1,3K
подписчиков
25
подписок
✅Автор стратегий автоследования ✅Профильное образование ✅Канал в тг: https://t.me/investingto2048
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
grishin2048
13 июля в 6:13
Важная неделя для рубля, если Юралс продолжит продаваться с дисконтом в 20$+, то в августе минфин снова продает валюту.
Я живу в надежде на отмену правила, но рынок закладывает продажи. Если мы увидим отсутствие адаптивности Минфина, то понятно что будет с бюджетом и это тоже учтут в валюте. Иногда парадоксальные вещи становятся нормой, поэтому если не адаптируется минфин, то надо хотя бы нам.
А пока аффирмации про то, что все нормально от ЦБ, Минфина и АП не особо помогают
CR
CRU6
11,45 пт
+4,25%
CN
CNYRUBF
11,28 пт
+4,63%
CN
CNYRUB
11,32 ₽
+4,18%
US
USDRUBF
76,67 пт
+4,13%
grishin2048
3 июля в 8:35
Учитывая текущую ситуация на рынке топлива и то, как Минфин прогибается по ЦБ на постоянной основе, то ожидаю значимо меньших объемов покупок на июль (около 30 млрд), что составит чуть более 1 млрд в день. С учетом продаж ЦБ и падением экспортной выручки наша валюта должна остаться на +- тех же отметках.
После объявления буду принимать решение уходить ли из валютных фьючерсов или оставаться, но такую большую позицию уже держать становится опасно. Слишком наша власть не переживает за бюджет и экономику
CR
CRU6
11,62 пт
+2,72%
CR
CRH7
12,12 пт
+2,11%
CN
CNYRUB
11,41 ₽
+3,33%
CN
CNYRUBF
11,41 пт
+3,4%
US
USDRUBF
77,48 пт
+3,05%
grishin2048
1 июля в 7:22
Всем привет! Сегодня начинаются новые вызовы для российской валюты и, конечно, на этом можно и нужно заработать.
Ближайшие 5 дней объем покупок будет в 3 раза выше, чем в прошлые дни, а далее мы ждем информации об операциях Мин.фина, в результате объем покупок валюты может вырасти еще на 30% или в 4 раза итого. Это очень весомые цифры. Только эта новость должна вызвать краткосрочный эффект и рубль может уйти к 12.2-12.5 по юаню, но есть ряд факторов, которые могут привести к еще большему ослаблению валюты - это проблемная история с нефтепродуктами. На российском рынке их сейчас «незначительно», но не хватает и это я написал аккуратно. К чему это приведет - к сокращению экспорта и наращиванию импорта => доп давление на валюту.
Почему валюта может не пойти девальвироваться - конечно, есть вероятность, что власти начнут быстро реагировать, но средств для этого недостаточно + укрепление валюты сейчас не даст никакого эффекта для бюджета. Инфляция при этом также продолжит расти из-за фактора бензина.
Ловушка, в которую попадает теперь ЦБ у меня вызывает улыбку, ровно ту улыбку, с которой Заботкин сидел на бизнес завтраке и был уверен, что вокруг все дураки, а он самый умный и делает все правильно. Теперь ситуация будет обратной, когда любые действия ЦБ будут приводить к еще худшим последствиям для инфляции, а бизнес при этом адаптируется и начнет зарабатывать больше
CR
CRU6
11,8 пт
+1,18%
CR
CRH7
12,3 пт
+0,65%
grishin2048
4 июня
Вчера писал про факторы, которые повлияют на рост индекса, можете прочитать, если пропустили. Сегодня хочу расписать какие компании я все равно покупаю и считаю их дешевыми:
1.
Озон - маркетплейсы (хотя это полноценный е-ком) я знаю не по наслышке, работаю в этой сфере давно. КФУ озона:
2.
работа с ценами, в основе своей правильные МЛки, которые считают эластичность по кучи факторов, максимизируют нужную метрику, подобных аналогов мало у кого есть в мире. В дополнение к МЛ озон добавляет продукты - например, в прошлом году начал возить из-за рубежа и за счет укрепления рубля создал более благоприятные ценовые условия. У конкурентов товары из-за рубежа представлены слабо.
3.
работа с трафиком - текущее покрытие озона почти 100% всех домохозяйств (такое только у ВБ) и как озон выбирает конкурировать с Russ, у которых почти все рекламные места - за счет продукта. Приложение стало настолько же «наполненным», как у Т-банка и если потребитель возвращается каждый день в приложение, то зачем вообще тратить деньги на рекламу
4.
