Из книжного онлайн-магазина в гиганта e-commerce 🚀

Сегодня разберемся в компании, которая имеет следующие направления: банк, маркетплейс, рекламный бизнес, сервис быстрой доставки продуктов питания, сервис для бронирования авиа- и ЖД билетов 🔥 {$OZON} — это иностранная компания, зарегистрированная на Кипре. Несмотря на то что она не платит дивиденды и не планирует начинать, сохраняется риск приостановки торгов и навеса предложения после редомициляции. Однако в настоящее время новости о ходе переезда отсутствуют 👨‍💻 1) Маркетплейс 🧳 Это основной бизнес, руководство в этом году ожидает рост GMV на 70%. По итогам 2023г. оборот маркетплейса вырос в 2 раза до 1,7 трлн. руб. Число заказов в 2023 году составило более 950 млн. На одного покупателя Ozon пришлось более 20 заказов. Сегодня на площадке работают более 500 тысяч продавцов, которые формируют 90% товарооборота Озона. Число зарубежных продавцов за 2023 год превысило 100 000. Они предлагают к покупке более 60 млн товарных наименований. Общая площадь складских помещений Ozon увеличилась на 75% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила более 2,6 млн квадратных метров по состоянию на 31 марта 2024 года. Компания повышает лояльность и активно наращивает базу клиентов. 2) Банк, финтех направление 💵 Если в ecom озон может проигрывать wildberries по скорости доставки, скорости темпов роста GMV (общего объема оборота товаров) в 2 раза, а также количеству заказов, то в финтех озон лучше (возможно из-за того, что у вб не так сильно развит финтех сектор). Растут деньги на счетах в Ozon банке - почти 70 миллиардов рублей, при этом заняли клиенты в 4 раза больше, чем годом ранее – 50 миллиардов рублей. Озон банк отлично себя показывает и вносит существенный вклад в EBITDA ~60% в 1кв 2024. По майским данным показал отличную прибыль. Скорректированная EBITDA сегмента увеличилась на 147% г/г до 5,9 млрд рублей на фоне роста процентной и комиссионной выручки. 3) Рекламная выручка Ozon выросла до 70,4 млрд рублей в 2023 году. Выручка в 1кв составила 24 миллиарда рублей, выросла на 120% г/г. В общей структуре выручки доля рекламы занимает 16% — в 1,7 раза больше, чем годом ранее. 💰 📌 Мое мнение: озон хорошо себя чувствует и готов к конкурентной гонке с вб и другими маркетплейсами, отчеты показывают результаты хуже ожиданий по GMV, но существенно лучше по EBITDA. Субъективно - акция переоценена, влазить в актив не спешу, если дадут забрать дешевле, то обязательно приобрету p.s. подписывайся и ставь реакцию❗️ #пульс_оцени