Утренняя детализация сетки опционов:
Текущая цена тестирует ключевые уровни 3.55$-3.60$, где сконцентрирован значительный открытый интерес по обоим типам опционов, подтверждающий их важность как психологических и технических рубежей. Максимальная активность по коллам наблюдается на страйках 3.50$ — 10 393 контракта и 4.25$ — 19 657 контрактов, тогда как путы демонстрируют пиковые значения на 3.25$ — 26 891 контрактов и 3.50$ — 29 460 контрактов. Особого внимания заслуживает динамика изменений: существенный приток коллов на 3.75$: +4 074 контракта контрастирует с оттоком путов с 3.25$: -665 контрактов и 3.80$: -968 контрактов. Выводы и перспективы: Сложившаяся картина указывает на критическую важность 3.50$. Его удержание открывает путь к тесту 3.75$. Растущий интерес к коллам от 3.75$ до 4.25$ в сочетании с сокращением позиций по путам на нижних страйках формирует предпосылки для умеренно-оптимистичной динамики в среднесрочной перспективе, поскольку снижается давление со стороны продавцов при одновременном укреплении восходящих ориентиров. {$NGN5} {$NGQ5} {$NRN5} {$NRQ5}
11
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
5 комментариев
Ваш комментарий...
@GASonokosilschik Здравствуйте! Все уровни строятся исключительно по базовому активу, а данный обзор публикуется перед началом торговой сессии для участников закрытого канала и в текущий момент времени больше носит информационный характер, так как отражает уже реализованный рыночный сценарий.
Нравится
1
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
DavidAbelmane
1,9K подписчиков • 0 подписок
Портфель
до 10 000 ₽
Доходность
0%
Еще статьи от автора
23 декабря 2025
Завершаем рабочий день:
Уважаемые коллеги и читатели! Завершаем рабочий день без вечерней сводки по ключевым отраслевым данным. К сожалению, BloombergNEF не обновил вечерние номинации.
NGZ5 NGF6 NRZ5 NRF6
23 декабря 2025
Утренняя детализация сетки опционов NG1:
Вчерашняя сессия подтвердила сохранение активности как шорт-сэллеров, так и покупателей. Уровень 4.00$ подтвердил свою роль центра, продемонстрировав высокую ликвидность и значительный интерес. После резкого снижения к 3.80$ (максимального за последние дни) цена вернулась к отметке 4.00$, что сопровождалось масштабным закрытием позиций продавцов на страйках от 3.70$ до 3.80$, свидетельствующим о фиксации прибыли. Параллельно покупатели наращивали свои позиции: интерес на 4.00$ увеличился на 5 491 контракт (возможно это хэджирование или прямые ожидания на удержание этого уровня), а на 4.25$ — на 1 324 контракта. Примечательным является открытие путов на 4.50$ с приростом 1 587 контрактов, что в условиях ближайшей экспирации выглядит спекулятивной позицией на краткосрочный отскок, в который сложно поверить, но волатильность сейчас зашкаливает и удивляться нечему. Тем временем эпицентром неопределенности остается уровень 4.00$, где сконцентрирован максимальный открытый интерес (35 170 путов и 19 862 колла). После массовых закрытий средняя граница консолидации сместилась к 3.80$ (2 580 путов), тогда как 3.75$ (23 358 путов) выступает основной целью при пробое. Верхние границы формируются на 4.25$ (18 534 пута) и 4.50$ (18 919 путов), а нижние на 3.50$ (29 737 путов) и 3.25$ (33 172 пута, новый максимум). Ключевым фактором является гамма-сдерживание: при цене ниже 4.00$ действует отрицательная гамма (давление вниз), выше — положительная (давление вверх), что способствует удержанию цены вблизи этого уровня и повышает волатильность.
Выводы и перспективы:
Вчерашнее снижение до 3.80$ и последующее восстановление можно рассматривать как очищающую волатильность, устранившую слабые позиции. Массивное закрытие путов на 3.70$–3.80$ снижает непосредственное давление продавцов, поскольку наиболее прибыльные позиции уже зафиксированы. Для дальнейшего движения вниз потребуется новый приток средств, что создает предпосылки для консолидации или возможного отскока в случае появления отраслевых катализаторов.
NGZ5 NGF6 NRZ5 NRF6
23 декабря 2025
Размещение консолидированного прогноза:
Экономический календарь не разместил консолидированный прогноз. По состоянию на утро вторника наша консенсусная модель предварительного расчёта показывает, что отчёт, который выйдет в эту среду в 20:00 по московскому времени, может отразить изъятие в размере -170 bcf. Данные прошлой недели: -167 bcf. Отчёт за прошлый год: -125 bcf. Среднее значение за 5 лет: -110 bcf.
NGZ5 NGF6 NRZ5 NRF6