. Абсурдная мысль 🤯 Немного поищем в интернете и увидим, что долг у WB перед ВТБ составляет примерно половину триллиона рублей. Это существенная сумма. При этом параметры будущей сделки до сих пор полноценно не озвучены. Это долгий процесс, я понимаю. Но что, если синие возвращают 90-е — только в современной адаптации? Сколько уже складов и логистических центров подверглись атаке? Какие это убытки? Оценка бизнеса фиолетового в моменте падает, потому что слишком много денег надо на восстановление инфраструктуры и репутации перед продавцами, часть из которых уже потеряла всё и осталась в долгах. Чем негативнее фон — тем дешевле актив. Да и может быть за счет долга можно часть бизнеса забрать, не знаю. Я ни на кого не наговариваю ⚠️ Обвинение в подобных абсурдных мыслях может тянуть на какую-нибудь статью Уголовного кодекса. Поэтому оговорюсь: это просто моя больная фантазия, которая под собой не несёт никаких фактов. Просто ситуация выглядит странно — отсюда и странные взгляды. 💬 Цена на акции $VTBR сейчас слишком низкая. Как думаете, связано это хотя бы частично с проблемами WB перед сделкой или нет? 👇
1
TradeDS
TradeDS

8 июня

Робот против рынка. Серия 20: Все потеряно 💔📉 Почти год назад я запустил рубрику «Робот против рынка», где покупаю акции по рекомендации созданного мной бота. И всё было хорошо. Даже отлично. Портфель рос, и в пике прибавлял +67%. Эта серия — о том, как потерять весь собранный доход и уйти в минус. 🔥 Главная причина: нарушение собственных правил Я почти 2 месяца не смотрел на портфель. Не было ни желания, ни настроения, ни возможности. Для меня это было сложное время. Если вы вкладываете деньги куда-то — вы обязаны следить за тем, что происходит в мире. А если, как и я, оказались в ситуации, когда другие проблемы не дают такой возможности — надо просто всё продать и вернуться, когда будете готовы. Я этого не сделал. 📊 Открытые позиции: разбор полётов Инарктика $AQUA –2.5% 🔻 Просела не сильно. По бизнесу: пациент скорее жив, чем мёртв. Рыба живёт и размножается, все ждут роста продаж. Но продажи увеличатся только когда у людей будет больше денег. Масло в огонь: крупные владельцы распродают свои доли — а это редко хороший знак. Мечел $MTLR –25% от позиции 💀 Вот кто устроил портфелю настоящую взбучку. И это с учётом того, что я выкупал просадки. Даже повышенные цены на энергоресурсы не спасают. Напоминает времена, когда Америка решила переходить на зелёную энергию. А планы о возможной допэмиссии только отпугивают инвесторов. Сегодня годовое собрание акционеров — посмотрим, какие новости оно принесёт. 💰 Что по портфелю и что дальше С +67% на пике портфель превратился в –30%. О таких потерях мало кто рассказывает. Потому что в 95% случаев причина банальна: отсутствие риск-менеджмента. Закрой я позиции по своим же правилам — доходность составила бы 50–55%. Сейчас я возвращаюсь в строй. Снова изучаю происходящее вокруг и корректирую стратегию. Осталось понять: резать лося? Что и сколько ждать? Новый сезон и адаптированные правила скоро начнутся, рассчитываю больше не допускать подобных промахов. Но главное останется неизменным: открывать позиции я буду только по рекомендациям моего бота.
1
TradeDS
TradeDS

