Инвестиции в компанию Dominion Energy: обзор и перспективы

Войти

дивизионов: ✔️Dominion Energy Virginia – электрогенерация и электроснабжение 2,6 млн клиентов в Вирджинии и северной Каролине; ✔️Dominion Energy South Carolina – электро и газоснабжение 1,1 млн клиентов в южной Каролине; ✔️Gas Distribution – газоснабжение в штатах Огайо, Юта, Северная Каролина, Западная Вирджиния, Вайоминг и Айдахо; ✔️Contracted Generation – электрогенерация на 4-х АЭС, а так же на солнечных и ветроэлектростанциях. ➡️Dominion Energy Virginia обслуживает 2,6 млн клиентов по электроснабжению. 🔹Инвестиционный план на 2019-2023 составляет 16 млрд $, инвестиции направляются на строительство новых ЛЭП, новых электрогенерирующих мощностей (солнечные электростанции, гидроэлектростанции и АЭС), обновление устаревающей инфраструктуры и внедрение умных сетей. 🔹На Dominion Energy Virginia приходится 80,6 гВт дистрибьюции и 66,9 гВт Электрогенерации. 🔹Выручка составляет 8,17 млрд $, или 49,3% выручки группы. 🔹Прибыль составляет 1,786 млрд или 45,6% группы 🔹Активы составляют 43,7 млрд, или 42% группы 🔹84% выручки приходится на Вирджинию и 16% на северную Каролину. ➡️Dominion Energy South Carolina обслуживает 740 тыс клиентов по электроснабжению и 390 тыс клиентов по газоснабжению. 🔹Инвестиционный план на 2019-2023 составляет 2 млрд $. 🔹На Dominion Energy Virginia приходится 23 гВт дистрибьюции и 66,9 гВт Электрогенерации. 🔹Выручка составляет 2,95 млрд $, или 17,8% выручки группы. 🔹Прибыль составляет 430 млн, или 11% группы 🔹Активы составляют 15,8 млрд, или 15,2% группы ➡️Gas Distribution занимается газоснабжением для 3 млн клиентов в штатах Огайо, Юта, Северная Каролина, Западная Вирджиния, Вайоминг и Айдахо. 🔹Инвестиционный план на 2019-2023 составляет 4 млрд. 🔹Выручка составляет 2,367 млрд $, или 14,2% выручки группы. 🔹Прибыль составляет 488 млн, или 12,5% группы 🔹Активы составляют 16 млрд, или 15,41% группы ➡️Contracted Generation – это электрогенерация на 4-х АЭС, а так же на солнечных и ветроэлектростанциях в 9 разных штатах по долгосрочным контрактам от 15 до 25 лет. 🔹Инвестиционный план на 2019-2023 составляет около 1 млрд. 🔹Выручка составляет 1,134 млрд $, или 6,8% выручки группы. 🔹Прибыль составляет 276 млн, или 7,07% группы 🔹Активы составляют 10,2 млрд, или 9,8% группы ➡️Gas Transmission & Storage - более 12 400 км газопроводов, газохранилища объемом 900 млрд куб. футов и 25%-ную долю в предприятии по сжижению природного газа в штате Мэриленд. Эта часть бизнеса была продана Berkshire Hathaway Energy Уоррена Баффетта за сумму около 10 млрд. Перевод активов с баланса Dominion на баланс Berkshire произошел только в ноябре 2020, таким образом изменения в структуре активов мы увидим только в отчете за 4 кв 2020, а изменения в результатах операционной деятельности – в отчете за 1 кв 2021 , место на рынке Dominion Energy является 4-й компанией в США по количеству клиентов, 2-й по продаже электроэнергии, 3-й по выручке, а так же предлагает одни из самых низких цен для клиентов. Если объединить все компании, то Dominion займет 7-е место среди крупнейших дистрибьютеров газа в США по количеству клиентов.

$O Realty income обзор Realty Income– REIT (фонд недвижимости), который специализируется преимущественно на торговой недвижимости, один из крупнейших фондов недвижимости в США. Располагает 6592 объектами общей площадью более 10 млн м2. Компания существует с 1969 года, публично торгуется на Нью-Йоркской фондовой бирже, входит в индекс S&P500. Доступ к акциям есть на Санкт-Петербургской бирже. Капитализация составляет 23 млрд $, годовая выручка – 1,68 млрд $. Является дивидендным аристократом, выплачивающим стабильные растущие ежемесячные дивиденды. $O История 🕐В 1969 Уильям и Эвелин Кларк (муж и жена), занимавшиеся девелопментом коммерческой недвижимости в Калифорнии, решили не только продавать, но и сдавать объекты собственного строительства и учредили компанию Realty Income. В начале большая часть построенных объектов продавалась, и лишь немногие переходили под долгосрочную сдачу в фонд. 🕑В 1977 Уильям решил перестать строить торговую недвижимость на продажу и сконцентрироваться на фонде, наращивая базу объектов за счёт инвесторов. Преимущественно это были отдельно стоящие здания под супермаркет или ресторан площадью 500-200 кв.м.Компания для развития использовала доходы от текущей деятельности и средства инвесторов, избегая займы и ипотеку. 🕒В 1994 компания уже насчитывала 628 объектов в 40 штатах и 67000 инвесторов. С такими исходными данными провела масштабное и громкое IPO и получила форму REIT и тикет $O. После IPO OO}O}O} продолжил наращивание портфеля активов, не прекращая ежемесячную выплату растущих дивидендов. 🕓К 2009 портфель вырос до 2355 объектов в 49 штатах. Показатель вакантных площадей не превышал 4%. Бизнес-модель Realty Income позволила относительно легко перенести кризисы и 2008, и 2020 гг, не переставая выплачивать дивиденды и нарастив активы в 3 раза за 12 лет. $O Realty income сегодня На сегодняшний день Realty Income владеет 6592 объектами широко диверсифицированной недвижимости : ✅600 клиентов из 51 сферы экономики; ✅49 штатов+Пуэрте-рико+Великобритания; ✅9 лет средний остаточный срок аренды ✅2,1% вакантных площадей ✅более 10 млн м2 ✅6419 объектов в сфере ритейл, 115 – промышленные здания, 43 офисных центра и 15 сельскохозяйственных площадок.

На сегодняшний день Dominion Energy состоит из 5-х крупных