Позитивные тенденции в нефти и рост валютных позиций

#performance Коллеги, представляем итоги последней недели: ➜ Портфель на неделе прибавил 0.3%, против индекса Мосбиржи -0.1%. Главным событием недели был Петербургский международный экономический форум, к началу которого рынок вырос на 1.5% с начала недели, однако к концу недели вернулся к прежним значениям на отсутствии явно позитивных новостей с ПМЭФ – инвесторы ожидали расширения льготной ипотеки, сделку Fesco DP World и других крупных контрактов и т.д. Главные новости с ПМЭФ: - Президент отметил, что рост цен замедляется лучше ожидаемого, что позволило смягчить денежно-кредитную политику, и поставил задачу массового внедрения цифрового рубля среди граждан, предприятий и банков - Продолжалось давление на ЦБ из-за высокой ставки, в т.ч. Песков предупредил: "Если не начать чуть-чуть ускоряться, ранее принятые ЦБ меры могут существенно затормозить экономику" - Глава ЦБ Эльвира Набиуллина сохраняла жесткую риторику: "По мере снижения инфляции будут умеренные ставки, без снижения инфляции умеренных ставок не будет", также она заявляла, что ожидания по инфляции высокие и нет уверенности в устойчивом снижении - Девальвация рубля также неоднократно обсуждалась: глава ВТБ Костин заявил, что курс рубля нужно "отруливать" к 90+ за доллар, глава Сбербанка Греф считает равновесный уровень "свыше 100 рублей" На выходных продолжается эскалация конфликта Ирана и Израиля: - США нанесли удары бомбами и крылатыми ракетами по ядерным объектам Ирана - Позже Иран пригрозил закрыть Ормузский пролив На фоне этих новостей нефтяные компании на выходных растут на ~3% ➜ Валютная позиция снизилась на 0.3% на фоне растущих цен на нефть (Brent +4.1% Urals +4.9%) ➜ $YDEX Яндекс прибавил в цене 1.5%. Яндекс переходит на рекомендательные системы на основе генеративных моделей – это повысит качество персональных рекомендаций ➜ $OZON OZON вырос на 2.0%. Ozon и Дагестан подписали соглашение о развитии логистической инфраструктуры в регионе ➜ $T Т-Технологии подросла на 0.7%. Группа «Т-Технологии» раскрывает операционные результаты за май 2025 г.: - Кол-во активных клиентов +11% г/г - Кредитный портфель +4.1% м/м - Средства клиентов -0.3% м/м - Инвест. портфель клиентов +2.5% м/м - Средства и активы клиентов под управлением +0.6% м/м ➜ $SVCB Совкомбанк вырос на 2.2%. Совкомбанк и авиакомпания «Россия» подписали соглашение о сотрудничестве на ПМЭФ-2025 ➜ $PLZL Полюс Золото снизился на 2.6%. Негативно снижение цен на золото, повышение цен на дизельное топливо и на электричество. Потенциал роста вырос на 0.3%, целевая цена снизилась на 2.3% ➜ $SELG Селигдар потерял в цене 6.3%. Негативно снижение цен на олово и золото и повышение цен на электричество и дизельное топливо. Потенциал роста и ключевая цена снизились на 3.4% и 9.5% соответственно ➜ $WUSH Whoosh снизился на 5.1%. Whoosh успешно разместил облигации на Мосбирже объемом 5 млрд руб. ➜ $MRKC МРСК Центра прибавило 0.1%. Правительство Тульской области и «Россети Центр» объединяют усилия для развития электросетевого комплекса региона ➜ $LENT Лента подросла на 1.4% ➜ $MRKP МРСК ЦП вырос на 6.0% ➜ $SGZH Сегежа упала на 2.4% (шорт позиция). Кирилл Арсентьев назначен Президентом Группы компаний «Сегежа» ➜ На неделе провели эфир с Андреем Ваниным, запись доступна в: - YouTube: https://youtu.be/DmqUVmywaiA - ВК: https://vkvideo.ru/video-227621942_456239123 ➜ Инфляция в РФ с 10 по 16 июня составила 0,04%, годовая замедлилась до 9,6% ➜ Глава МИД Ирана планирует встретиться с Путиным в Москве 23 июня ➜ Минфин готов разместить более 5% акций Дом.pф на IPO ➜ ВТБ оценил размер допэмиссии акций в сумму менее ₽100 млрд * Disclaimer – данный отчет отражает результат нашей Целевой структуры портфеля, который может отличаться от результата стратегий автоследования из-за ограничений самого формата автоследования и брокера*