Хэштег #покупай_и_держи | Тинькофф Инвестиции Пульс

Войти

Подробный анализ акций «ТКС Холдинг» ( : ) фундаментальная база, технические сигналы, тактика спекуляции и долгосрочных вложений, точки входа/выхода, текущая цена и консенсус-прогнозы на год вперёд. --- ✨ Краткое резюме ✨ Акции торгуются на уровне 3 214,60 ₽ (23 апреля 2025 г.) 👉Фундаментально компания демонстрирует высокие темпы роста выручки (+47% г/г) и прибыли (+52% г/г) за 2024 г. при ROE свыше 30% в квартальном отчёте и P/E около 10,6x . 👉Технически акция формирует зону поддержки в районе 3 015–2 800 ₽ и встречает сопротивление на 3 418–3 500 ₽ . 👉Консенсус-прогноз аналитиков — 4 357 ₽ (средняя; диапазон 3 500–6 500 ₽) с потенциалом +35 % к настоящему уровню, а по версии РБК — до 5 400 ₽ (+71 %). --- 🔻 1. Текущая цена и прогнозы аналитиков - Текущая цена: 3 214,60 ₽ (закрытие 23 апреля 2025) - Консенсус-целевая цена через год: 4 357,20 ₽ (потенциал +35,5 %) по мнению 19 аналитиков - Диапазон прогнозов: мин. 3 500 ₽, макс. 6 500 ₽ - RBC: целевая цена 5 400 ₽, потенциал +71 % --- 🔻 2. Фундаментальный анализ - Выручка 2024: 429,97 млрд ₽ (+47,31 % г/г) - Чистая прибыль 2024: 122,40 млрд ₽ (+52,06 % г/г) - IFRS 2Q 2024: выручка 193,4 млрд ₽ (2Q’23: 112,3 млрд), прибыль 23,5 млрд ₽; ROE 32,7 %; клиенты – 44 млн - IFRS 1Q 2024: выручка 165,8 млрд ₽ (1Q’23: 99,9 млрд), прибыль 22,3 млрд ₽; ROE – 31,7 % - P/E (TTM): 10,59x, что ниже среднего по сектору (~13–15x) и историческому среднему 31,24x - ROE (TTM): 11,02 % Вывод: сильный рост выручки и прибыли, очень высокая рентабельность капитала в квартальных отчётах, разумный P/E для банка-финтеха. --- 🔻 3. Технический анализ 1. Тренд: среднесрочно — боковой диапазон, на 4-ч графике — бычий крест WMA50/200. 2. Поддержки: - 3 015 ₽ (годовая линия; консолидируется с конца 2023) - 2 800 ₽ (локальная поддержка, ранее удерживала цену) 3. Сопротивления: - 3 418 ₽ (максимум апреля 2024) - 3 500 ₽ (круглый уровень, психологическая отметка) 4. Индикаторы: - RSI в зоне нейтральности (около 50) - MACD слегка положительный, без сильного импульса --- 🔻 4. Стратегия для спекулянта Уровень: Приближение к 3 015 ₽ Покупка (отскок); стоп — 2 950 ₽ (ниже минимума поддержки) Цель №1 — 3 418 ₽ фиксировать часть прибыли (потенциал ~+6 %) Цель №2 — 3 500 ₽ окончательная фиксация (доп. +2–3 %) Пробой 3 418 ₽ с объёмом Добавление к позиции; следующий таргет — 3 700 ₽ (динамическое сопротивление) Обоснование: отскок от месячной поддержки + подтверждение покупательского импульса на 4-ч графике. --- 🔻 5. Стратегия для инвестора 1. Диапазон входа: усреднение в районе 3 100–3 000 ₽ (ближе к фундаментальной стоимости) 2. Среднесрочная цель: - Консенсус-прогноз 4 357 ₽ (+35 %) за год - Оптимистичный сценарий 5 400 ₽ (+71 %) по версии РБК 3. Стоп-лосс: 2 800 ₽ (пробой годовой поддержки сигнализирует о смене тренда) 4. Ребалансировка: при достижении 4 357 ₽ зафиксировать до 50 % позиции, оставшуюся долю держать до новых целей или пересмотра прогноза. --- ♦️ Итог: «ТКС Холдинг» сочетает в себе сильный фундамент, разумную оценку и технические сигуны для входа. ✨ Спекулянт может получать небольшую прибыль на колебаниях в коридоре 3 015–3 418₽, а долгосрочный инвестор — рассчитывать на 35–70 % роста в ближайший год.