финтех - я далек от деталей этого бизнеса, но окупаемость инвестиций запредельная, аналогов у банков я не встречал. Лишь могу догадываться, что это достигается за счет синергии маркетплейса и банкинга
Безусловно, у озона есть негативные стороны, например, на ретеншен пользователей будет давить масштаб бизнеса и выравнивание юнит экономики, часть пользователей, кто хотел, чтоб им безоговорочно возвращали деньги за товар и доставку и шли на встречу в дальнейшем столкнется со стеной в виде: «за доставку мы не обязаны возвращать, услуга оказана». Нужна ли такая аудитория - да, так как жлоб сегодня - завтра миллионер и любой юзер потенциальная прибыль, нужно уметь работать со всеми, но на масштабе это делать сложно и дорого.
Это первая из списка компаний, которые я продолжаю покупать на своих счетах, всем удачи 🍀
OZ
OZON
3 937,5 ₽
-18,44%
T
T
302,36 ₽
-10,15%
grishin2048
3 июня
Новостей по рынке немало, но все определяется геополитикой немного распишу про свои ожидания-действия:
1. Закончится конфликт в Иране - увеличиваю позицию в валюте. Операции по покупке минфина будут продолжаться, поэтому «мягкой посадки» не будет и обесценится быстро и сильно. При этом конфликт уже не так влияет на мировой рынок нефтегаза и альтернативные маршруты и источники находятся, поэтому нефть и держится на отметках 90-100$, отметок выше особо не жду.
2. Ставка ЦБ - будет снижаться быстрее, чем кто-либо прогнозирует из-за огромных проблем с дефицитом бюджета, налоги не собираются из-за проблем у бизнес, проблемы у бизнеса из-за ставки и крепкого курса (это без пункта 1. не разрешится). На июньском заседании жду -1пп, в моменте реакция рынка может быть позитивной, но среднесрочно кроме ставки нужно повышение потребительской активности, а для этого восстановление рынка труда
3. Рынок труда - постоянно слежу за индикаторами ХХ и из более менее позитивного тренд на рост числа резюме на вакансию прекратился, он все еще на высоких уровнях, но перестал расти 🙏
4. Параметры бюджетного правила: на месяц в июне уже утверждены и покупки будут 9.9 млрд, в последующие месяцы цифра не должна сильно расти, но и падать из-за устоявшегося коридора в 90-100$, если п.1 реализуется, то Минфин будет еще месяц-два покупать валюту, а выручка уже падать не будет => реализуется сценарий быстрого падения.
5. Зеркалирование покупок Минфина через продажи ЦБ - на мой взгляд ключевой фактор удерживания крепкого рубля и насколько ЦБ сумеет продавить продление продаж валюты пока сказать невозможно. Задачи ЦБ и правительства сильно различаются, у ЦБ это снижение инфляции => крепкий рубль, а вот у правительства - недопущение сильного дефицита бюджета, а тут важен и ставка и рубль. Пока ЦБ диктует свои правила и в лоб не замечает замедления экономики и проблемы в кредитоспособности малого и среднего бизнеса.
6. Украинский кризис - решения нет и никто не хочет договариваться, перестановки Ермак-Буданов на бумаге позитивные, по факту продвижения 0.
Если коротко - рынку расти не на чем, если и будет позитив, то краткосрочный. Для долгосрочной смены тренда нужно закончить украинский конфликт. Дефицит к концу года будет расти, а рубль слабеть (при решении конфликта США-Иран)
Всем удачи 🍀
CR
CRU6
11,18 пт
+6,73%
CR
CRM6
10,96 пт
-1,35%
CN
CNYRUB
10,89 ₽
+8,29%
US
USD000UTSTOM
75,89 ₽
+4,15%
grishin2048
25 мая
Цены на отдельные активы становятся все более привлекательными, отдельно хочется выделить газовый сектор, где Россия продает без существенных дисконтов.
Так как я постепенно ухожу от Т к другому брокеру, то основные покупки совершаю уже на другом счете, конкретно покупал Газпром по 117р, а на этом счете немного увеличиваю позиции по
Ставка по - это ставка на инфляцию, девальвацию и серьезные дивиденды за 2026 год. Тут есть некая надежда на то, что дивиденды даже при строительстве Силы-Сибири 2 будут двузначные. Уже индексация тарифов в прошлом году вывела с убытков в 3+ трлн на прибыль в 1+трлн рублей.
По Новатэку все и было неплохо даже в самые сложные году, а с 4 квартала начались открытые отгрузки с Арктик СПГ. С учетом, что дивиденды в этом году будут двузначные потенциал акций выше депозита.
