объяснить на пальцах, как работает неттинг, будет сложно. лучше прочтите https://www.moex.com/s1559

@CatNap ага. вот мы и приехали к риск менеджменту. и какой вывод??) верно!! при помощи опционов можно иметь огромное плечо)) с ограниченым риском!! теперь, надеюсь ,вам понятно о чем был мой первый пост))?

если уж совсем упрощать, и только в контексте вашей позиции (со скрина) требование по короткой позиции -16 фьючерсов компенсируется (покрывается) 16-тью опционами, которые уже "в деньгах". по оставшимся 11 (из 27 в деньгах) требования ГО невысокие, но они будут расти по мере приближения экспирации, и позу может закрыть брокер.

@V7.62mm да нет у вас никакого огромного плеча, у вас дельта-нейтральная позиция (-16 фьючей и 16 колл-опционов в деньгах) 11 опционов в деньгах и какие-то январские. прочтите предыдущее сообщение

@CatNap представьте я пошел на поставку фьюча . го вырастет в разы , плечо возможное уменьшится, сразу маржинкол. ну по факту мне финам не закрывает так как дельту под экспиру, разумеется выравниваю в нейтраль. но сейчас явный перекос в лонг. да и не в этом дело. по сути брокер может потребовать ГО равное стоимости актива) вот тогда то все и вылезет.) и мы наконец поймём ,что такое - плечо))