Всем привет, друзья

! Сегодня расскажу вам о кредитных плечах/маржинальных сделках - стоит ли их использовать #новичкам или лучше торговать на свои? #учу_в_пульсе #кредитное_плечо - это кредит, под залог ваших ликвидных активов, который выдает вам брокер. Для физических лиц, залогом обычно выступают ликвидные акции 1-го уровня листинга Московской биржи или ,как говорят инвесторы и трейдеры, голубые фишки. По голубым фишкам, таким как $SBER $GAZP брокер почти всегда может дать вам в заем гораздо большую сумму, чем для акций 2-го эшелона таких как $IRAO $BELU Юридическим лицам - профессиональным участникам рынка ценных бумаг (банкам, брокерам, страховым компаниям) в качестве залога по маржинальным сделкам (кредитному плечу) принимаются облигации федерального займа (ОФЗ) и некоторые другие инструменты. От чего же зависит размер кредита, который может дать вам брокер? 1. Ставка риска - обычно выражается в % и выражает минимальный размер портфеля, при котором, брокер удерживает позицию клиента. Для каждой акции своя ставка риска и для диверсифицированного портфеля она вычисляется по не очень сложной формуле. Ставки риска в лонг или в шорт можно посмотреть на сайте Московской биржи 2. Волатильность инструмента Чем ниже волатильность инструмента, тем как правило (не всегда),брокер может больше дать в долг. Поэтому по валютам сумма доступная для покупки/продажи с плечом очень часто больше, чем по акциям. 3.Наличие или отсутствие у клиента уже открытой маржинальной позиции (плеча). С пониманием, что такое кредитное плечо (маржинальная позиция) мы разобрались. А как понять, выгодно ли это или нет? Исходя из моего опыта, я могу выделить следующие плюсы и минусы кредитных плечей: Плюсы: 1.Когда нет свободных денег здесь и сейчас, но есть желание купить акции по текущей (как правило низкой) цене, то можно использовать кредитное плечо. 2. Можно заработать больше, чем только на свои. 3. За акции купленные в долг, тоже начисляют дивиденды. 4.Стабильный эмоциональный фон. Меня не пугает просадка -20% или -30%,если актив качественный и я в нем уверен, то на свои деньги можно сидеть в акциях очень долго и не особо париться, получать дивиденды и не платить комиссию брокеру за кредит. Минусы: 1.Риски потерять весь депозит. Обычно, большинство, кто говорит про кредитные плечи, рассказывают про огромные, прибыли и "успешный успех", как правило это брокеры и другие интересанты, которые не прочь отнять у вас деньги . Поверьте, потерять деньги и кучу нервов используя плечи - очень легко. Говорю, как человек переживший просадку с плечом с марте 2020 и не потерявший депозит. 2.Налоги Комиссия, которую вы платите брокеру за удержание позиции НЕ учитывается к расход при расчете налога (проверено на собственном опыте). Например, вы взяли умеренное плечо, например 1:2 , но рынок пошел против вас, вы долго сидели в акциях с плечом и брокер каждый день брал с вас комиссию. Допустим, в итоге вы заработали 100 000 рублей и закрыли плечо. Комиссии брокера "накапало" на 50 000 рублей. Вы такой думаете, ну ладно ,налог с 50 тысяч возьмут - 6500 рублей. А вот и нет! В НК нет понятие чистая прибыль физического лица - есть понятие доход. Так вот доход по сделке 100 000 и возьмут налог со 100 тысяч - 13 тыс. рублей. Как итог - на свои деньги вы платите меньше налогов. Резюмируя: везде и во всем нужна мера. Новичкам со стажем инвестиций меньше 3-х лет - кредитные плечи не рекомендую. Тем, у кого есть опыт или новичкам которые очень хотят рискнуть - разумным плечом считаю 1 : 2 , то есть на депозит 100 тыс. рублей допустимым считаю 100 тыс. кредитного плеча, на 1 млн. своих денег - 1 млн . заемных. Плечи 1 к 3 и больше - это уже тема для узких профессионалов или очень смелых людей. Если было полезно и интересно, поставь лайк. Тебе не сложно, а мне приятно) Спасибо, что дочитал/-ла до конца. Хорошего настроения и стабильных прибылей на фондовом рынке!