Коэффициент автономии как мера финансовой устойчивости: анализ лизинговых компаний (9 м) 2

Войти

На примере лизинговых компаний по итогам (9 м) 2023 года Показатель: коэффициент автономии. Рейтинг № 8/12. По итогам финансовых анализов предприятий подвожу итоги в виде рейтинга лизинговых компаний. Ранее было проанализировано 23 лизинговых компании. В этом обзоре сравню их по коэффициенту автономии. Коэффициент автономии показывает долю собственного капитала в общей структуре имущества. Показывает независимость предприятия от кредитов. Если коэффициент автономии имеет низкое значение, это говорит о том, что предприятие финансово неустойчиво. Нормативное значение показателя для отечественных компаний >=0.5, но нормативные значения также зависят от отрасли предприятия. Среднее значение вывел для анализируемых компаний (0,16). Для компаний с коэффициентом автономии ниже 0,16 можно говорить о том, что компания финансово неустойчива, является финансово зависимой и значения хуже отраслевых. Результаты по коэффициенту автономии являются аналогичными результатам по коэффициенту капитализации, т.к. эти коэффициенты вычисляются по одинаковым значениям. Выводы можно посмотреть в предыдущем сообщении. В следующих частях проанализируем следующие три коэффициента из группы финансовой устойчивости.

Мои итоги инвестирования 2025 год. Далее сухие цифры и нудные дашборды. 1. Изменение по портфелям: 🏦Рублевый вклад. Рост +214 100 руб. 💼Портфель акций РФ. Снижение -16 400 руб. 💼Портфель облигаций РФ. Рост +438 200 руб. 💼Портфель заблокированный. Снижение -5 200 руб. 💼Портфель ОФЗ. Рост +95 900 руб. 💼Портфель Арендный фонд. Рост +25 600 руб. 💼Портфель Фонд памяти. Рост +1 200 руб. Итого +753 400руб. Итого по портфелям за год: рост активов с 4 507 800 до 8 061 200 руб. +3млн. 553,4 т. руб. (+753,4т.руб. рост; + 2млн. 800т.руб. пополнения). Итоговая годовая доходность портфелей по итогам 2025 года: ✅ акции: - 0,6%; ✅ облигации: + 26,5%; ✅ ОФЗ: + 24,3%; ✅ Арендный фонд: + 40,0%; ✅ Фонд памяти: + 14,95%. 2. Полученные дивиденды, купоны, проценты по вкладам За 2025 год было получено 1004,9 т. руб., а именно: 💵 128,2 т. руб. дивидендов; 💵 469,0 т. руб. по выплате купонов облигаций компаний РФ; 💵 401,6 т. руб. процентов по вкладам; 💵 6,1 т. руб. рентных платежей по ЗПИФ. 3. Сделки, пополнения Счёт с акциями пополнил на 1 млн.руб. Дивиденды реинвестировались. Портфель вырос с 2,2млн до 3,2млн.руб. Счёт с облигациями также пополнил на 1 млн.руб. Купоны реинвестировались. Портфель вырос с 1,0млн до 2,5млн.руб. На этом счёте держу облигации с кредитным рейтингом не ниже ВВВ-. Только фиксы. 14% облигаций валютные. Счёт с ОФЗ пополнил на 0,6 млн.руб. Купоны реинвестировались. Портфель вырос с 0,1млн до 0,8млн.руб. На этом счёте держу ОФЗ длиной от 7 лет. Тоже только фиксы. Вклады держу, но активно сокращал. В этом году вклады сократил с 1,3млн. до 1млн. руб. В середине года открыл два счёта. Счёт с фондом Т-Банка с ежемесячными выплатами TPAY и счёт ПИФоф Парус также с ежемесячными дивидендами. Вложено 0,1 и 0,4млн.руб., соответственно. 4. Изменения в системном доходе За год получено 1004,9т.руб. в виде системного дохода (в 2023 - 111,0т.руб., в 2024 - 548,3т.руб.). Годовая цель была 800т. рублей, которую ставил в начале года. Преодолена в октябре. В последние дни декабря удалось взять отметку в 1 миллион! 5. Финансовая независимость По правилу 4% мои активы способны платить мне 26 900 рублей в месяц (4%*8 061 200/ 12). Т.е. это сумма, которую я могу извлекать из активов в месяц, и активы не иссякнут никогда. За 2025г эта цифра выросла на 11 900 руб. на фоне роста активов.