6 июня

Притяжения больше нет, да ВТБ? 🔵📉 Окунувшись в мир новостей, куда я не смотрел месяц, я заметил самую яркую звезду синего неба — план о допэмиссии ВТБ по цене 87 рублей за акцию. И кажется неудивительным падение акций на 15% по итогу новости. Даже несмотря на то, что по заявлениям руководства ВТБ это нужно для сделки с маркетплейсом WB и их экосистемой. С одной стороны, WB растёт такими темпами, которые ещё несколько лет назад представить было сложно. Сделка должна принести банку дополнительный доход в перспективе. И можно было бы порадоваться, если бы не… Если бы опять не кинули владельцев акций. Когда в прошлый раз я писал про это слияние, мне вообще сказали: «Ты дурачок и веришь слухам, которые уже 100 раз опровергли». Ну-ну, вот и опровержение 😜 Вы верите, что цель ВТБ — именно слияние с WB? Я — нет. Государству нужны деньги, но вводить повышенный налог на банки оно пока не готово. Как их получить? Казалось бы, логичнее всего — через дивиденды. Но ЦБ давно дал понять, что шикарных дивидендов не будет. В прошлый раз позволили, чтобы заманить всех на «честном слове» в допку, создать ажиотаж, наобещать с три короба. И после новостей о конвертации префов в обычку $VTBR моя уверенность в последующей скорой допэмиссии только возросла. Оставался вопрос лишь во времени. Когда вам кричат, что в 2026 и 2027 году таких планов нет — значит, они точно есть. Это долгий процесс согласования и утверждения планов развития компании — обсуждается чуть ли не полгода. Просто сценарий. Текущий сценарий выпуска дополнительных акций предполагает, что государство не будет оставлять за собой текущую долю владения — она будет размыта с сохранением 50% владения банком. И напомню, что именно ЦБ владеет синим банком и принимает ключевые решения. Но как создать предлог для размытия и наполнения бюджета? Прошлогодний вариант уже не повторить. Надо придумать новую схему, чтобы привлечь деньги. Покупка доли RWB — подходит. Мне это напоминает мошенников. 🃏 Мошенники каждый раз придумывают, как стащить деньги у других людей. Схемы меняются, а итог один — они воруют и не хотят честно зарабатывать. А честно ли с нами поступают сейчас? Однозначно мошеннически. Нам врали. Много врали. Нас кидают на деньги в очередной раз. Только жаловаться некому: полиция просто покрутит у виска, если написать заявление. ЦБ должен быть органом, который защищает наши права, а по факту просто лезет в наш карман. На первый взгляд видна стратегия 🧐 Цена акции около 77 рублей, допэмиссия планируется по 87. В нормальных обстоятельствах можно было бы купить акции сейчас и дождаться, пока цена вырастет до параметров допки. А она вырастет, ведь умные люди вряд ли будут участвовать в эмиссии, если с рынка можно забрать дешевле. Но есть уязвимость. Мы говорим о ВТБ. Они видят распродажу на рынке, а значит, и цена продажи бумаг может легко уйти ниже заявленной — вплоть до скидки даже по рынку. И мне кажется, так и будет. Я та ещё Ванга: смотрю на звёзды, хрустальный шар, кофейную гущу — и вижу цену 79 рублей за бумагу. 💬 Как думаете, что ощущает Евгений Юрченко, который пылесосил рынок, скупая синего и разгоняя цену? 👇
9
10
TradeDS
TradeDS

5 июня

Пересобрать портфель с нуля 🔄 Именно с таким вопросом я столкнулся сейчас. Последний месяц оказался для меня тяжёлым — даже не писал ничего. Из-за сложностей с поиском работы по своей специальности пришлось разобрать весь портфель, иначе нечем было бы платить за две ипотеки. Это грустно: тратить накопления, да ещё и на таком рынке. И столько новостей за этот месяц я упустил — мама не горюй. Ну что ж, собираю портфель заново. Так что же выбрать? 🤔 Рассматриваю только два инструмента: акции и облигации. Но в классическое распределение активов в процентном соотношении не верю. Индекс Мосбиржи около отметки 2575. По ключевой ставке многие говорят, что темпы её снижения должны замедлиться. Наступило лето, а значит, есть вероятность, что мы увидим движения в сторону урегулирования конфликта с Украиной. Все говорят, что сигналов нет, но у меня есть свой взгляд. Скоро начнётся подготовка к зимнему сезону — она всегда начинается заранее. И как никогда грядущую зиму будет сложно пережить. Проблемы не только в инфраструктуре страны, но и дружба с соседними странами, которые поддерживали, тоже начала сильно шататься. Не думал, что Польша станет публично возмущаться, но и до этого дошло. Мне кажется, что единственный, кто готов публично говорить о проблемах и необходимости мира со стороны Украины, — Буданов, глава офиса президента. И судя по некоторым украинским СМИ и его выступлениям, сначала он толкает свою версию событий (которая отличается от версии Зеленского), а потом добавляет, что будет исполнять его приказы. Такую фразу нельзя не сказать. Поэтому на заявления Буданова смотрю немного иначе: в них больше рациональности и логики. И может, они возьмут верх и остановят войну. Стартовый портфель 🎯 Есть стойкое ощущение, что собирать его надо из акций самых ушедших вниз секторов. Таких секторов — три: • Производство 🏭 • Потребительские товары 🛒 • Добытчики ⛏️ В каждом из этих секторов есть компании, которые на новостях и возросших объёмах могут показать результаты лучше других. При этом сейчас они чувствуют себя не просто плохо, а отвратительно — особенно глядя на графики стоимости акций. Возрождение своего портфеля я начну именно с этих секторов. 💬 С какого сектора на ваш взгляд стоит начать? В каком секторе вы видите наибольший потенциал? 👇
1
TradeDS
TradeDS

