111
подписчиков
9
подписок
Здесь только личное мнение и самостоятельная аналитика. Информация не является инвестиционной рекомендацией.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
Investicii_segodnya
14 февраля 2023
$QIWI Добрый день друзья. Сегодня принял решение выйти из бумаги. Вышел по 480 р. Ранее я покупал бумагу с целью получить прибыль к отчету, который ожидается 30.03.23.
Однако до меня дошли новости о том, что Роскомнадзор обязал Qiwi делиться данными пользователей по запрос властей.
Данную новость я воспринимаю как негативную:
1. В таких условиях часть клиентов может смело отсеяться.
2. Возможны доп расходы, для выполнения этого требования. (оборудование для хранения информации за пол года)
Эти расходы я не могу оценить, возможно они и не будут иметь никакого веса, однако отток клиентов видится мне реальным риском.
Рынок пока не реагирует на эту новость, падение бумаги в рамках падения всего индекса.
Однако это дополнительный риск, который я уже не хочу на себя брать.
Qiwi была спекулятивной сделкой. Принесла мне 7% с учетом докупки бумаг по тренду.
Ниже 440 снова возьму на карандаш.
#трейдинг #россия
QI
QIWI
470 ₽
-63,79%
Investicii_segodnya
8 февраля 2023
$GEMC продолжаю опробывать свой ТА.
Я вижу ситуацию следующим образом:
1. Рос рынок ведёт себя не предсказуемо.
2. Ещё не все бумаги неожиданно выросли.
3. Ищем возможный рост, путем накладывания скользящих средних.
4. Смотрим на отношение объёмов покупок и продаж.
5. Смотрим на индикатор MACD
6. Делаем вывод:
Лонгую. Уже зашёл по 350. Жду чуть выше 400. Примерно + 12 - 15%. А там как пойдет.
Наблюдаем смотрим.
#трейдинг #россия
GE
GEMC
346,7 ₽
+93,42%
Investicii_segodnya
29 января 2023
$QIWI Всем привет.
Инвестиции это риски, друзья. Какое-то решение менее рискованное, какое-то более.
Сегодня поговорим о более рискованных инвестициях.
В моей стратегии есть пункт о том, что часть средств выделяется на рисковые активы, и это те средства, которые мне не жалко потерять. Только такие средства я инвестирую в эти направления.
Думаю, сейчас пришло время рискнуть.
Для этих инвестиций я выбрал компанию $QIWI
Ниже я расскажу о том, почему я пришел именно к этому выбору, и конечно затрону немного фундаментальный и тех анализ.
Кстати, вы, наверное, спросите, в чем риск, ведь результаты компаний прекрасные. Риски сугубо в том, что это не акции, а расписки. В общем, нет точной информации о перерегистрациях компаний на территорию РФ, много информации, много не решенных вопросов, и нет никакой конкретики. А это, в купе, может отразится на высокой Betaпо рынку и «летать» цена может как вверх так и вниз достаточно не предсказуемо. Так же затронет ликвидность, и так далее.
Так что, Поехали.
$QIWI
1. Финансовые результаты просто прекрасные. Рассматриваем отношение 3 кв. 22г к 3 кв. 21 г. и 9 мес. в тех же периодах.
Общая выручка все компании +35,9% по кв. и +43,2% по 9 мес. Вот это темп.
Самый основной драйвер этого роста – выручка за переводы. +24,2% по кв. и +27,9% по 9 мес.
А теперь скажите, актуально ли еще переводить деньги в нашем время, как дела с картами, как дела с переводами в банках, а люди уже прощупали новые способы переводов. На эти вопросы ответы у нас есть. А значит, что прошедший 4 кв. 22 г наверное будет предсказуем, особенно с учетом праздничных периодов.
Так. Много цифр. Давайте копать 9 мес 22г. к 9 мес 21г. Этот период и так откроет нам глаза на результаты.
2. Маржинальность переводов. С 1,04% до 1,31%. Пушка рост.
3. Чистая прибыль с переводов (маржа то поднялась) +44%.
Господа. Компания должна купаться в свободных деньгах в этом году.
Смотрим дальше:
4. Операционные расходы увеличились. +23,4%. На фоне роста чистой прибыли, рост расходов ниже прошлого периода, а значит, компания сработала эффективнее в плане расходов.
5. Чистый денежный поток. Вырос. Из минусового, за прошлый период. Деньги у компании есть.
Скрин ниже.
