@MakeMoney Добрый день. Выплата по фонду TPAY следует за ключевой ставкой, при этом цена пая с ней не связана. Она больше зависит от облигаций в составе фонда и их кредитного риска, на который влияют многие другие факторы. Накопленный купонный доход по облигациям в составе фонда непрерывно транслируется в цену пая, ежедневно увеличивая стоимость активов TPAY.

@T-Investments ну с выплатами понятно, просто когда ключевая ставка начнёт снижаться и облигации станут менее интересны по сравнению с акциями, фонд будет ребалансироваться с ориентиром на акции? т.к. большая часть людей вряд-ли будут держать фонд с меньшей доходность когда появится альтернатива держать дивидендные акции, а из этого по логике, если некто не покупает фонд а только хотят его продать, происходит снижение самого фонда

@MakeMoney Снижение цены пая и сейчас происходит. Потому что желающих продать больше, чем желающих купить. Сейчас фонд на бирже торгуется ниже расчетной цены пая. Расчетная цена пая здесь https://www.moex.com/ru/index/TPAYA Смотрите, прежде чем покупать. Когда расчетная цена заметно ниже биржевой - не берите. Сейчас можно брать, потому что биржевая цена ниже расчетной :):):) Когда ключевая начнет снижаться - цена пая будет снижаться, пока будут снижаться цены входящих в него облигаций, это понятно. Но погасят облигации все равно по 100% от номинала. Если в фонд входят облигации краткосрочные (меньше года до погашения), то не особо цена таких облигаций будет падать. Так что нельзя точно прогнозировать что и как будет.

@MakeMoney Нет, в состав этого фонда будут по-прежнему входить облигации крупных российских компаний. На протяжении месяца фонд собирает поступающие купоны, после чего ежемесячно выплачивает эти купоны держателям фонда. Переориентировать этот фонд на акции или другие финансовые инструменты не планируем.