8 мая

Полностью ИИ-робот спустя 2 месяца. Модели входа активированы, но сигналов нет 🤖⏳📉 Прошло 2 месяца с момента, как мой полностью ИИ-робот ведёт самостоятельную торговлю. Положительных результатов пока нет. Главная боль: Модели входа в позицию даже спустя 2 месяца не увидели ни одного уверенного сигнала для входа. Ноль. Тишина. Сейчас вся торговля строится на тестовых индикаторных стратегиях. Робот каждое утро смотрит на историю бумаги, тестирует разные индикаторы и торгует лучшими из них. Важное уточнение: эти стратегии не учатся, не учитывают кучу факторов и тестируются на короткой истории. Мне это и не надо. Это сделки для обучения моделей, а не для заработка. Просто сырьё. Статистика после сегодняшнего обучения: 📊 ВХОД SELL Точность: 68.6% ROC-AUC: 0.585 Примеров: 175 📊 ВЫХОД BUY Точность: 92.5% ROC-AUC: 0.936 Примеров: 331 Модель выхода выглядит как гений. Модель входа — как троечник, который старается, но не дотягивает. Ошибки, которые я поймал за месяц: · Модели переобучаются, даже те, что не активированы. Они просто не слушаются. · Переобучение происходит не тогда, когда должно. Будто модели сами решают, а не я. · Не могу проверить, будет ли открываться реальная позиция при наличии тестовой. Тут возможны скрытые баги. Почему до сих пор нет реальных сигналов? 🤷 Загадка. Показатели вроде говорят: модель может отличать прибыльную сделку от убыточной. Оптимизация проведена. А сигналов нет. Возможно, мало сделок. Возможно, проблема в другом. Я пока не знаю. Портфель в ещё большем минусе: Просел ровно на 1/6 — почти 17%. Сумма маленькая, символическая, потерять не жалко. Жалко другое: я так и не понял, в чём главная причина, почему робот работает только в минус. Успешные сделки есть, но их катастрофически не хватает, чтобы перекрыть убытки. 💭 Эксперимент продолжается, но становится грустно. Когда вроде всё готово для работы, а приходится снова что-то править. Но это неотъемлемая часть. От этого никуда не деться. #aft_id #алготрейдинг #ML #эксперимент #грустно P.S. «Когда твой робот 2 месяца делает вид, что он умный, но боится нажать на спуск»
1
2
TradeDS
TradeDS

6 мая

Майские праздники и падение индекса как-то связаны? 📅📉 Индекс Мосбиржи чуть выше 2600, и в этом виноваты майские. Ведь других причин для таких отметок нет, не так ли? Это был риторический вопрос… Снижение ключевой ставки не помогает расти рынку 📉 Наверное, с момента, как ключевая ставка опустилась до 20%, я пишу, что её вообще не стоит брать в расчёт. Да, она снижается и сейчас на четверть ниже максимума. Только бизнесу от этого ни горячо, ни холодно. Даже несмотря на то, что бизнес занимает под плавающий процент, его понижение не так сильно влияет, как хотелось бы. Это всё ещё запредельные значения, где речь идёт о выживании и никак не о развитии. Чем хуже компаниям, тем меньше денег аккумулируется в и без того безденежном рынке акций. Праздники, консолидация, закон 🎢 На рынке всегда так: когда приближаются длинные выходные и праздники, деньги уходят, чтобы не попасть под посты Трампа, открытие-закрытие-перекрытие-осушение Ормузского пролива или куда пожестче. И даже если убрать факторы последних месяцев, мои наблюдения всегда говорили одно: близятся праздники — грядёт просадка. Зачастую начало движения по выводу средств можно увидеть за неделю до мероприятий, потому что большие деньги вывести сложнее, чем портфели 90% инвесторов. Цена просто не идёт вверх, а ещё и плавно (или даже рывками) может понижаться. Ждать ли рывка вверх 12 мая? 🚀 Я бы очень хотел сказать, что ждать точно нужно, что сейчас спекулятивно можно купить наиболее просевшие бумаги. Но это стратегия для тех, кто любит рисковать. Даже если заглянуть чуть дальше 12 мая, у индекса больше шансов пойти вверх, чем опуститься ниже. Хотя говорят, что лето — самое тусклое время на рынке в целом. Из всех новостей, что я читал последнее время, наибольшую опасность (и для нас, и для рынка) вызывает возможное желание Украины атаковать парад Победы на Красной площади. Если это произойдёт, Кремль уже озвучил ответные меры — и это может стать таким сильным витком развития конфликта, что прогулки Гарри Поттера в Запретном лесу окажутся просто детской шалостью. Удивительно на этом фоне смотрится ВТБ 🏦 Кажется логичным, что цена $VTBR находится выше 90 рублей в основном благодаря Евгению Юрченко, который с рынка выкупал гигантские объёмы. При этом, поднявшись почти до 100 рублей в пике, сейчас цена ниже всего на 10% — что вообще не коррелирует с рынком. Может, все ждут объявления дивидендов? Многие писали, что в конце апреля будет известно, сколько выплатят, но итоговых цифр нет. Теперь консенсус — максимум 35% от чистой прибыли, что ниже ожиданий большинства и моих личных, о которых я рассказывал много раз. 💬 Так что же нас ждёт после праздников? Вангую, что весь рынок пойдёт вверх, а ВТБ — вниз. Это шутка, а то сейчас наброситесь на меня 😁 А какие прогнозы у вас? 👇
3
4
TradeDS
TradeDS