6. И на последок вишенка. Скорректированная чистая прибыль. Важнейший показатель всей операционной деятельности со всеми вычетами. +13,3% Прибыль на акцию 159,45 р. по сравнению с прошлым периодом в 119,66 р. Дополнительного выпуска акций не было. Скрин ниже.
В общем, результаты потрясающие, а тенденции в мире говорят нам о том, что 4 кв. будет еще более эффективным и результаты по году так же будут отличными.
Наши любимые мультипликаторы
ROE (22,9%) Отлично
ROA (12,9%) Хорошо
EV/EBITDA( - 0,5) Превосходно
P/E (2,22) Нормально
P/S (0,88) Прекрасно
Немного тех анализа:
Уровень 280 – 370 подтвержден новым уровнем и объемами на покупку.
Текущий уровень 370-440 вырисовывает флаг, который с большой вероятностью будет пробит и отправит цену к 520. Это вполне реально на фоне приближающегося отчета и ожидаемых финансовых результатов.
Что дальше? Я вхожу и наблюдаю до самого отчета. По факту выхода отчета, или за пару дней до него буду принимать какие-либо решения.
Скорее всего, эта идея на краткосрок, до выхода отчета.
Помните, решение вы принимаете самостоятельно, исходя из своей стратегии.
Не является ИИР.
#россия #краткосрок #инвестиции
QI
QIWI
428,6 ₽
-60,29%
Investicii_segodnya
28 января 2023
Всем доброго времени суток.
У меня есть желание сделать завтра обзор какой-либо компании на российском рынке.
Пишите в комментариях, разбор какой компании вы хотите увидеть с целью инвестиции в долгосрок или среднесрок.
#аналитика #разбор #долгосрок #среднесрок #россия #инвестиции
Investicii_segodnya
23 января 2023
Добрый день друзья. Рынок круто изменился за этот год.
Разные события заставили меня пересмотреть стратегию, повысить компетенции, сделать новые выводы, развиваться и меняться.
А сколько произошло изменений у участников рынка?
Запрет на торговлю иностранными активами.
Лишение дивидендов.
Блокировка акций.
Колоссальное снижение стоимости бумаг.
И так далее...
Все это привело к снижению доверия к фондовому рынку. И это не удивляет меня.
Помните как два года назад из каждого "утюга" доносилось: откройте брокерский счет, инвестируйте, приумножьте свой капитал и так далее.
Завлекали очень хорошо и эффективно.
Если верить информации от Московской биржи, сейчас российскими гражданами открыто 37,1 миллионов брокерских счетов, и 5,7 ИИС. При этом у большинства инвесторов открыто по несколько брокерских счетов. Например у меня 4.
Значит количество счетов не так важно. А что важно? В том же отчете от Московской биржи говорится, что сделки совершили всего 2,1 млн человек.
Вот это поворот.
В стране 143,4 миллиона население. 83,2 миллиона трудоспособного населения было зафиксировано на начало 2022 года.
Друзья, что такое 2,1 млн человек из общего населения. Тут не обязательно считать именно трудоспособное, ведь инвестировать могут любые группы населения.
Буду все же более реалистом, на все трудоспособное население страны инвестируют всего 2,5% населения.
В развитых экономиках, например Япония или США, доля частных инвесторов составляет 30-50%
В общем, недоверие к инвестициям в России очень высокое, и это реально огорчает. Ведь инвестиции, это действительно возможность увеличивать как сове благосостояние, так и благосостояние компаний, ведущих бизнес в нашей стране, что помогает всей экономике в целом.
В общем я продолжаю топить за инвестирование, и в этом году буду развивать данное направление на этом канале.
#инвестиции #россия
Investicii_segodnya
9 января 2023
$OGKB добрый вечер друзья.
Если верить ТА, то здесь явный тренд на рост стоимости акции.
Об этом нам говорят и скользящие средние и объёмы.
Данная бумага интересна и для текущего трейдинга и как дивидендная история.
Тут выбор только за вами.
Я входил в неё, чувствуя недооцененность. Сейчас имею +7%. Позицию не закрываю. Если дойду к диапазону +15 - +20%, тогда скорее всего закрою сделку.
Считаю что входить в данную сделку ещё не поздно
#трейдинг #инвестиции #россия
OG
OGKB
0,58 ₽
-62,35%
Investicii_segodnya
6 января 2023
$VALE
Думаю пришло время расти вверх.
Если посмотрите на скрин, увидите трендовый пробой короткой скользящей длинную.
На этом же скрине есть подобная ситуация чуть ранее по времени.
