Что такое инвестиционный портфель и как он работает?

Войти

Самая важная тема, которую часто упускают из виду начинающие инвесторы: что такое инвестиционный портфель? Как им пользоваться? И сколько нужно иметь в портфеле акций, облигаций, недвижимости, денег, золота, часов, украшений, картин и как их распределить их доли? Чтобы ответить на этот вопрос вы можете пройти тест на определение вашего риск-профиля. В интернете существует масса вариаций этих тестов. Рекомендую пройти эти тесты, чтобы более эффективно воспринимать следующую информацию. Существует три основных вида риск-профиля. Первый - это консервативный. Это значит, что инвесторы инвестируют только в консервативной инструменты, такие как недвижимость, облигации, денежные фонды, то есть в инструменты, у которых низкая волатильность. Как правило, у таких инструментов невысокая доходность и основная задача консервативного инвестора сохранение капитала, а не получение доходности. Доходность портфеля консервативного инвестора часто находится на уровне инфляции или ключевой ставки. Может ли консервативный инвестор инвестировать в рисковые инструменты, например, в акции? Конечно, может, но доля таких инструментов обычно не превышает 5-10% от общего капитала. Второй. Умеренный риск-профиль - это значит, что инвестор размещает половину своего капитала в консервативных инструментах (недвижимость и облигации), а другую половину держит в инструментах с повышенным риском, например, в акциях, драгоценностях, антиквариате, криптовалюте и других. В различные периоды времени инвесторы с умеренным риск-профилем вынуждены искать альтернативы. В определенное время у них будут увеличиваться доля агрессивных инструментов, и они должны будут от них избавляться, чтобы их портфель соответствовал их риск-профилю. Капитал инвестора с умеренным риск-профилем обычно делится примерно 50/50, консервативные и агрессивные инструменты, но иногда доля консерватизм инструментов может достигать 70%. Третий. Агрессивный риск-профиль. Агрессивные инвесторы - это те инвесторы, которые совсем не приемлют инвестирование в консервативные инструменты, у которых низкая доходность. В основном они направляют свой капитал в такие инструменты, как: акции, криптовалюта, то есть в инструменты, которые приносят высокую доходность и сопряжены с высоким риском. Агрессивный инвесторы спокойно относятся к риску и могут переживать снижения стоимости их инвестиционного портфеля в 50-70%, и они прекрасно это знают и понимают. Поэтому, если вы испытываете какие-либо физические или моральные страдания от того, что ваш портфель переходит в красную зону, то это значит, что вы нарушили свой индивидуальный риск-профиль. Моя рекомендация для всех - пройти тест на определение риск-профиля и привести ваш капитал в соответствии с результатом теста, тогда у вас не будет проблем с инвестированием. Если ваши открытые позиции или какие-либо инвестиции не дают вам спокойно уснуть, значит есть над чем подумать и пора проворотить ваш капитал на предмет соответствия его вашему риск-профилю.

Сегодня начался новый месяц, и я продолжаю пополнять стратегию Linetsky Сapital mini Пополнил счет на 5000₽ Понимаю, что многим не нравится, когда цены падают, и стратегия временно уходит в минус. Однако это происходит потому, что наш мозг не настроен на долгосрочное прогнозирование. Если подумать логически, то нет ничего лучше, чем купить актив дешевле, чем раньше. Цель стратегии — 1 млн рублей. Мы уже выбрали бумаги, которые могут не нравиться некоторым — они предпочитают постоянно перетряхивать портфель. Это все равно что участвовать в скачках и заставлять жокея пересаживаться с одной лошади на другую. Обычно это приводит лишь к потерям. Мой подход основан на рациональности: если акция выбрана и определена цель, то следует регулярно увеличивать позицию, пока цена не достигнет целевой отметки. На это может уйти несколько лет, возможно, даже пять. Многолетний опыт инвестирования подсказывает, что для достижения 300-500% прибыли нужен длительный срок — не неделю или месяц, а годы. И желательно, чтобы рынок рос. Жаловаться на временные трудности можно, но результат даст только терпение. Рост рынка — это когда он из года в год закрывается выше предыдущего. Напомню, в октябре 2021 года индекс Московской биржи достиг максимума, и с тех пор мы еще не начали устойчивый рост. Почему же важны регулярные инвестиции? Регулярные покупки позволяют оптимизировать среднюю стоимость активов и избежать ошибки связанной с точкой входа. Некоторые инвесторы не разделяют этот подход, но в долгосрочной перспективе работает только он. К сожалению, это понимание приходит только после определенных потерь, и цена его пропорциональна вложенному капиталу. Я не называю таких инвесторов «горе-инвесторами», поскольку они все еще в поиске лучшего подхода. Горе-инвесторы другие — те, кто убежден, что может предсказать будущее. Увы, это невозможно, и любая стратегия, основанная на прогнозировании цен, обречена на провал. Если бы это было реально, такие прогнозисты уже заработали бы все деньги мира. В стратегии Linetsky Сapital mini риск снижается за счет регулярных инвестиций: я точно не пропущу рыночное дно и приобрету акции по лучшим ценам с момента начала формирования позиции. Парадоксально, но чем ниже падает цена акций, тем быстрее достигается цель. И чем дольше они остаются на дне, тем быстрее происходит движение. Движение в стратегии от 500 тыс. до 1 млн рублей может занять всего 5-6 месяцев. Мой текст поймут не все, а лишь те, кто способен мыслить стратегически. Если вы отключились от стратегии — это ваш выбор. Если вы не инвестируете 5,000₽, это тоже ваш риск, с соответствующими последствиями. Если вы следите за стратегией, но не инвестируете, это тоже ваш выбор. Можно наслаждаться вкусной едой, а можно лишь смотреть, как едят другие, создавая мнение о том, подходит ли вам эта еда. В завершение хочу подчеркнуть: цель в 1 млн рублей ближе, чем кажется. Жаль, что когда она будет достигнута, те, кто не верил, просто скажут: «вам повезло». Они будут правы в том, что удача благоволит тем, кто работает над достижением цели. Большой путь начинается с одного шага и завершается, когда каждый шаг пути сделан. Решение что будете делать вы - ваша персональная ответственность! Дорогу осилит идущий!