30 апреля

Алроса. А что, если докупать просадки в бизнесе? 💎📉 С момента моей покупки бумаги в долгосрок прошёл почти год, а от точки входа цена опустилась почти на 30%. Даже с учётом того, что я докупал — всё равно в минусе 20% по бумаге. Идея была такая: на горизонте 2 лет доходность составит 100%. Тогда была надежда на мир с Украиной, не было проблем с Венесуэлой, Кубой, Ираном, а запасы алмазов были, и их можно было продать, пусть и с демпингом. Спустя год алмазов стало ещё больше. При этом, если я правильно понял, текущая выручка позволяет компании продолжать жить и покрывать расходы. Но про заработок и развитие говорить рано. Отдельно про развитие 🔭 Исследовать новые карьеры с алмазами можно исключительно с точки зрения геологии — чтобы понимать на будущее, где копать. Но компания заявила в планах стать золотодобывающей, купив у Полюса $PLZL Дегдеканское рудное поле. В 29–30 году планируют запуск фабрики. Для общего понимания: когда добываешь алмазы, нет-нет да находится золото, но это сопутствующий товар с малым объёмом. Полноценные золотодобытчики стремятся к объёмам в сотни раз больше, если не тысячи. Рынок всегда живёт ожиданиями, но не в этот раз — ожидания слишком долгие. Поэтому планы развития на котировки не влияют вообще. Что может помочь Алросе сейчас? 🕊️ Мои изначальные планы на 2 года строились на подходе: год на окончание войны, год на распродажу со скидкой. Пока война идёт, главным препятствием было не только то, что бриллианты меньше покупают из-за кризиса в экономиках, но и вторичные санкции на тех, кто продолжает работать с Россией. Сырьё покупают меньше, но конечным потребителем украшений являются либо богатые люди, либо компании, использующие алмазную пыль для производства. Пока существует угроза вторичных санкций, мало кто пытается войти в перепродажный бизнес. Но когда угроза уйдёт — станет сложнее накладывать санкции на другие страны, и рынок оживёт. Если акции $ALRS падают, стоит ли докупать? 🤔 Моё личное мнение — стоит. Вот мои причины: • Чем ниже цена, тем быстрее получится сделать доходность в 100%, в которую я продолжаю целиться. Даже сейчас компания остаётся прибыльной, хоть эта прибыль по сравнению с прошлым крайне мала. Значит, компании не особо грозит банкротство и распил активов. Но стоит помнить, что бывает всякое, и уверенности на 100% не должно быть никогда. • Рынок не сможет не отреагировать на рост выручки. Когда прибыль будет увеличиваться кратно за счёт низкой базы, из каждого утюга будут об этом кричать. Чем громче кричат — тем больше людей зайдут в бумагу — тем сильнее будет рост. • Индекс толкнет любые акции. Эксперты утверждают, что даже сейчас не те условия, когда можно взять любую «плохую компанию» и она вырастет. А я имею другой взгляд: всё зависит от сроков. Сейчас индекс продолжает топтаться в низах, временный рост происходит за счёт отдельных секторов порой просто на новостях. Алроса не была в этом празднике жизни. Но когда облигации перестанут приносить доходность выше рынка акций — деньги польются в них. Сложно представить картину, когда покупают все, кроме Алросы. Будут покупать вообще всё, что можно найти на бирже. Это показывает история и просто логические размышления. Вывод всегда один: всё решает горизонт планирования и точка входа. 💬 Что думаете про бумагу? Смогу ли я добиться желаемой прибыли и когда? Или я больше потеряю, чем заработаю? 👇
1
2
TradeDS
TradeDS