У всего рынка есть большая текущая проблема в виде дефицита бюджета, который на самом деле будущий позитив, так как инфляция уйдет на втором плане и снижение ставки будет происходить быстрее. Также дефицит бюджета и позитивный фактор для ослабления рубля, но рыночная конъюнктура из-за иранского конфликта и санкций разрушена и очень сложно рассчитать сальдо, но рано или поздно (тут надеюсь рано) рубль будет слабеть, но пока я словил -500к на валютных фьючерсах за последний месяц 😅 переставился с сентябрьского
на так как 11.5 очень хорошие отметки в долгую
В общем, в условиях тотального пессимизма пытаюсь сформировать позицию, в прошлые разы это позволило мне на крупные покупки. Скоро ремонт, жду иксов 🤣
NV
NVTK
1 061 ₽
-1,56%
GA
GAZP
116,33 ₽
-18,71%
CR
CRU6
10,98 пт
+8,75%
CR
CRH7
11,52 пт
+7,49%
grishin2048
20 мая
Заметил, что когда валюта падает - никто не бежит покупать, а как начинает расти - толпы у обменников 😅
Еще впервые за очень долгое время перестали комментировать ситуацию с валютой в правительстве, надеюсь не из-за того, что не знают как поступить (пусть напишут мне - я расскажу)
А пока ситуация ужасная, давление валюты на бюджет уже очень серьезное и заканчивать с дефицитом в 10 трлн с учетом конских налогов и сборов поставит их в нехорошее положение и не исключаю смену Анатоликса 😕
Пусть напишут мне - расскажу как поступать 😅 а пока рынок плавает в болоте, есть потуги небольшие, но все тлен. Другое дело для покупки в долгую - если есть деньги, то сейчас супер возможность (по валюте в особенности).
Запомните этот пост и курс 71 за бакс. Думаю в след году мы увидим и 140 🥶
CN
CNYRUBF
10,47 пт
+12,73%
US
USDRUBF
71,54 пт
+11,6%
CR
CRU6
10,82 пт
+10,31%
grishin2048
13 мая
Опять уходил в тень, так как не было ни идей, ни желания торговать на таком рынке. В конце апреля начал сформировывать портфель под конец июня (естественно через фьючерсы) 😮💨
Кроме этого оставался в серьезной валютной позиции через сентябрьский фьючерс, так как шансов на рост в июне было меньше, чем на прирост в рамках контанго => потеря на комиссиях. В итоге рынок пока вынес и всех июньский и видимо меня тоже. Успеет ли переписать хотя бы 11.7 к сентябрю не знаю, видно давление и большие объемы на продажу. Из позитивного в валюте - это сокращение шорта в Юр лицах и небольшое увеличение лонговых позиций + интервенции Минфина в июне уже должны быть ~8.5-10.2 млрд + цб закончит продажи валюты. Это создаст давление в обратную сторону, но с каких отметок начнется откуп сложно представить. Сейчас мы держимся выше 10.8 💵
По акциям у меня все просто: выкупаю столько, сколько могу позволить: Озон и Яндекс. Откупаю Новотэк ниже 11.3
Держу магнит и совкомбанк. Это мое брем, разбор этих компаний еще сделаю, но риск там огромен даже на таких отметках
Почему эти компании - первые две показывают высокие темпы развития и их потенциал еще не понятен до конца, так как Е-ком бизнес огромен и может умещать разные направления бизнесов, но Яндекс уже дороговат, поэтому только ниже 4к ⬆️
Новатэк - явный бенефициар конфликта на Востоке, но компанию не хотят замечать. Ожидаю, что мир перестанет обходить российский СПГ и дивы будут выше ключевой уже в этом году 💨
CR
CRM6
10,98 пт
-1,51%
CR
CRU6
11,19 пт
+6,64%
MG
MGNT
2 560 ₽
-24,14%
SV
SVCB
12,42 ₽
-9,86%
OZ
OZON
4 347 ₽
-26,12%
YD
YDEX
4 140,5 ₽
-3,63%
NV
NVTK
1 166,9 ₽
-10,5%
grishin2048
29 апреля
за вчера юр.лица нарастили на 1млн+ контрактов в коротких позициях, в то время как физ.лица в лонге на ту же сумму. Примерно тоже самое происходит и в вечнике хэджировать валюту фондами денежного рынка сейчас становится невыгодно, поэтому тут явная ставка на продолжение усиления рубля несмотря на новости по возобновлению бюджетного правила. Явно кто-то из юр.лиц посчитал объемы потенциального давления от роста экспортной выручки. Для физ лиц ситуация страшная, у самого есть позиция в сентябрьском фьючерсе, так как в июне еще не жду сильного ослабления валюты.
