Что ж, поехали писать о фондах. Когда вы нажимаете кнопочку «Купить» в Тинькофф-Инвестициях и в вашем портфеле появляются паи фонда - вы автоматически присоединяетесь к правилам доверительного управления. В правилах четко прописано как функционирует фонд - во что он может инвестировать, сколько процентов составляет вознаграждение за управление, сколько уходит на инфраструктуру - на спец.депозитарий, регистратора, аудитора и оценщика. Так же в правилах прописана периодичность выплаты дохода инвестору (если фонд такой выплачивает). А ещё может устанавливаться вознаграждение управляющего за успех, что увеличит издержки инвестора. Поэтому перед покупкой, я бы все-таки рекомендовала их просматривать, чтобы иметь общее представление о том, как именно будут распоряжаться вашими деньгами. Как минимум, важно просмотреть инвестиционную декларацию, раздел с вознаграждениями и расходами и с правами владельцев инвестиционных паёв. Правила доверительного управления открытых и биржевых фондов всегда можно найти на сайте управляющей компании, в них нет никакого секрета и их обязаны публиковать. Также если вы становитесь пайщиком закрытого фонда, предназначенного для неквалифицированных инвесторов - вся отчётность, стоимость пая и правила - все это будет доступно вам на сайте УК. Биржевые фонды (все фонды, которые можно купить на бирже - биржевые) проще для понимания, так как они зачастую имеют понятные стратегии инвестирования. Копируют какой-нибудь индекс S&P, РТС или управляющая компания сама такой индекс придумывает и структура фонда следует за ним. Стратегии открытых фондов - уже сложнее. Их можно купить либо напрямую у управляющей компании, либо через агента. И хоть, стоимость пая вы будете видеть каждый день на сайте управляющей компании - сама стратегия инвестирования, так и может остаться загадкой для вас, так как здесь уже все зависит от того, как УК будет управлять портфелем. Открытые фонды, как правило, не следуют какому-то индексу, их название, например, «Российские акции» лишь немного может пролить свет на то, что именно будет покупаться в фонд, но понять в каких объемах и как - сложно. А уж если фонд и вовсе называется в стиле Сберовского «Добрыни Никитича», то привет, а что мы покупаем-то вообще? 😂 Правила ДУ в этом случае понять стратегию помогут мало. Так как в инвестиционной декларации просто перечислены активы, в которые фонд может вкладывать деньги. По ней вы сможете только сделать вывод - каких активов точно НЕ будет в фонде. Поэтому с точки зрения ленивого инвестора - купить фонд и забыть на пару лет - биржевые фонды мне нравятся. Вы всегда знаете, что делаете ставку на какой-то индекс. И не нужно бесконечно копаться в отчётности фонда, чтобы понять - что там такое напокупал управляющий и как оно работает. Ну и комиссии. В биржевых фондах комиссии меньше, чем в открытых. #всеофондах #правиладоверительногоуправления

Как смотреть из чего состоит фонд? На примере фондов Альфа Капитала и их отраслевых фондов типа AKNX Управляющая компания один раз в квартал раскрывает информацию из чего состоит фонд. Найти достаточно легко. Найдите на сайте УК раздел «Раскрытие информации» -> Отчётность по первым фондам. Дальше выбираете интересующий фонд, нажимаете «Ежеквартальная отчётность» и смотрите Справку о стоимости чистых активов фонда. В расшифровке будут указаны все ценные бумаги, входящие в состав фонда. Например, AKNX состоит из акций компаний техов и паёв Invesco Solar. Их там 1%, паёв этих. А вот фонды AKEU и AKCH полностью составлены из ETF. Европа - iShares STOXX Europe 600, а в Китае лежат - Krane Shares CSI и Xtrackers Harvest CSI 300.

Год начался с моего первого в жизни доната 😇Спасиииибо. Было приятно получить внезапный подарок на финансовую цель. Я решила купить акции, которые называют «собаками Доу», каждый год они разные и вообще стратегия состоит в том, чтобы каждый год их менять, но я пока что просто добавила их в портфель. Посмотрим, что с ними станет за год. Вообще об этих «собаках» я узнала как раз в Пульсе. Так называют 10 компаний из индекса Доу-Джоунса с самыми высокими дивидендными выплатами. То есть каждый год нужно проводить ребалансировку, сортируя компании в индексе. Стратегия достаточно консервативная и простая, не требует постоянного мониторинга рынка, так как вкладываешься по сути в давно проверенные компании. Насколько я поняла в 2021 такой портфель должен состоять из KO IBM CVX VZ MMM и чтобы не было спама тикерами туда ещё входят химическая промышленность DOW, банк JPMorgan, и фармацевты Merck и Walgreens Boots Aliance. И чуть не забыла про Cisco. Приятный момент, что все эти акции стоят не так дорого, и вполне реально собрать такой портфель, имея даже не очень большой депозит.