"Покупай - когда льётся кровь"

Мысли на ближайшие 2-3 квартала 2026 года. 1. Пока держу вечные фьючи на юань CNYRUBF Да, глупо, что не все через TLCB@, так бы не потерял на фандинге. Почему именно юань? Верю, что индекс DXY пойдёт вниз, в параллельное укрепление юаня к доллару, в параллельное укрепление юаня к рублю (благо безвиз с Китаем теперь и полагаю, что поток в Китай будет выше, чем из Китая). 2. Не верю в продолжение 4-хлетних циклов в крипте. Теперь там активно закупаются не домохозяйства, а серьёзные дяди на уолл-стрит. Уже некоторые страны покупают и держат открыто (думаю, некоторые страны закупаются и по-тихому). Плюс нарратив на токенизацию фонды (ETH, LINK). Ну и конечно - печатный станок в США и других странах! Благо также ЦБ сокращает наезды на крипту, поэтому есть возможность брать токенизированные активы у брокеры (BTC и ETH) или просто фьючерс BTH6 . 3. Отсюда вопрос к золоту. Держать TGLD@ продолжу, как хедж по золоту и валюте. Но сейчас, мне кажется, FOMO идёт от толпы, а это признак локального максимума. Да и вообще, меня забавляет теория, что США, например, выгодно запампить и обкешится об толпу по золоту и скупить BTC на дне и тем самым решить проблему с долгом. Звучит смешно, а мне нравится, т.к. гениально и просто. В общем, золото держал, держу и на просадках буду покупать, но при взлетах - сокращать позицию. Пусть будет как хедж на сложные времена. Но акцент бы сделал на булран в 2026 в рисковых активах. 4. Жду MMM7 ближе к 2500 и там буду активно заходить в акции (в те же, что и в посте предыдущем). Если падать не будет - не поднимается рука покупать, потому что рынок ещё не до конца понял, что ДКП ещё далеко не мягкая, а санкции завтра не снимут. Как итог, главные ставки портфеля: TMON@, TLCB@, просто валютные и рулевые облигации, и немного фьючей на юань и btc. Спорить в комментариях не буду, это мое мнение, прогноз и видение макро с позиции моего дивана (если сядете на мое место, обещаю увидите то же самое))

Ну что ж подведу итог года, 16% неплохо, с учётом того, что портфель собрал наконец сбалансированный (относительно) из акций, фондов и конечно облигаций. С SPCE и шортами фьючерсов (да и лонгами тоже) завязал. Хватит. Волатильность поинтереснее можно найти и в других местах. А вот для хорошей финансовой подушки - акции и фонды в этом году очень даже меня привлекли. Особенно на фоне перехода сбережений населения на вклады (и из фонды тоже). А надо играть против тренда. Решил продать часть акций SMLT, YDEX и SBER под нг. Технически IMOEXF показал хороший отскок в 13% на фоне сохранения ставки ЦБ и закрытия года. Но впереди январский перерыв ЦБ и обычно январь-начало февраля сильно не радует инвесторов, жду небольшой откат по индексу, на котором начну откупать свой вотчлист обратно. Может конечно придётся откупать по более высоким ценам, если не угадал. Но пока люди не начали перекладывать свои проценты по вкладам и вклады в принципе на фондовый рынок и/или не пришли какие-то новости с громкими заголовками - есть шанс зайти ниже. Но на горизонте полгода-год в развороте (полноценном) по индексу уверен. Верю в бизнес SMLT, особенно на фоне принятия законов, а-ля моратория на просрочки сдачи квартир или новое постановление по поводу взыскания компенсаций - явно крупным застройщикам не захотят дать обанкротиться, помогут. Но январь-февраль обычно продажи падают (хотя куда уж ниже), так что жду по 800-900 откупать снова.

SPCE Ричард Бренсон всё-таки летит 11 июля, за 9 дней до Безоса! https://interfax-ru.turbopages.org/interfax.ru/s/world/775953?utm_source=yxnews&utm_medium=mobile&nw=1625209957000 P.S. Но самое интересное было вчера: Я всю неделю потихоньку подбирал падающую Галю. Вчера я написал о возможном полете 04.07 (со ссылкой на инсайдерский источник). Неважно какого числа он полетит, я был уверен, что это будет до (!) 20 июля. Если бы отнеслись вчера некоторые серьезнее в пульсе, то сейчас сказали бы спасибо) Спасибо за комментарий, что возможно полет перенесется на неделю (в итоге угадали) и да, я уроки не сделал, потому что мне ничего не задали))) Всем профита!