27 апреля

Физлица всегда ждут идеи на рынке 🔍 И ищут их где угодно: презентации аналитиков, посты и видео в соцсетях, сомнительные Telegram-каналы и не только. И в этом кроется проблема. Как действуют профессиональные инвесторы 🏛️ Они изучают бизнес досконально, сравнивают с рынком в целом и конкурентами в частности, создают вложения на годы вперёд, веря либо в перспективы бизнеса, либо в рост дивидендов. Это огромные суммы, которыми сложно спекулировать, поэтому горизонт планирования растянут во времени. Матерые трейдеры с большими деньгами 💹 Ищут точечные идеи, где хватит ликвидности войти и выйти. Ожидаемая доходность на одну бумагу редко достигает 50%. Это сложнее, чем быть инвестором: инвесторы больше готовы выкупать просадки и ждать, трейдеры чаще закрывают позиции, если динамика пошла не в ту сторону. Как действуют «самые опытные частные инвесторы» (спасибо Вредному Инвестору за формулировку) 🧑💻 Пробуют взять лучшее и у первых, и у вторых, находясь в состоянии поиска конкретных идей или фраз, которые эти идеи подтверждают. В отличие от профессионалов, физлица в большинстве своём надеются на быстрый результат, на суперспекуляцию, на которую не могут рассчитывать даже опытные трейдеры. Зачастую можно услышать: «я купил месяц назад, а она не растёт — значит, бумага и компания плохая». Повторюсь: не все такие, но их очень много. Сейчас физлица решают всё на рынке 📊 Это повод структурировать подход к тому, куда вкладываем деньги и почему. На днях слышал статистику: 70–75% рынка составляем именно мы. Но правила, по которым торгуем, диктуют нам. И тут в полной мере вскрывается история с идеями. Мы ждём, когда умный человек озвучит, что сейчас надо покупать и получить сверхприбыль, а потом вложиться в другую идею уже преумноженным капиталом. Понятно, почему у нас такой подход. С 2018 года рынок стал слишком доступен, а знаниями мало кто охотно делится. Чтобы стать финансовым аналитиком, нужно сначала учиться, потом работать, а в начале карьеры всегда есть поддержка опытных коллег. У нас такой поддержки нет, поэтому приходится учиться на своих ошибках. Нам дали супербазовые знания и отпустили в свободное плавание. Это как лечить других, зная лишь то, что у человека есть голова, две руки и две ноги (и не более 20 пальцев на человека). Мои личные портфели 📂 • Облигационный на ИИС-3. Задача — накопить как можно больше, пока есть возможность получать хорошую доходность. Из-за дефолтов некоторых эмитентов (доли были небольшие) приносит не так много, но цель по доходности перевыполняется от изначальных планов. • Портфель из акций под длинные идеи и дивиденды. Доходность почти за год — -2,5%. Ставка не на ближайший год, а куда дальше. Покупая по низу рынка, я сокращаю издержки. Пока только представляю, когда и сколько смогу заработать. • Портфель «робот против рынка». С помощью своего бота в ВК ищу идеи, которые смогут принести 10% на бумагу. Доходность — 50% почти за год, но была больше до последних двух покупок. В этом портфеле для открытия позиции слушаю бота, а для закрытия или усреднения — голову. Я призываю 🗣️ Мои портфели не идеальны. Мои идеи не сбываются или сбываются не так, как хотелось бы. Но я не призываю повторять мои покупки. Зато когда слышите стопроцентный сигнал — включайте критическое мышление. Изучайте бизнес компании, историю дивидендных выплат и причины доходностей. Изучайте историю компании. Только когда наш подход изменится — рынок станет более предсказуемым, более понятным, и мы действительно сможем получать то, за чем идём. При этом помните: ваш доход = чей-то убыток. Кто окажется умнее, тот и заработает. А кто не хочет развиваться — тому лучше уйти с рынка. 💬 А на каких принципах строятся ваши портфели? Делитесь в комментах — посмотрим, кого больше 👇
1
TradeDS
TradeDS

24 апреля

Совкомбанк вывел на IPO BBT-RTS. Что за зверь и при чем тут ВТБ 🤨📦 Для меня бизнес не самый понятный, но исключительно с той точки зрения, что я с этим не сталкивался в жизни. Значит, пора попробовать разобраться. Основной вид деятельности — платформа для закупок 🛒 Бизнесу нужно оптом закупить большую партию товара. Они размещают тендер - объявление на покупку. Поставщики оставляют заявки, заказчик выбирает лучшего — площадка получает комиссию. Какие бывают закупки на их площадках? • Госзакупки по 44-ФЗ. Школы, больницы, администрации, военные — обязаны покупать через открытые торги. Площадка — одна из официальных. • Закупки госкомпаний по 223-ФЗ. Газпром, РЖД, Росатом, Сбер — тоже обязаны проводить прозрачные закупки, но по более гибким правилам. • Коммерческие закупки. Частные компании приходят добровольно — просто потому, что выгодно. • Имущественные торги. Продажа арестованного, банкротного, государственного имущества. • Закупки малого объёма. Упрощённая процедура для недорогих покупок, например канцелярии. Какие ещё сервисы продаёт компания 🧩 • Электронный документооборот (ЭДО) • Электронная подпись (простая и усиленная квалифицированная) • Проверка контрагентов (скоринг надёжности) • Управление НСИ (наведение порядка в справочниках) • РТС-Академия (обучение закупкам) • Портал «Торг уместен» (новости и разборы) • Облачная логистика (биржа грузоперевозок) Стоит ли покупать акции $BTBR? 🤔 Компанию называют потенциально интересной дивидендной историей, пророчат доходность 15% от текущих уровней. Компания тратила на дивиденды почти весь доход, потому что деньги нужны основному акционеру — Совкомбанку $SVCB . При выводе на IPO банк продал 11% компании и получил за это всего 2 млрд рублей. При этом по итогам 2025 года в качестве дивидендов было выплачено 3,3 миллиарда. Это смущает… Зачем выводить на IPO компанию, где доход от продажи сопоставим с доходом от дивидендов? Тем более для Совкомбанка это погоды не делает. Мои сомнения ⚠️ Закрадывается мысль, что очень скоро нас может ждать размытие долей через допэмиссию. Сейчас наберут инвесторов, которые надеются на будущие дивиденды, а в итоге выгоду получит только основной акционер. Вспомним, как ЦБ сокращал свою долю в ВТБ $VTBR через допэмиссию, даже не через продажу бумаг. Я опасаюсь, что здесь схема та же, только ЦБ заменяет Совкомбанк, а BBT-RTS — ВТБ. Других причин для IPO я найти не могу. Я опасаюсь заходить в истории, где не понимаю причинно-следственную связь. 💬 Так будет ли плавный обещанный рост с хорошими дивами, или нас хотят опять развести? Делитесь мыслями 👇
6
7
TradeDS
TradeDS

