Лукойл: румынский НПЗ под угрозой, но участок Надежда даёт шанс

Войти

есть и хорошие новости Два события по $LKOH, которые заслуживают внимания: одно – негативное, но ожидаемое, другое – позитивное и давно назревшее. ⚖️ 🇷🇴 Румынский НПЗ Petrotel на грани банкротства НПЗ Petrotel (принадлежит «Лукойлу») в румынском Плоешти рассматривает возможность подачи заявления о неплатежеспособности . Причина – остановка деятельности с конца прошлого года из-за американских санкций против компании . Завод не смог возобновить работу после планового ремонта, и теперь около 40 местных компаний требуют погасить задолженность примерно на €30 млн . В Petrotel подчёркивают: цель процедуры – не закрытие, а получение правовой защиты для сохранения мощностей и возобновления работы . НПЗ обеспечивает 21% переработки нефти в Румынии, на нём занято более 500 человек, а всего в стране на «Лукойл» работают 3,5 тыс. человек . История негативная, но рынок уже закладывал риски, связанные с санкциями. 🇷🇺 Участок «Надежда» – на финишной прямой Минприроды РФ сообщило, что передача нефтяного участка недр «Надежда» в Балтийском море возможна до конца 2026 года . Сейчас завершается подготовка проекта распоряжения . «Лукойл-Калининградморнефть» подала заявку на геологическое изучение участка в начале августа . Компания пытается получить лицензию на «Надежду» с 2016 года, но ранее получала отказы, в том числе из-за экологических рисков рядом с Куршской косой . Включение участка в перечень недр федерального значения, предоставляемых без аукциона, открыло для компании возможность повторной заявки . Этот сценарий – однозначный позитив для $LKOH. Получение доступа к новым ресурсам на Балтике укрепит сырьевую базу компании в регионе. ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

📊 Мои текущие позиции в фонде Сейчас держу несколько бумаг, и подход к каждой – разный. Это не спекуляция в привычном формате, а на подержать. Готов сидеть спокойно до целей, их называть не буду – каждый сам определяет их для себя. 📱 VKCO по 117,6. Логика простая – получить вынос от минимумов за счёт скопления контр-тренда. Бумага сильно перепродана, и даже небольшой импульс может дать хорошую амплитуду. 🍏 X5 по 1813. Та же логика, но картина чуть сложнее. Поэтому не исключаю добор по 1720. Ритейл под давлением, но у X5 баланс крепче, чем у конкурентов, и отскок рано или поздно случится. 🏠 PIKK по 570. Отрабатываю диапазон канала 566-600. Девелоперы сейчас под давлением, но ПИК остаётся одним из наиболее устойчивых игроков в секторе. Движение внутри канала даёт возможность для маневра. 📦 OZON по 2160. Держу ещё с прошлой недели, готов даже добрать. Падение маркетплейсов было чрезмерным, и даже с учётом логистических проблем и давления на GMV бумага выглядит интересно на этих уровнях. 💬 Мне честно всё равно, что там верещат про падение. У каждой позиции есть своя логика, и я готов ждать. Цели называть не буду – у каждого они свои. ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🏦 SBER – 50% прибыли на дивиденды, но с оговорками Сбербанк подтвердил намерение сохранить дивидендную планку на уровне 50% от чистой прибыли. Окончательные ориентиры по дивполитике будут представлены в ноябре на Дне инвестора вместе с новой стратегией. 💰 Позиция банка. Зампред правления Тарас Скворцов заявил, что Сбер хотел бы и дальше поддерживать такую планку выплат. В рамках действующей стратегии банк стабильно направлял на дивиденды половину прибыли все три года и получил позитивный отклик от акционеров. ⚠️ Но есть оговорки. Возможность сохранить уровень выплат будет зависеть не только от позиции банка, но и от требований регулирования и общей экономической ситуации. "Не все зависит от нас: важно, чтобы это позволяли регулирование и экономическая ситуация", – отметил Скворцов. 📌 Ключевая дата – ноябрь. Тогда станет понятно, сохранится ли политика в неизменном виде или регуляторные требования внесут коррективы. При текущем уровне прибыли и сохранении планки дивидендная доходность остаётся одной из самых привлекательных в секторе. ‼️ В профиле уже дал список лучших облигаций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🏠 GLRX – выручка и прибыль растут, долг под контролем Глоракс отчитался по МСФО за первое полугодие. Цифры выглядят солидно: выручка выросла на 45% до 27 млрд рублей, сопоставимая чистая прибыль прибавила 29% до 1,6 млрд . Компания сочетает высокие темпы роста с контролем над долговой нагрузкой. 📊 Драйвер роста – регионы. Доля региональных проектов в выручке выросла в 2,7 раза до 59% – впервые регионы сформировали более половины консолидированной выручки . Рост обеспечен активной реализацией крупных проектов в Казани и Нижнем Новгороде. Инвестиции в региональную экспансию последних лет последовательно трансформируются в финансовый результат. 💰 Маржинальность сохраняется. Сопоставимая EBITDA выросла на 36% до 8,6 млрд, рентабельность по EBITDA – 32% . Доля коммерческих и административных расходов сохранилась на уровне 12% от выручки, несмотря на расширение географии. Рентабельность по чистой прибыли составила 6% . 📉 Долговая нагрузка под контролем. Отношение чистого долга к EBITDA – 2,9х, ниже ключевого ориентира 3,0х . Средняя ставка по кредитному портфелю снизилась на 1,4 п.п. до 11,8% . Покрытие проектного финансирования средствами на эскроу временно сократилось с 87% до 78% . 📌 Отчёт сильный. Компания подтверждает способность сочетать высокие темпы развития с контролем операционной эффективности и финансовой устойчивости. В сравнении с другими девелоперами – Брусника показывает более качественный рост, Самолёт находится в убытке, а Глоракс уверенно наращивает прибыль, оставаясь в плюсе. ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🛢 $LKOH – румынский НПЗ под угрозой, но

🛢 – румынский НПЗ под угрозой, но