Куда инвестировать при доходе 150–500К₽/мес — советы и сделка - a.linetsky

🤔 Акции или облигации: что выбрать сейчас? Главный вопрос с начала этого года: куда смотреть инвестору? С одной стороны - ключевая ставка 15,5% и доходности облигаций до сих пор остаются высокими (14-20%). С другой - многие акции торгуются дешево и имеют хороший потенциал роста, особенно в случае смягчения в геополитике. Так куда лучше вложиться? Давайте сравним инструменты👇 📉 Облигации. Сейчас ОФЗ дают 14-15%, корпоративные - 16–20%. Несмотря на то, что ключевая ставка с прошлого года значительно снизилась, доходность облигаций всё еще высокая. ⚠️ Но ЦБ продолжит снижать ключевую ставку, а значит доходности облигаций будут и дальше падать, а старые выпуски с высоким купоном - расти в цене. Получается, инвестировать в облигации лучше в ближайшее время - потом будет не так выгодно. 📈 Акции. Да, они волатильны. Был 2008 год с падением Индекса Мосбиржи на 74%, был 2020-й с -37%, 2022-й обвалил рынок на 60%. Если брать акции на пару лет, то неизвестно что будет с портфелем. 🔥 Но именно акции вытаскивают портфель в долгосрок. Снова приведу в пример расчет по среднегодовой доходности разных портфелей от аналитиков УК «ДОХОДЪ» за 2003-2024 годы: 👉 Инфляция - 8,5% 👉 Депозиты - 8,6% 👉 Облигации - 9,8% 👉 Акции - 15% 👉 Акции + облигации в разных соотношениях - 10,8%-15,1% Что получается? Собирать только облигации можно, но это выгодно при высокой ставке. В долгосроке такая стратегия не сильно выигрывает у депозитов. Конкретно сейчас облигации покупать выгодно, но это «последний вагон уходящего поезда». ⚡️ Покупать только акции - значит настроиться на долгосрочные инвестиции. Неизвестно, сколько еще наш рынок будет под санкциями, сколько продлится СВО, и что еще нас ждет впереди. Если инвестируете только в акции, будьте готовы какое-то время наблюдать в портфеле просадку и иногда неприятный отказ эмитентов от выплаты дивидендов. ☝️ Оптимальная стратегия - выяснить, какой у вас риск-профиль, определиться с целями и собирать портфель, комбинируя акции и облигации. Если смотреть прагматично, сейчас рынок дает понятный сценарий именно в облигациях: можно зафиксировать доходность, пока она еще не «сжалась» вслед за ставкой. Акции остаются историей про терпение и горизонт, а вот облигации - про то, чтобы зафиксировать редкие условия, которые потом уже не повторятся в таком виде. Полезны такие посты?

Кризис почти миновал. Каких я только комментариев не прочитал о стратегии Linetsky Сapital mini . Складывается ощущение что кризис позади, ведь 8% за месяц я даже в фонде не смог сделать такой результат, всего +1,5% в фонде за месяц. За счет чего сформирован +8% за последний месяц? За счет большого риска! Всего три актива и каждый из них супер рисковый. Давайте пройдемся по каждой бумаге, расскажу свои мысли. 1) POSI это одна из немногих компаний на публичном рынке России, которая за следующие 15-20 лет может вырасти в 100-200-300-400 иксов. Кто внимательно следит за разработкой ИИ и роботов, в том числе военных, тот это понимает. Если не видите причин для такого взрывного роста, это не значит что этих причин нет. Количество единиц техники, где необходима кибербезопасность растет по экспоненте. 2024 год был непростым, 2025 получше, каким же будет 2026? Если ставка будет снижаться; есть шансы что будет лучше чем 2025. Напомнинаю, будущего никто не знает. Роль в портфеле обеспечить рост капитала! 2) SOFL это компания у которой есть все шансы на кратный рост бизнеса за 3-5 лет, но высокая ставка, долгие процессы синергетического эффекта от стратегии М&А приобретение не совсем профильных, но перспективных активов (лазеры) все это создает впечатление, что менеджмент не до конца понимает что делает, а аналитики и участники рынка тоже мучаются в догадках к чему все это приведет, пока интерес к акциям компании низкий. Вспомним доп эмиссии и сразу же байбэк:) Иногда у экспертных кругах про софтлайн слышно такую мысль, что компания решила попробовать все инструменты из финансового словаря. Отбросив рассуждения останутся сухие факты: оборот растет, выручка от собственных решений растет, маржинальность собственных продуктов растет, денежный поток пока отрицательный. Компания не раскрывает данные по каждому продукту, поэтому сделать более глубокий анализ не представляется возможным. Роль в портфеле: в случае мира и возвращения иностранных вендоров обеспечить рост порфтфеля, если в Позитивн кризис кажется уже прошел, то в Софтлайн до конца года скорее всего сильного роста ждать не приходится, скорее боковик или небольшое снижение цен на акции до уровня 65-70₽ 3) вишенка на торте WUSH доля небольшая, приобретал на сдачу. Компания опцион, волатильность котировок зашкаливает, за 3-4 мес может расти на 100% и снижаться на 60-70%. Высокая долговая нагрузка при высокая ставке не позволяет компании показывать положительные финансовые результаты. Но все может изменится, если ставка будет снижена. Жаль что на балансе большой долг по фиксированной ставке; ждать от российской части бизнеса супер результатов не приходится, но латиноамерикнская часть бизнеса растет с трехзначной динамикой; что за 3-4 года может трансформировать бизнес в первую и единственную компанию в Рф, чей бизнес вырос и стал международным, и иностранная часть бизнеса стала больше той, что в осталась в РФ. Может показать иксы, а может и исчезнуть. Риск высокий, и высокая потенциальная доходность. Регулярное инвестирование позволяет использовать снижение цен максимально эффективно, весь последний год каждые 5000₽ вложенные в акции имел максимальную эффективность. В феврале рост портфеля равен почти двум ежемесячным пополнениям. Не стоит подписываться на стратегию, если не готовы идти до цели в 1 млн, инвестируя по 5000₽ в мес. Если хотите написать хейтерский комментарий подумайте, надо ли оно вам? Мне все равно на вас, но вы выглядит глупо в глазах других читателей, которые более умные и поняли как все у трое но и работает.