25 июля 2025
#облигации #размещение #что_купить
Книга заявок по облигациям «Славянск ЭКО» серии 001Р-04 объемом не менее 20 млн.$ предварительно откроется в начале августа.
Срок обращения – 3 года (1 116 дней).
Купонный период – 31 день.
Номинальная стоимость каждой ценной бумаги – 100 долларов США.
Цена размещения – 100% от номинала.
Способ размещения – открытая подписка.
Тип купона – фиксированный.
Ориентир по ставке купона – 13% годовых (доходность – ~13.8% годовых).
Предварительная дата начала размещения – начало августа.
Организатор и агент по размещению – Россельхозбанк.
ПВО – Верба Лигал.
Размещение пройдет на Московской бирже, ожидается Третий уровень листинга.
Расчеты по облигациям в рублях по официальному курсу Банка России: на дату, в которую совершается сделка купли-продажи облигаций при размещении; на дату, предшествующую дате выплаты купона / погашения.
Инвесторам физическим лицам будет доступна льгота на долгосрочное владение ценными бумагами.
У эмитента действуют рейтинги BBB.ru от НКР и BBB-(RU) от АКРА.
В ноябре 2024 года АКРА понизило рейтинг "Славянска ЭКО" и облигаций компании до BBB-(RU), ухудшив прогноз до негативного. Как отмечалось в пресс-релизе АКРА, понижение кредитного рейтинга компании обусловлено ухудшением оценки за обслуживание долга, а изменение прогноза на негативный учитывает риски дальнейшего ухудшения оценки долговой нагрузки компании вследствие снижения рентабельности и уменьшения FFO до чистых процентных платежей.
Общий долг компании в 2023 году вырос до 77,3 млрд руб., а в 2024 году агентством ожидается его увеличение до 85 млрд руб.
В настоящее время в обращении находится выпуск биржевых облигаций компании объемом 3 млрд руб. и выпуск бондов на 160,94 юаня.
RU000A103WB0 RU000A1080Z9
"Славянск ЭКО" – нефтеперерабатывающее предприятие, осуществляющее первичную (атмосферные установки) и вторичную (вакуумная установка) переработку нефти. Компания поставляет нефтепродукты как на экспорт, так и на внутренний рынок. Ключевой актив компании – Славянский нефтеперерабатывающий завод (текущая мощность переработки – до 4,5 млн тонн в год), который расположен в городе Славянск-на-Кубани (Краснодарский край).