23 апреля

Реструктуризация облигаций стала мейнстримом ухода от ответственности 💸🎭 Раньше было как: допустил дефолт — ты банкрот. Твоё имущество продают, погашают долги перед кредиторами. Выживет компания после этого или нет — сугубо её проблемы. Сейчас всем наплевать. Компании понимают, что они банкроты, но появилось слово «реструктуризация», которое помогает оттянуть процесс продажи имущества в пользу других людей. Позволяет выиграть время. Чтобы… чтобы что? • Гарант-Инвест пробовал пойти в реструктуризацию — не удалось. • Феррони пробует — пока ничего не видно и не слышно, кроме копеечных выплат, на которые даже салфетки не купить, чтобы вытирать слёзы от потери денег. • СибАвтоТранс идёт туда же. И чего ждать? Судя по статистике нашего рынка, 100% ждать нечего. Продавайте остатки и сохраните хотя бы частичку денег. Есть ли шанс вернуть деньги и вообще заработать на этом? 🎲 Конечно есть. Но тут должны сойтись звёзды. Никогда невозможно предсказать, что этот труп не решит воскреснуть и выполнить свои обязательства. И вот тут открывается главное правило фондового рынка: риск всегда соответствует доходности. Только когда риск зашкаливает, можно получить сверхприбыль. Это правило работает для нас, частных инвесторов. Профессионалы за пару лет могут заработать 1000%, но это уже полноценная работа. СибАвтоТранс превратился в рулетку в казино. 🎰 $RU000A105SZ2 $RU000A106CB5 $RU000A107KV4 $RU000A10A1U9 $RU000A10B750 $RU000A10BVF1 Вы можете сделать свою ставку, не продав имеющиеся облигации или купив новые. Шанс сравним с тем, что в казино вы ставите на зеро. Оно иногда выпадает и делает счастливчиков безмерно богатыми, но чаще — оставляет без денег. Так зачем реструктуризация, если и так всё понятно? 🤷‍♂️ Вот тут хороший вопрос. Вариантов несколько: 1. Компания искренне надеется, что сможет и бизнес вытащить из болота, и с долгами рассчитаться. 2. Нужно время, чтобы вывести любые доступные активы. 3. Нужно время, чтобы сбежать от ответственности. 4. Нужно найти оправдание: не мы такие, а жизнь такая. Надежда бизнеса выжить, если она действительно есть, заставляет на эмоциональном уровне проникнуться к нему. Но они этим пользуются, показывая: «смотрите, мы делаем всё возможное, но есть обстоятельства». А прикрытие — чтобы вывести деньги, если это возможно, и свалить куда подальше от ответственности, возможно даже уголовной. Я не верю, что бизнес такой честный. Я не верю в «обстоятельства». Я верю в несостоятельность управленцев, которые не понимают, что им делать и как управлять предприятием. 💬 Как говорилось в фильме «Матрица»: «Если видишь агента — беги». Но может, вы тот самый Нео, который бросит вызов? 👇
31
32
TradeDS
TradeDS

22 апреля

Диверсификацией пугают небольшие портфели 🤏📊 Когда надо действительно разбавлять портфель разными акциями, а когда это пойдёт во вред? Я вижу только одну причину для диверсификации, но о ней — в конце. Это философская тема 🧠 Основная причина набрать разные активы — способность портфеля переживать кризисы и просадки, которые не будут слишком сильно бить по капиталу. Способов много: • Брать компании из разных секторов • В одном секторе скупать почти все относящиеся к нему бумаги • Добавлять другие инструменты для размытия риска (например, облигации) • Набирать только топ-дивидендные истории без привязки к сектору, лишь бы доходность была большая Для больших портфелей это оправдано. Чем больше вложено, тем выше риск потерять, и потенциальные потери слишком велики даже на одну бумагу. Задача большого капитала — не преумножить, а сохранить. И это важно понимать. В этом случае понятие «риск/доходность» обретает большой смысл. Какая задача у владельца маленьких портфелей? 🎯 Это основа, ради которой в большинстве случаев такие портфели и создаются. Внеся 50–100 тысяч, ты рассчитываешь преумножить эту сумму. Владеть такой суммой с одной стороны проще, чем портфелем на миллионы, а с другой — сложнее. Ты более готов к риску, готов скупать бумаги третьего эшелона в надежде на «ракету». А сложнее — потому что тебе надо выискивать идеи, чтобы купленные бумаги не просто отбили инфляцию, но и дали доход, желательно значительно превышающий успехи других. Если профессионалы зарабатывают 20% за год, то тут надо находить идеи с доходностью в 2–3 раза больше. Диверсификация сокращает доходность, при этом сдерживает сильный рост. А для идеи маленького портфеля это опасно. Чем выше риск, тем выше шанс получить более значимую доходность. Призываю задуматься 🤔 • Для чего нужен портфель? Какие у него цели? На какой срок? • Какой риск готовы взять на себя? • Какой срок владения бумагой кажется наиболее подходящим? • Какой стратегии хочется придерживаться? Зачастую от владельцев небольших портфелей слышу, что они просто учатся. Учиться диверсификации, когда на одну бумагу приходится 10 000 рублей? Всё равно не научишься. Причина: при просадке бумаги в 10% минус составит некритичные 1000 рублей, а при миллионе в бумаге — уже 100 000. Разница ощутима, и психологически видеть такой минус крайне сложно. Так какая причина поможет сыграть на руку? 🤝 Когда видишь, что половина бумаг приносит доход, это даёт возможность расслабиться. Я был сильно удивлён, когда, общаясь с людьми, понял, что для них крайне важно видеть, что какие-то их идеи работают — даже несмотря на то, что в целом портфель приносит лишь слабый плюс или небольшой минус. Но это ли не самообман? Когда происходит подмена понятий 🔄 Мне возражали, что диверсификация помогает учиться находить идеи. При этом я убеждён, что это не диверсификация вовсе. • Задача диверсификации — найти баланс. • Задача обучения — проверить идеи на практике. 💬 Есть тут те, у кого небольшие портфели? Что вы сами об этом думаете? 👇
1
2
TradeDS
TradeDS