Так же тренд подтверждают и объёмы.
Верю в цикличность. Верю в ТА
Жду по 20$ и продаю.
Пусть повезёт.
#трейдинг #бразилия
VA
VALE
17,66 $
-16,02%
Investicii_segodnya
6 января 2023
$UNAC
Всем доброго утра друзья.
Интересная идея замечена в данной бумаге.
Долгое время тренд был явно выражен на снижение цены, что в принципе и происходило, и вот я заметил переломный момент.
ЕМА 20 наконец пробила ЕМА 100, что говорит нам о возможном развороте вверх.
Скрин прилагаю.
Второй скрин с небольшой исторической отсылкой, где происходило такая же ситуация. Апрель 2021. Тогда мы пробили 0.43 до 0.63.
Однако стоит отметить, что в Апреле 21 объёмы были явным подтверждением данного тренда.
Сейчас подтверждения в объемах нет, есть обычная проторговка, которая не даёт конкретной информации.
Наложим сверху новостной фон, о выделении финансирования со стороны правительства и успехах в запуске новых самолётов, и возможно мы получим хороший профит здесь.
В общем пробую, а время покажет.
#трейдинг #россия
UN
UNAC
0,58 ₽
-32,17%
Investicii_segodnya
5 января 2023
Добрый день друзья.
Продолжаю диверсифицировать свой портфель и в этот раз увеличиваю консервативный инструмент – облигации.
Выбор сделан в пользу компании СДЭК. $RU000A102SM7
СДЭК это международная логистическая компания, развивающаяся по модели франчайзинга.
Недавно СДЭК запустил собственный маркетплейс, и это направление является одним из приоритетных для компании. Я лично сравнивал цены в маркетплейсе СДЭК и ИМ оригинальных компаний. Примерная разница цен 10-30%
Основную выручку, конечно же, формируют логистические услуги. Примерно 76% всей выручки.
Остальные направления генерируют около 24% выручки и старт их развития был не так давно. Потенциал у новых направлений есть. Надеюсь ТОП менеджеры раскрутят их так же качественно, как и основные услуги компании.
В феврале 21 года компания разместила 500000 облигаций и привлекла 500 млн. руб.
Если верить презентации для инвесторов, данные средства привлечены на развитие бизнеса, а именно:
· обновление IT оборудования для увеличения мощностей серверов
· обновление ПО
· расширение возможностей мобильного приложения
В общем, сейчас компания заняла деньги на развитие клиентского сервиса, и это хорошо.
Что представляют собой сами облигации
1. 9,5 % купон
2. Ежемесячные выплаты
3. Ежеквартальное погашение с 46 купонной выплаты по 10%
Меня лично привлекают все эти условия.
Ежемесячные выплаты дают мне прогнозируемый денежный поток и контроль за соблюдением обязательств.
9,5% купон, это выше банковского вклада и аналогичных предложений.
Погашение тела облигации позволяет быстрее обернуть свои инвестиции и пустить свободные деньги на новые идеи.
При выборе именно СДЭК я оценивал и других эмитентов: ХКФБ, Корпорация ПИК, Все инструменты, МТС. Примерно все они находятся в одних условиях. Однако СДЭК выделяется не только условиями по облигациям (которые значительно лучше из моего списка), но и финансовыми показателями в это не простое время.
Давайте к ним и перейдем.
СДЭК свободно выкладывает финансовую отчетность по каврталам, и сейчас самая свежая отчетность за 9 месяцев 2022 года. И это прекрасно, ведь мы сможем оценить успехи компании за этот не простой год, в сравнении с прошлым годом и тем же периодом.
Сравниваем 9 мес. работы а 22 году к 9 мес. работы в 21 году
1. Выручка. + 20%
2. Валовая прибыль + 11%
Себестоимость услуг выросла на 27%.
3. Чистая прибыль – 10%
Падение чистой прибыли связано с ростом расходов. Коммерческие и управленческие расходы прибавили 15%. И напомню о росте курса доллара в 1 квартале 21, который конечно же вредит компаниям не экспортерам.
Есть некоторое понимание, что данный рост расходов не был полностью переложен на конечного пользователя.
К сожалению, у нас нет более детальной информации о расходах, однако в этом же отчете отражен серьезный рост основных средств компании, на 400% в денежном эквиваленте. Возможно были приняты на учет те самые сервера или еще что-либо из плана развития компании, и начислены траты, на приобретение этих самых ОС.
