Инвестиционный фонд на понижение: RiverNorth Short Prime Unicorn Fund

Войти

? На рынке США выходит инвестиционный фонд закрытого типа, делающий ставку на снижение стоимости ведущих технологических стартапов США. Во времена кризиса сильнее всего падают именно те сектора и компании, которые до этого росли сильнее других. Технологический сектор США безусловно является самым растущим направлением последних лет. И если вы верите в рост в рост глобальных технологических компаний, то даже из России можно найти возможность участвовать в их PreIPO. А вот шортить непубличные компании нет технической возможности и участие в фонде — это уникальная ставка на их снижение* Индекс Prime Unicorn 30 Index, ставкой против которого выступают акции RiverNorth Short Prime Unicorn Fund 2028, рассчитывается инвестфирмой Lagniappe Labs и включает 30 крупнейших американских непубличных компаний с оценкой более $1 млрд («единороги»). Компании могут быть из разных отраслей, но в данный момент в индексе доминируют представители технологического и промышленного секторов. В частности, в топ-5 входят Space Exploration Technologies (вес 10%), OpenAI (9%), x.AI (8%), Anthropic (7%) и Databricks (6%). Индекс пересматривается и перебалансируется раз в квартал. *не ИИР

Мысли по рынку и стратегиям. Скорость и вариативность изменений в конфликте с Ираном поражают воображение🤔 За два дня перспективы открытия пролива дважды менялись, как и направление движения нефти📈📉. Рынок углеводородов живет в режиме «торговли заголовками», поэтому удержаться в позиции в любом направлении крайне сложно. (На прошлой неделе мы пытались делать это в стратегии Биржевая геометрия с переменным успехом). Драгметаллы, в отличие от нефти и газа, сейчас торгуются менее волатильно. Колебания серебра проходят в рамках восходящего канала. Его нижняя граница находится в районе $77 (слайд 2), там же располагается незакрытый гэп. На этом уровне выставлена заявка на покупку в стратегии Синергия фьючерса Что касается российской нефти: руководство США использует снятие санкций, как инструмент балансировки рынка и объявила об этом лишь после повторного закрытия Ормузского пролива. С другой стороны, на российские нефтегазовые компании продолжает давить фактор постоянных налётов беспилотников, что пока не дает им перейти к росту. Банковский сектор выглядит более устойчивым. Это заметно по котировкам VTBR , которые недавно закрыли дивидендный гэп, преодолели уровень локального сопротивления и смотрят вверх (слайд 3). Причины устойчивости: предстоящие дивиденды и низкая текущая оценка по мультипликаторам. Продолжает ли господин Юрченко покупать акции с рынка — вопрос дискуссионный. Но на мой взгляд, с помощью крупного акционера банк пытается изменить отношение миноритариев в целом: показать «новую страницу» истории, где в одной лодке с ними рискует деньгами публичный инвестор, который, скорее всего, войдет в органы управления банком. (Продолжаем удерживать бумагу в стратегии Перспектива Сбербанк также демонстрирует силу: в стакане периодически видно существенное превышение покупателей над продавцами. Драйверы те же: ожидание дивидендов и фундаментальная недооценка. Однако для продолжения роста SBER необходимо закрепиться выше уровня сопротивления в районе 330 руб, к которому планомерно подтягиваются котировки (слайд_4) Обсуждали динамику банковского и других секторов нашего рынка в пятницу с коллегами (и конечно не обошлось без взгляда на геополитику): https://youtu.be/XwZlcUhEZpA?si=kXvlKdB-Mo3In0SX https://vkvideo.ru/video-228875258_456239061

Как можно отыграть риски для мировой экономики