21 апреля

Накопи первый миллион — и деньги польются рекой 🤬 Однотипная чушь, которая льётся из разных ртов, меня откровенно бесит. Берут одну и ту же тему, указывают большую, но не запредельную сумму в миллион, а потом говорят, что десятки миллионов делать куда проще. Зачастую такие «гении» сначала рассказывают про свою шикарную доходность, потом — про сложный процент, а в конце дают совет, как не совершать лишние траты. И всё, богатство придёт само. Что там с доходностью фондового рынка? 📊 • Отдельно акции, отдельно индекс полной доходности, где учитываются и дивиденды, отдельно облигации — колоссального роста не дают. Скромные 15% в среднем, и то не всегда. • Вклады недавно давали 20%, дальние ОФЗ — 17%. Про рост акций без спекуляций вообще говорить вредно. В моменте можно было найти инструменты с очень хорошими цифрами, но то было в моменте. У кого нет миллиона, тот думает: «ну, может, так оно и есть». А у меня есть предложение: возьмите 1 000 рублей и сделайте из неё 5 000! И поверьте, это сложная задача. Но она всё равно проще, чем сделать 5 миллионов из одного. Зачем они это делают? 🎯 Эти «плохие люди» не ставят задачи показать, как реально научиться смотреть на рынок и понимать основы. Они превращают математику в сказки ради одного — что-нибудь вам продать или набрать подписчиков для рекламы. Меня бомбит 💥 • Потому что такого шлака так много, что я уже устал пролистывать. • Потому что очередной гений говорит: «а могли бы не покупать машину и инвестировать». • Потому что они дают а-ля рекомендации «что купить», но не озвучивают главного — сроков удержания и рисков. • Потому что кто-то у них в итоге что-то покупает. Хотя всю «купленную» информацию можно найти в интернете за 10 минут. Но покупатели надеются на волшебную методику, которая сделает из любого миллионера, который будет просто отдыхать, пока деньги сами зарабатываются. Проще не будет ⚠️ Когда вы накопите миллион на вкладах, а потом увидите, как в цикле снижения ставки ваша сумма приносит всё меньше денег. Или как в цикле повышения ставки ваши облигации теряют не только в купонной доходности, но и в теле. Отношение к риску тоже сильно меняется, когда денег становится больше. Посмотрите на управляющих миллиардными портфелями: они очень консервативны, и одно из главных слов у них — не «доходность», а «ликвидность». Если не разбираться в деньгах и процессах хотя бы на базовом уровне, то из миллиона сделать два можно будет только одним способом — занести на счёт ещё миллион. 💭 Прошу прощения за эмоции, но прям захотелось высказаться.
3
4
TradeDS
TradeDS