4. Кредиторская задолженность. – 11%. Это прекрасно, в таких не простых условиях, в которых оказался бизнес.
Мое общее заключение:
В сравнении с другими эмитентами, СДЭК чувствует себя хорошо. Роста бизнеса сейчас я не вижу, тот самый боковик в финансовых результатах. Компания работает с долгами, и это позитивно. Компания привлекает деньги на развитие бизнеса, а не на оплату долгов, и это позитивно. Перспективы есть. Улучшение геополитики повлияет позитивно на результаты компании. Развитие доп направлений (маркетплейс и т.д) так же даст определенные плюсы для компании. Серьезного негатива на данный момент не вижу. Условия по облигациям прекрасные, на мой взгляд. Так что выбор сделан.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Благодарю за внимание к посту.
#облигации #инвестиции #долгосрок
RU
RU000A102SM7
683,55 ₽
-56,65%
Investicii_segodnya
29 декабря 2022
$TTLK всего 2 месяца ожиданий, и мои предположения оправдались.
Возможно пойдёт дальше в рост, возможно пойдёт вниз - никому это не известно.
Однако +40% хороший результат.
Не буду жадничать.
TT
TTLK
0,6 ₽
-2,35%
Investicii_segodnya
20 ноября 2022
$AQUA Продолжение следует... @Anna_na_shee
Экономически, перспективы у компании действительно интересные.
Риски высоки, однако мне думается, что распылять свое внимание на поставку кормов для рыб в нашу страну, не будут.
2. Теперь рассмотри ТА
По графику я вижу 2 диапазона цены, и 3 уровня.
Фото ниже.
Сейчас мы находимся в канале 560 - 640 р за бумагу.
Предидущий канал 480 - 560 мы временно покинули, закрепившись выше 560 на основе объемов, однако без явного теста этого уровня.
При этом объемы спадают (по всему рынку) и я думаю следующее:
1. Мы обязаны протестить уровень 560.
2. Тестим 560 и понимаем, либо отталкиваемся и идем к 640, или пробиваем вниз и идем к 520, а может и 480.
3. Именно на уровне 520 вижу объемы на откуп.
Мое заключение следующие.
Компания интересная для долгосрока. От полугода до 2 лет.
Покупать я готов ее, в диапазоне примерно 500 - 530 р. По текущим входить не буду.
При этом надо наблюдать за тестирование уровней.
Так что ставлю колокольчик на 565 и вниммательно смотрю.
#инвестиции #россия
AQ
AQUA
600,5 ₽
-46,36%
Investicii_segodnya
20 ноября 2022
$AQUA Всем доброго утра.
@Anna_na_shee ранее просила сделать обзор на Инарктику.
Ниже представлю свое личное видение по данной бумаге.
Не является ИИР.
Поехали:
1. Экономическую оценку провести не удалось. Причина в том, что Инарктика не выпускает финансовую отчетность. Последняя была в декабре 2021 года с оценкой работы за 9 месяцев.
Срок давности очень высокий и с того момента произошло очень много событий, поэтому брать этот отчет за основу я не буду.
Пришлось копать от объявленных дивидендов.
Итак. В политике компании о дивидендах указано, что Компнаия может выплачивать дивиденды в том случае, если:
1. Есть Чистая прибыль.
2. Отношение Debt/EBITDA ratio будет менее 3,5. Это показатель по норме.
3. При условии, что Компнаия не будет привлекать заемные средства для выплаты дивидендов.
Однако кредит на 1,5 млрд все таки был привлечен, на расширение основных средств. Скорее всего речь о строительстве своего производства кормов.
Оценивая информацию из интернета, 100% корма это импорт, который в один момент может попасть под санкции, что крайне негативно повлияет на компанию.
График дивидендов в Тинькофф немного не сходится с графиком на офф сайте компании. Я опираюсь на сайт Компании.
Немного математики и логики.
Смотря на выплаты дивидендов за 20 и 21 годы, мы видим, что в среднем на дивиденды выделяется 30% от ЧП.
Давайте считать.
1 квартал 22 года, 8 р на акцию. Выплачено 703 013 192 р. ЧП примерно 2.35 млрд
2 квартал 22 года 15 р на акцию. Выплачено 1 318 149 735 р. ЧП примерно 4.40 млрд.
Что составляет рост почти в 2 раза по ЧП.
Однако в 1 кв 21 года ЧП была 3,12 млрд. Так что изначально мы увидели падение ЧП и потом рост.
Взаимосвязь с событями февраля вполне логична.
Сначала падаем из-за гео и санкций.
