ТМК: технический обзор, риск коротких позиций и фактор Сила Сибири-2

Войти

Смотрю на недельный таймфрейм ТМК и вижу, что моя осторожность в предыдущей сделке была оправдана лишь отчасти. Закрыл позицию с профитом около 5 процентов за день, но спустя месяц акции обрушились уже на четверть. Это как раз тот случай, когда я правильно оценил краткосрочный риск, но недооценил глубину возможного падения. Теперь цена пробила сильное сопротивление на уровне 84, и техническая картина изменилась кардинально. Что важно сейчас — дождаться теста этого пробитого уровня и разворота вниз, чтобы открывать новую короткую позицию. Зона 84 превратилась в сопротивление, и пока цена находится ниже, инициатива остаётся у продавцов. Но есть один нюанс, который может перевернуть всю конструкцию. Речь идёт о возможном согласовании и подписании проекта «Сила Сибири-2». Если это случится, ТМК может получить огромный заказ на трубы, и реакция котировок будет молниеносной и мощной. На этом фоне я вижу два сценария. Если новость по газопроводу так и не появится, технический сценарий остаётся в силе, и мы можем увидеть дальнейшее снижение. Но если контракт будет подписан, то любая короткая позиция окажется под серьёзным давлением, потому что фундаментальный фактор перевесит технический. Поэтому я оцениваю ситуацию как рискованную для активных действий без чётких подтверждений. Сейчас я буду ждать либо подтверждения пробоя, либо новостного импульса, который может изменить всю структуру движения. Пока мне интереснее стоять в стороне и наблюдать за поведением цены в районе ключевых уровней. Иногда лучше не торопиться, чем попасть под резкий разворот. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

💰 ZAYM: финальный дивиденд утвержден, но осторожность не помешает Акционеры МКК одобрили выплату за четвертый квартал в размере 11,1 рубля на акцию, и это событие уже практически состоявшееся с точки зрения корпоративных процедур. Исходя из цены закрытия в районе 146 рублей, текущая дивдоходность составляет около 7,6%, что выглядит неплохо на фоне депозитов. Реестр закрывается 28 июня, а последний день для покупки — 25-е, так что у желающих еще есть время войти в историю, но я бы не торопился без оглядки на риски. С одной стороны, компания последовательно выплачивает всю заработанную прибыль, и за весь год совокупный дивиденд превысил 27 рублей на акцию, что дало космическую доходность почти 19% от цены начала года. С другой стороны, сектор МФО всегда находится под пристальным вниманием регулятора, а любые ужесточения в микрофинансировании могут ударить по способности зарабатывать. Плюс рынок сейчас в целом вялый, и дивидендный гэп после отсечки может закрываться довольно долго, если не будет других драйверов роста. Мой подход здесь — оценивать эту историю скорее как высокорисковый кэш-флоу, а не как фундаментальную покупку на долгие годы. Да, доходность впечатляет, но я бы не стал закладывать в нее весь портфель, учитывая специфику бизнеса и его чувствительность к макроэкономическим изменениям. Если ставка продолжит снижаться, фондирование подешевеет, и маржинальность может вырасти, но пока я отношусь к этой бумаге с здоровым скепсисом и не готов рекомендовать ее как основную идею. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

📉 RENI: таю ли я над покупкой сейчас Честно говоря, рынок сейчас выглядит откровенно депрессивно, и многие бумаги, которые я считал привлекательными еще пару месяцев назад, теперь вызывают больше вопросов, чем уверенности. И дело не только в падении индексов — это как раз пережить можно, — меня гораздо больше беспокоит общее настроение инвесторов, когда надежда на восстановление испаряется. В такой атмосфере любая идея требует двойной проверки, и страховая история здесь не исключение. Ренессанс работает в условиях, которые сложно назвать комфортными. Автопарк страны стремительно стареет, более половины машин старше 10 лет, параллельный импорт ограничен, а традиционные бренды ушли — все это меняет структуру спроса и требует перестройки продуктовой линейки. С одной стороны, жесткая ДКП давит на розничное кредитование, но с другой — высокие ставки подогревают интерес к накопительному страхованию, и этот парадокс сейчас определяет динамику сегментов. Сбор премий в life-сегменте вырос на 27,5%, в то время как non-life практически стоит на месте — всего плюс 1,6%, и это говорит о перетоке спроса в сберегательные продукты. Итоговые премии подросли на 17% до 47,8 млрд, но чистая прибыль при этом просела на 16% до 2,1 млрд, и здесь кроется главный диссонанс. МСФО 17 усложняет сравнение, но операционно бизнес выглядит устойчивым, хотя давление на маржинальность сохраняется. Вопрос в том, готова ли я платить за эту историю сегодня или стоит дождаться более четких сигналов по ставке и потребительскому спросу. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

📈 HNFG: майский взлет выручки радует, но давайте без иллюзий Смотрю на свежие данные этого ритейлера и вижу четкое ускорение ближе к лету. За май выручка прибавила 18,1% до 2,7 млрд рублей, и это серьезный рывок по сравнению со средним темпом за 5 месяцев, который остановился на 6,5%. Выходит, что апрель и март тянули общую динамику вниз, а весна добавила позитива. Рост омниканальных продаж, который уже достиг почти 87%, продолжает играть ключевую роль, и через собственные каналы компания зарабатывает больше, чем через сторонние площадки. С другой стороны, я бы не торопился кричать "ура", потому что первый квартал выглядел довольно бледно, и основной вклад дал именно май, который традиционно сильный месяц для одежды. Вопрос в том, сможет ли эта динамика закрепиться в июне и июле, когда конкуренция на рынке одежды усиливается, а покупатели становятся более чувствительными к ценам. Мне нужно увидеть отчет по МСФО за полугодие, чтобы понять, как операционный рост конвертируется в чистую прибыль и денежный поток. Маржинальность через собственные каналы выше, но расширение офлайн-точек требует постоянных вложений, а инфляция продолжает давить на операционные расходы. Пока что я оцениваю ситуацию как позитивную, но сдержанно — компания движется в верном направлении, увеличивая прямые продажи и укрепляя бренд, но устойчивость этой модели проверится только при ухудшении макроэкономической ситуации. Буду ждать полугодовой отчетности, чтобы скорректировать свое мнение. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🔧 $TRMK: график говорит о многом

🔧 : график говорит о многом