CR
CRU6
11,34 пт
+5,22%
CR
CRM6
11,13 пт
-2,9%
CN
CNYRUBF
10,97 пт
+7,52%
grishin2048
28 апреля
Извините, давно не выходил на связь, деньги просирал 😅
Я удачно открывал шорты акций РФ на самых хаях рынка, но все закрыл почти сразу из-за моей главной ставки на падение нефти. Как не сложно догадаться я потерял очень много) это как раз после моей ставки на падение американских индексов (хорошо, что там закрыл на полпути), а то сидел бы с голой жопой
Зарекся больше не заниматься онанизмом на срочном рынке с такими инструментами, но верить себе я бы не стал 👹
Пока все очень плохо в моем портфеле с марта есть еще одно место, где все плохо - это родное болото, вот мы и уперлись с хаями по нефти в 2700, а всему виной, как я уже ранее писал абсолютно безобразное управление финансами государства. Нам же нужно продавать валюту, когда она ниже 80 и нам же так нужно загнать весь бизнес в условия, где любой кредит = выстрелу в голову
Но имеем что имеем, у меня из позиций только офз, магнит и совкомбанк. В них пока и посижу, хоть они и краснее некуда. Падать будет еще, в этом сомнений нет 🪦
BR
BRK6
111,24 пт
+2,56%
NA
NAM6
26 652 пт
+13,89%
MG
MGNT
2 598,5 ₽
-25,26%
SV
SVCB
12,14 ₽
-7,82%
grishin2048
14 апреля
Сдался, больше просто терять уже слишком больно. Закрыл шорт по и с убытком больше 1.2 млн.
Самый большой лось за мою историю, еще в выходные было -500к и надежда, что провал переговоров сигнал в бездну, но Американский рынок живет своей жизнью, не удивлюсь переписанным хаям на росте инфляции и падении ВВП.
NA
NAM6
25 211 пт
+20,4%
SF
SFM6
682,34 пт
+9,51%
grishin2048
7 апреля
все выглядит максимально спокойно. Объемы упали и сейчас рынок в позитивном ожидании. Я нахожусь в короткой позиции, но шансы на резкий сквиз вниз оцениваю как минимальные, основной урон на рынок США идет через инфляционные риски и снижение потребления вне Америки.
Также растут риски потреб кредитов, но это эффекты, которые не одномоментные и ждать их придется долго, поэтому июньское закрытие может быть на этих же уровнях или даже выше.
Активно читаю комментарии на разных ресурсах крупных частных инвесторов и у всех настрой позитивный, судя по комментариям крупных фондов - тоже все на позитиве и вечно растущий рынок еще может показывать силу (
Это печально, нам бы такую силу
SF
SFM6
646,61 пт
+15,56%
grishin2048
6 апреля
Апрель начался бодро, новостей слишком много, особенно по Ближнему Востоку. Я не эксперт, но в затяжной конфликт не верю, при этом уйти не добившись никаких целей США тоже не могут. Интересные будут 2 дня в преддверии решения Трампа 🪦
Держу короткую позицию по SP500, не вижу ничего позитивного для американского рынка в ближайшие 2 месяца, по крайней мере попадать до 6к должны ⬇️
Рубль укрепился, держал лонг позиции при положительном фандинге, ситуация поменялась, успел продать на приятных отметках, краткосрочно нет причин ослабления, поэтому использую это время для набора позиции. Квази-бонды для этого не сильно подходят, буду брать через фьючерс.
По нашему рынка - все никак, мы в рецессии, при этом в ней достаточно давно. Держу в основном короткие позиции, но есть Магнит, Самолет, где взгляд в сторону спекулятивного роста (исключительно из-за дикой перепроданности). Посмотрел отчет дочки магнита - там отражена покупка АзбукиВкуса и не отражены результаты Дикси, где я как раз жду сильный LFL в трафике и обороте. Мне будет достаточно 5-10% в данной бумаге на коротком горизонте, если цена будет сильно ниже 3000, то буду докупать столько - сколько смогу 🥶
Всем удачи 🍀
SF
SFM6
641,13 пт
+16,55%
CN
CNYRUBF
11,49 пт
+2,67%
CR
CRM6
11,62 пт
-6,96%
MG
MGNT
2 938,5 ₽
-33,91%
SM
SMLT
663,4 ₽
-45,25%
MM
MMM6
2 807,75 пт
-13,46%
MX
MXM6
280 700 пт
-13,42%