Почему избавился от авиакомпаний и зачем мне бумага с плохим фундаментом

Войти

! В сегодняшнем выпуске: почему избавился от авиакомпаний и зачем мне бумага с плохим фундаменталом. Из авиаотрасли я брал почти всего понемногу чуть более года назад с расчетом на восстановление после коронавирусного обвала. Ожидания оправдались. Сейчас, отрасль, в основном, еще не дошла до докризисных уровней, за исключением отдельных компаний. Несмотря на постепенное увеличение объема перевозок и открытие прежних и новых направлений, я не ожидаю бурного роста котировок, думаю, что основной потенциал пока что отыгран. В то же время, дальнейшие долгосрочные перспективы выглядят туманными, тут и новые штаммы и новые локдауны и вкусившие прелести удаленки земляне (я из их числа). В общем, я решил поберечь средства для чего-то с бóльшим потенциалом. Продано: , , , {$SAVE} , c профитом ~30-60% А что купил? Пока что это только {$FTCI} — производитель трекеров для солнечных батарей. Трекеры поворачивают солнечные панели оптимальным образом для получения максимума энергии из солнечного света. Я уже не раз нахваливал отрасль солнечной энергетики, но не удавалось найти подходящее время и актив (SEDG и FSLR выглядят как ушедший поезд и не собираются возвращаться). Но зато есть молодая (образована в 2017) и пока дешевая FTC Solar Inc. c большими перспективами, подкрепленными трендами на альтернативку, в первую очередь в США. Бытует мнение, что сейчас крупные игроки цену давят вниз, чтобы выгнать из бумаги физлиц, после чего зайти по-крупному. Рад был бы проверить такую теорию, и если она верна, то конечно время закупаться. Но не все так радужно, само собой, риск высокий, сейчас компания убыточна. Две недели назад совет директоров сменил CEO с расчет на то, что его компетенции позволят переломить отрицательный тренд и вывести прибыль в плюс. Выручка растет от года к году хорошими темпами 2019 $53.12M 2020 $187.35M TTM $219.63M P/S = 2.98 и P/B = 3.62 в пределах нормы. Нулевой долг. ROA -31.52 ROE -41.96 Судя по скользящим средним, где-то скоро должно быть дно уже. Итого, акция с высоким риском, но с хорошим потенциалом. Мой первый вход был на $9.69, с того момента еще 2 усреднения, возможно, будут еще. Буду ждать свои хотя бы +50% в ближайшие годы, если повезет - месяцы. Успехов!

Нашел любопытный метод захода в рынок на основе индекса волатильности (VIX). Согласно авторам исследования, чем выше VIX в момент покупки, тем больше шансов получить профит в среднесрочной перспективе. Сам эксперимент проводился по историческим данным с 1998 года, согласно ему для разных диапазонов индекса и разных секторов анализировались доходности после 500 дней с момента покупки. И самое интересное тут, что во всех указанных секторах видна четка корреляция - чем выше индекс в момент покупки, тем больше 500-дневная доходность. Согласно статье, лучшее время покупать - когда VIX поднялся более 33, а продавать, когда опустился ниже 12. Забавно, что данный подход совершенно разнится с классически подходом, по которому рекомендуется не совершать сделок, если VIX выше 16. За последние 4 дня VIX уже поднимался выше 35 два раза (на скрине часовой график, красный - VIX, белый S&P). Риск данного подхода в основном в двух моментах 1)Историческая доходность не гарантирует доходность в будущем. 2)Нет корреляции значения VIX с глубиной коррекции (высокий VIX может соответствовать и небольшой коррекции и огромному обвалу) Источник https://www.thestreet.com/etffocus/blog/why-the-vix-says-this-is-the-time-to-buy-not-sell #VIX #ИндексВолатильности #Коррекция

Здравствуйте, мои дорогие, здравствуйте, мои хорошие