Ошибки в торговле: увеличение оборота, но нулевая прибыль

Продал #овк, UWGN , и однозначно буду вкупаться в районе 50.00₽ Если бы была возможность шортить эту акцию, однозначно прокатился с 55руб до 50 рублей. Ожидаю падения от уровня и подтверждения со стопом буду ее брать на краткосрок с плечами! Всем профита и успехов! #инвест_идея #шорт #идея_на_покупку #short_and_long

Анализ компании Русолово ($ROLO) 🔻 1. Оценка компании Текущая капитализация компании составляет $265 млн — это уровень малой капитализации, что подразумевает высокую волатильность и ограниченную ликвидность на рынке. - Фундаментальные мультипликаторы демонстрируют значительное отклонение от рыночных стандартов: - P/E отрицательный, что указывает на отсутствие прибыли. - P/S = 3.3 и P/B = 7.9 свидетельствуют о переоценке компании по отношению к выручке и балансовой стоимости. - EV/EBITDA = 100.58 подчеркивает крайне высокую рыночную оценку относительно операционной прибыли. - EPS = -0.0693 ₽ — продолжающиеся убытки создают риски для акционеров. 🔻 2. Финансовое здоровье Финансовая устойчивость компании вызывает серьезные опасения. - Собственный капитал сократился более чем вдвое за три года — с 6.4 млрд ₽ до 2.9 млрд ₽, что указывает на эрозию акционерной стоимости. - Чистый долг за первое полугодие 2024 года увеличился на 27%, при этом совокупные обязательства растут ежегодно в диапазоне 8–41%. - Коэффициент Net Debt/EBITDA = 21.64 подчеркивает критическую долговую нагрузку и низкую способность к обслуживанию долга. 🔻 3. Динамика выручки и прибыли Финансовые потоки остаются нестабильными и не демонстрируют устойчивого тренда. - Выручка компании показала падение на 79% в 2020 году, с последующим слабым восстановлением на 1–5% в 2022–2023 гг. - В первом полугодии 2024 года зафиксирован рост выручки на 14%, однако прибыльность по-прежнему остается под давлением. - Хронические убытки сохраняются, за исключением кратковременного выхода в плюс в 2021 году. - FCF (свободный денежный поток) демонстрирует высокую волатильность: в 2023 году +967 млн ₽, в первом полугодии 2024 года — уже отрицательные -751 млн ₽. 🔻 4. Рыночная позиция Показатели рентабельности и доли на рынке выглядят слабыми на фоне конкурентов. - ROE и ROA остаются на уровне ниже среднего по сектору. - Основной акционер — Селигдар — сократил свою долю в капитале с 95.12% до 85.1%, что может сигнализировать о снижении уверенности в перспективах компании. 🔻 5. Технический анализ Техническая картина свидетельствует о возможной коррекции с последующим боковым движением. - На дневном таймфрейме ожидается коррекция к уровню 0.6 ₽ с последующей консолидацией в диапазоне 0.6–0.8 ₽. - На месячном таймфрейме сохраняется долгосрочный восходящий тренд, однако фундаментальные факторы создают риски для его продолжения. --- ❇️ Рекомендации для инвесторов ❇️ 🔴 Продавать - Низкие фундаментальные показатели (отсутствие прибыли, высокие долги, сокращение капитала). - Завышенные мультипликаторы (P/B, EV/EBITDA) не подтверждаются финансовыми результатами. - Отсутствие дивидендов и четких прогнозов по росту. 🟠 Держать - Подходит только для опытных спекулянтов, готовых к высокой волатильности и риску. - Возможны краткосрочные спекулятивные движения в диапазоне 0.6–0.8 ₽. 🚫 Не покупать - Для долгосрочных инвесторов компания остается слабым выбором из-за отсутствия устойчивого роста и прибыльности. - В секторе существуют более стабильные и доходные альтернативы. --- ❗️❗️❗️ Вывод: Русолово ( ROLO ) остается высокорисковым активом с ограниченным потенциалом для долгосрочного роста. Инвестиции в компанию оправданы только в случае спекулятивной стратегии и в пределах небольшой доли портфеля («цена чашки кофе»). Для консервативных инвесторов разумным будет избегать данную бумагу в пользу более стабильных эмитентов. #новости #что_продать #новичкам #учу_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #инвестици #прояви_себя_в_пульсе

Продолжение предыдущего поста