🛢 Нефть $BRU6 ускорила снижение на новостях из Ирана

🐟 AQUA: цифры восстановления и текущие метрики Компания занимается производством и сбытом лососевых рыб, включая охлажденного и замороженного лосося и форель. Выручка выглядит так: 2022 год — 23,5 млрд рублей, 2023 — 28,5 млрд, 2024 — 31,6 млрд, 2025 — 24,6 млрд. Темпы роста выручки в среднем составляют 18%. Прибыль при этом существенно волатильнее: 2022 — 10,3 млрд, 2023 — 9,2 млрд, 2024 — 10,3 млрд, а за последние 12 месяцев 2025 года — только 2,1 млрд рублей. Темпы роста прибыли отрицательные, минус 7%. Капитализация компании сейчас составляет 34,6 млрд рублей. При этом P/E равен 15,4 при историческом среднем 10,8. P/S — 1,33 при среднем 1,25. EV/EBITDA — 8,18 против среднего 7,57. ROE составляет 5,4% при среднем 9,4%. Чистый долг — 13,7 млрд рублей с ростом на 9% год к году. Если взглянуть на основные метрики, то формально акции находятся ниже некоторых справедливых уровней по отдельным мультипликаторам. Однако сильное падение прибыли и рост долга искажают сравнительный анализ. Любое заключение о справедливой цене требует учета биологических рисков и текущей динамики рубля, что делает оценки очень чувствительными к допущениям. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🐟 AQUA: восстановление идет, но без драйверов Биомасса компании после инцидента 2024 года выросла до 30,1 тыс тонн, что на 33% выше год к году, но все еще ниже докризисных значений. На полное восстановление, как и ожидалось, уйдет не менее полутора-двух лет. В этом году компания увидит рост объемов продаж, однако крепкий рубль будет смазывать картину, так как снижает внутренние цены и ухудшает конкурентоспособность с импортом из Чили и Турции. Если предположить рекордные продажи в 30 тыс тонн и рентабельность 26% как в сильном 2023 году, то получается выручка около 30 млрд рублей и прибыль 7,8 млрд. В таком позитивном сценарии оценка составила бы 4,3 годовых прибыли с дивидендной доходностью 6-10%. Однако рынку сегодня такие истории роста неинтересны — участники предпочитают немедленную отдачу на капитал. Стратегическая цель удвоения производства до 60 тыс тонн сдвинута к 2029-2030 годам. Долгосрочный интерес сохраняется, но он требует роста производства при отсутствии биологических рисков и вдобавок девальвации. Итоговая прогнозная цена — 450 рублей с потенциалом около 22%, но взгляд на компанию сегодня остается нейтральным. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

📊 BTBR: отчет за 1 квартал без сюрпризов Компания B2B-РТС раскрыла финансовые результаты первого квартала и объявила квартальные дивиденды. Полного отчета по МСФО не было, компания ограничилась пресс-релизом и датабуком. С момента IPO капитализация выросла с 21 млрд до 24,4 млрд рублей. Ключевые цифры квартала: выручка +12% год к году до 2,037 млрд рублей, финансовый доход +59% до 658 млн рублей. Рост финансового дохода, скорее всего, связан с временным увеличением остатков средств клиентов с 5,84 млрд до 7,98 млрд рублей. Возможно, это разовое влияние от торгов по продаже национализированных компаний. Чистый кэш без учета аренды вырос с 1,35 млрд до 1,65 млрд рублей, долга у компании нет. Начисленные дивиденды за квартал составили 0,93 млрд рублей, что дает дивидендную доходность около 3,8%. Главное в отчете — компания подтвердила все свои прогнозы на 2026 год: выручка 9,2 млрд рублей, доход от активов 1,4-1,5 млрд, чистая рентабельность 39%, payout выше 85%. Отчетность оцениваю как нейтральную: нет ни сильного разочарования, ни яркого позитива, кроме сохранения гайденса. Сравнение со Сбером здесь некорректно из-за разного масштаба и моделей бизнеса. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!