Про облигацию АБЗ-1 001P-04

#размещение #облигации Подала заявки на участие в размещении облигаций АБЗ-1 2Р04 и Акрон 2Р1. 1️⃣ АБЗ-1 2Р04: $RU000A1065B1 • Подала 2 заявки: на одном счете 250 штук с купоном ≥20% (на скриншоте), на другом — 150 штук с купоном ≥21% • Если купон останется высоким, обе заявки исполнятся и позиция составит 400 бумаг • При снижении купона до 20% исполнится только одна заявка, ниже 20% — ничего не исполнится 2️⃣ Акрон 2Р1: • Взяла 1 штуку квазивалютного выпуска, номинал $1000 • Купон 8%, доходность >8,3% • Другие бумаги эмитента в валюте торгуются ниже 8%, есть потенциал апсайда 1–2% при стабильной валюте • Зачисление 31 октября по низкому курсу $ #обзор #прояви_себя_в_пульсе #новичкам #аналитика #сердце__пульса #мышление

Размещение облигаций АБЗ-1 Параметры: Ставка купона: до 21% (YTM до 23,14%) Срок обращения: 3 года Купон: 12 раз в год Рейтинг: A- Объём размещения: 2,5 миллиарда рублей Амортизация: В даты выплат 21, 24, 27, 30, 33 купонов по 16,5%, в дату выплаты 36 купона – 17,5%. Оферта: нет Сбор заявок: 29 октября Дата размещения: 1 ноября Выпуск для всех Группа компаний «АБЗ-1» – один из крупнейших на Cеверо-западе РФ диверсифицированных игроков на рынке дорожностроительных работ и инфраструктурного строительства с долей рынка 20% Совсем недавно кредитный рейтинг облигаций компании повысили с BBB+ до A-, что является однозначно позитивной новостью для держателей бумаг. Также можно посмотреть на самые важные для облигаций показатели компании Выручка: 17,9 млрд руб. (+43% г/г); EBITDA: 1,8 млрд руб. (+15,3% г/г); Чистый долг/EBITDA LTM – 2,5x. LTM (Last Twelve Months) показатель за последние 12 месяцев Если смотреть на последние показатели Чистый долг/EBITDA, то в 2023 году он был на уровне 4,95, что было крайне много. По итогам 2024 года показатель снизился до 3,63 Сейчас же он и вовсе 2,5, что не может не радовать. В условиях жёсткой ДКП компания снижает свою долговую нагрузку. Супер. В целом, у компании всё хорошо с показателями, которые нам интересны. Посмотрим, что у компании по доходности Купон до 21% даёт YTM в районе 23% Если смотреть на выпуски компании, то самым близким по сроку погашения является АБЗ-1 002P-03 $RU000A10BNM4 Погашение через 2,5 года, фиксированный купон. У выпуска доходность в районе 20%, но это достигается из-за крайне высокого купона в 25,5% и слишком высокой цены в 111% от номинала. Есть у компании ещё 3 выпуска с фиксированным купоном, но у них уже во всю идёт амортизация, а погашение не за горами АБЗ-1 001P-03 $RU000A105SX7 Доходность 23%, номинал 340 рублей и осталось 2 выплаты АБЗ-1 001P-04 $RU000A1065B1 Доходность 23%, номинал 340 рублей и осталось 2 выплаты АБЗ-1 001P-05 $RU000A1070X5 Доходность 24%, номинал 670 рублей, будет торговаться ещё год. И есть ещё 2 флоатера, но их с фиксами не стоит сравнивать. Не густо у нас подходящих выпусков для сравнения. Будем тогда смотреть на рынок в целом. В среднем в рейтинге A- сейчас доходности составляют 20,78% То есть даже если снизят купон на 1,5%, то новый выпуск АБЗ-1 будет явно хорошим местом для вложения денежных средств. Как минимум он будет в рынке. По итогу можно сказать, что доходность даже в 22% у нового выпуска будет выглядеть привлекательно. Вывод: Компания хорошо держится в условиях жёсткой ДКП, ей удаётся снижать свою долговую нагрузку в нынешнее непростое время. Купон предлагается крайне интересный для инвесторов. Сам лично буду участвовать в размещении. Если пост был полезен, то ставьте лайк 🔥 Вам не тяжело, а мне даёт мотивацию 😎

Всем привет! 🔄 Сделки за неделю (21.10–28.10) 💸 Покупки: $RU000A108VZ0 - 50 шт. (81 шт. в потфеле) $RU000A10B3V2 - 20 шт. $RU000A1065B1 - 4 шт. $RU000A10CFK2 - 2 шт. 💵 Продажи: - 🎯Цели: 📌 Получать купонами: ↪︎ 7.000 ₽ в месяц коммунальные услуги (в процессе⏳) ↪︎ +32.500 ипотека СПБ = 39 500 ₽ в месяц (в процессе⏳) ↪︎ +42.500 ₽ ипотека САМ = 82 000 ₽ в месяц (в процессе⏳) ↪︎ 100.000 ₽ в месяц. (в процессе⏳) ↪︎ Получать купоны ЕЖЕДНЕВНО (в процессе⏳) На сегодня в портфеле: 💵 141 807,39 ₽ 📅Купонов в месяц: 3 910.49 ₽ На счет Глобал Факторинга🤔 На этой неделе активно пополняла счет, потому что азартно его скупала на понижении. Минус, конечно, неприятный, не смотря на усреднения −12 909,66 ₽ (-8,39 %) и только Глобал Факторинг не выплатил НКД. До конца дня еще время есть, очень надеюсь что всё у них наладится, но готова к любому исходу. Продавать буду только в случае очень хорошего скачка цены. За неделю достижение цели сократилось еще на 1 год и значительно увеличился купонный доход 🚀 🎯Достижение цели: 5% из 100%.