Теперь растем из-за выхода конкурентов с нашего рынка.
Думаю, что компания не предоставляет фин отчетность с целью снижения рисков со стороны регуляторов других стран. Наверное это логично.
#инвестиции #россия
AQ
AQUA
600,5 ₽
-46,36%
Investicii_segodnya
12 ноября 2022
$SGZH Сегодня я хочу разобрать компанию Сегежа.
Ниже описана моя личная оценка, которая не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
За оценку беру итоги 2021 года и первое полугодие 2022 г.
Поехали:
1. Выручка и Чистая прибыль. Рост ЧП примерно +60% в отношении прошлого полугодия к текущему. Скрин ниже. 2021 год так же был растущим по отношению к 2020 по этим направлениям.
Есть ощущение, что крупные инвесторы еще не заходили в эту акцию. Так как это результат только 1 полугодия, а фондам и инвесторам нужна оценка по итогу 2022 года.
Я стремлюсь выбрать именно ту акцию, которая даст рост в течении 6-12 месяцев за счет своих перспектив.
2. Мультипликаторы.
P/E негативно. Здесь я делаю вывод о том, что акция либо дорого стоит, либо прибыль на акцию очень низкая. Ниже сделаем общий вывод.
P/S положительно.
P/BV не оцениваю. Не с кем сравнивать.
3. Рентабельность.
Чистая рентабельность высокая.
ROE и ROA говорят нам о эффективном использовании собственного капитала, с небольшими загвоздками с использованием заемных средств.
Что касается заемных средств:
Долг вырос на 34 млрд р., что кажется с начала отрицательным показателем. Однако, доверяя фин отчетности, я делаю следующие выводы:
18 млрд. р. (немного больше) вложено в покупку ООО Интер Форест Рус и ее 24 дочерних предприятий. А там серьезные основные средства. 4 лесопильных завода, производство фанеры и почти 11 млн. куб.м. леса.
16 млрд. р. (немного больше) вложено в дивиденды.
Покупка таких мощностей точно даст положительные результаты компании, так что рост долга не считаю негативом.
4. Платежеспособность.
По отношению к собсвенному капиталу, компания выглядит негативно. Здесь высокое влияние оказывает увеличившийся долг, который выше я описал.
По отношению к текущей выручке у компании все в норме. При этом я не дисконтирую возможный рост ЧП.
5. Справедливая цена акции.
Здесь я учитываю 2 способа расчета.
По чистым активам - акция завышена. Справедливая цена 2,98 р. Это нам и показывает P/E.
По финансовым метрикам - акция оценена справедлива. 5,01 р
6. Немного Тех Анализа.
Компания выходила на IPO по цене 8,1 р
Далее цена снижалась до 7 р на фоне отрицательной ЧП.
Позже мы видели цену по 11. На фоне выхода на положительную ЧП.
Начало СВО акции падали до 6,4 р
Сейчас цена 5,02 р.
На 4,7 я вижу серьезную поддержку и объемы.
В связи со всем выше описанном, не думаю, что мы спустимся до 2,98 р...
Выводы:
Цена акций сейчас справделивая.
Я приобрел по 5,1 р.
Возможно снижение до 4,7.
Если опустится до 4,8 - усредню.
Прогноз 6,5-7 р через 10 месяцев (Сентябрь 2023)
#инвестиции #россия #долгосрок
SG
SGZH
5,02 ₽
-82,87%
Investicii_segodnya
12 ноября 2022
Приветсвую всех, друзья. Три месяца занимался трейдингом по силам. Что это значит? Все просто. Я человек, работающий на компанию, а значит, что в рабочее время я посвящаю его своему работодателю. Это честно и правильно. Торговал по сути на обеде и на кофе брейках, если они были).
В общем, сидеть у монитора и контролировать все движеня возможности не было. Уведомления, стопы, лимитки. Откровенно все это требует массу времени и нервов. Столько времени нет.
Результаты за это время:
+11% к портфелю. Примерно 3,5% в месяц. Значительно выше чем доходность в банках, однако в пересчете на человеческие ресурсы - ни о чем.
Выводы:
К трейдингу буду возвращаться крайне редко, только если увижу какие-то явные движения, не требующие изучения новостей, графиков и всех подряд событий, или в отпуске)
Возвращаюсь к инвестированию в краткосрок и долгосрок.
Так что скоро вы будите видеть от меня анализы компаний и покупки на основании своей аналитики.
#трейдинг #инвестиции #россия #долгосрок