20 апреля

«Инвест Базар 26» для меня — не форум про инвестиции и трейдинг 😤 И это моё личное мнение, где не совпали ожидания и реальность, а также почему я считаю, что Василий Олейник уделал всех одной сценой. Что я ожидал 🎯 Когда идёшь на форум, где написано «про инвестиции и трейдинг», ты ищешь возможность найти для себя либо идеи, либо посмотреть на происходящее вокруг, чтобы сгенерировать их самостоятельно — исходя из сказанного и взгляда спикеров. Может, мне просто не повезло попасть на похожие темы, хотя я пытался выбирать по названию и описанию. Первая сессия: «Битва за инвестора и победа над неопределённостью» 🥊 Знаете, что там было? Много-много слов про несовершенство нашего фондового рынка, правил, регулирования, взглядов. Озвучены позиции, что прибыль надо фиксировать и фактически быть не инвесторами, а спекулянтами. Так кто за кого бьётся? Кто победил неопределённость? Никто. Размытые формулировки, которые не дают никакого понимания для инвесторов и трейдеров, желающих погрузиться в эту среду. Только один вывод: отсюда надо уносить ноги — частично озвученный спикерами и досформированный мной. Я не согласен, что надо бежать ✋ И вот тут — сравнение с Василием Олейником и его мероприятием «Толк». Это была структурированная линия, по которой можно было пройти, согласиться или нет с озвученными взглядами. Надо смотреть на краткосрочные, среднесрочные и дальние события, делать из них выводы, подстраиваться. Это мысли, заложенные в «Толк». Чего я, к сожалению, не нашёл для себя на «Инвест Базаре». Рынок сейчас тухлый, сидящий на попе, и кажется малоперспективным. При этом можно найти привлекательные точки входа — отдельных эмитентов и сектора в целом. Вопрос лишь в том, когда входить и сколько держать. Посмотрите запись «Толка». Я советую! 👍 Мои ощущения 😶 О чём был «Инвест Базар» для меня? Уж простите, но ни о чём. А главное — я не понимаю, для кого был этот форум. • Сама площадка позиционирует себя как место, где опытные трейдеры и инвесторы делятся с начинающими. Где аудитория получает сжатую информацию (даже если это что-то важное), потому что такой формат площадки. • Площадка не особо привлекает топовых специалистов — у них нет возможности монетизировать свою работу тут. И даже те, кого основатель приглашает в свой подкаст, находятся в низинах рейтинга, ими же придуманного. • А это значит, что аудитория — новички и немного увлечённые, но не настолько, чтобы хотя бы раз открыть отчёт компании и прочитать его. Это люди, которые читают новости и ищут в постах идеи для торговли. Форум должен быть либо образовательным, либо инвестиционно-трейдинговым. И смогли ли новички вычленить для себя полезную и развивающую информацию — вопрос риторический. Я привел в пример лишь одну сессию, потому что просто не вижу смысла приводить другие 🤷‍♂️ 💭 Если хочешь инвестировать — слушай тех, кто это делает. Если хочешь торговать — слушай трейдеров. Если хочешь ходить на форумы в духе #ИнвестБазар26 — заранее понимай цель и суть. Не смотрите на количество спикеров, не смотрите на то, какие компании приходят. Важна цель и то, что вы для себя из этой цели хотите почерпнуть. 💬 А может просто мне такой формат не заходит. Вы были на форуме? Какие впечатления? Делитесь в комментах 👇
1
2
TradeDS
TradeDS

17 апреля

Когда и какие облигации покупать 📊💰 Моя основа — ОФЗ 26248 $SU26248RMFS3, где сейчас доходность более 14,5% годовых. А надо ли искать альтернативы и когда что покупать — будем разбираться. Сравнивать с рынком буду именно этот выпуск, потому что считаю его одним из лучших на горизонте 3–5 лет. Основные параметры выпуска 📌 • 89.5% от номинала • 14 лет • Купоны от номинала 12,25% Что у конкурентов? 🤔 Сравнивать ОФЗ и ВДО — неразумно. Но и в ВДО не так много людей вкладываются, как могло бы показаться. Топ самых недооценённых облигаций даёт почти 50% доходности в год — это сумасшедшие значения. Есть правило, с которым я согласен: какая доходность у ВДО — такой и риск дефолта. ОФЗ — напротив, гарант надёжности. Если будет плохо у государства, рейтинг корпоратов уже не будет иметь значения. Адекватные по риску компании дают 2–3% дополнительной купонной доходности, но как правило — на коротких сроках (до 2–3 лет). Наивысший рейтинг корпоратов даёт доходность аналогичную ОФЗ или даже ниже. Например, Газпром Капитал или Роснефть. И это вопрос не в компаниях, а в держателях облигаций. Зачем держать бумагу, которая заведомо проигрывает ОФЗ? Только если надеяться на быструю переоценку. Кого и когда покупать 🎯 Сначала надо понять свою стратегию. Для владельцев облигаций это зачастую странное выражение, потому что привыкли сравнивать со вкладами. • Длинные ОФЗ — когда ждём плавного снижения ключевой ставки. Это поможет зафиксировать доходность с плавной переоценкой тела, позволяя докупать на удобных уровнях. У ОФЗ есть свое преимущество, государству надо каждый раз все больше денег, поэтому и доходность в дальнейшем должна не сильно колебаться, государству нужно будет конкурировать сам с собой. • Короткие корпораты — если верим, что ставку будут снижать агрессивно. Тут расчёт на переоценку тела и продажу после переоценки. Купоны — приятное дополнение, пока ждём. Но не передержите: ближе к дате погашения переоценка будет уменьшаться. • ВДО — лишь для смельчаков с огромным количеством выпусков, которые умеют считать. Для себя определил: не более 1–2% от портфеля на одного эмитента. Но ваш риск может отличаться от моего. • Флоатеры любой масти — исключительно с коротким горизонтом в стратегии. Чем ниже ключевая ставка, тем ниже доходность. Если передержать — в фиксы с достойной доходностью можно не успеть переложиться. Почему сделал акцент на ОФЗ 26248 💡 Мой облигационный портфель находится на ИИС-3 и рассчитан на долгосрочное накопление. Когда цена облигации поднимется до номинала и выше (а это явно будет), у меня зафиксируется доходность в 13,5–14,5% на долгий срок. А дальше уже пойдёт в ход другая стратегия. Предположим через 5 лет доходность по бумагам будет 7%, а мне они продолжат давать в 2 раза больше. 💬 А есть ли у вас своя стратегия по облигациям? Какой придерживаетесь? 👇
1
2