Анализ отчета ООО «АСТ ТРАНСФОРМАТОРЕН» за 9 месяцев 2025

, РСБУ $RU000A10DYZ9 1. Общая характеристика компании ООО «АСТ ТРАНСФОРМАТОРЕН» – производитель трансформаторов. Существует с 2011 года. Единственный участник – Рекунов К.Г. 🏭 2. Выручка · 2025 г.: 1 186 800 тыс. руб. · 2024 г.: 1 106 341 тыс. руб. · Темп роста: +7,28% 🟢 · Вывод: Выручка растет, бизнес стабилен. 3. EBITDA · 2025 г. (9 мес.): 141 819 тыс. руб. · Темп роста (9 мес.): +26,0% 🟢 · Вывод: Операционная прибыль до вычета износа и долга значительно выросла. 4. Capex · 2025 г.: 45 156 тыс. руб. · 2024 г.: 12 363 тыс. руб. · Вывод: Резкое увеличение инвестиций в основные средства (в 3.6 раза). 5. FCF · 2025 г.: 2 280 тыс. руб. · 2024 г.: –7 485 тыс. руб. · Темп роста: Переход из отрицательной зоны в положительную. 🟢 · Вывод: Компания сгенерировала положительный свободный денежный поток, несмотря на высокие капвложения. 6. Темп роста чистой прибыли · 2025 г.: 31 585 тыс. руб. · 2024 г.: 38 593 тыс. руб. · Темп роста: –18,15% 🔴 · Вывод: Чистая прибыль снизилась из-за выросших процентных и управленческих расходов. 7. Общая задолженность · Краткосрочная: 246 000 тыс. руб. · Долгосрочная : 0 тыс. руб. · Итого: 246 000 тыс. руб. 🟡 8. Закредитованность (Debt/Equity): 1,25 · Норма: < 1,0 · Вывод: 🔴 Высокий уровень. Заемных средств больше, чем собственных. 9. Equity/Debt: 0,80 · Норма: > 1,0 · Вывод: 🔴 Собственного капитала недостаточно для покрытия займов. 10. Debt/Assets: 0,26 · Норма: < 0,5 · Вывод: 🟢 Доля долга в активах умеренная и соответствует норме. 11. NET DEBT / EBITDA (годовая): 1,28 · Норма: < 3,0 · Вывод: 🟢 Показатель в безопасной зоне, долговая нагрузка контролируема. 12. Покрытие процентов (ICR) · Классический ICR (EBIT/Проценты): 1,89 · Cash Coverage (EBITDA/Проценты): 2,93 · Вывод: 🟡 Покрытие есть, но с небольшим запасом. 13. Коэффициенты ликвидности · Текущая ликвидность: 1,04 · Норма: 1,5–2,0 · Вывод: 🟡 На грани минимально допустимого значения. 14. Коэффициенты финансовой устойчивости · Коэффициент автономии: 0,21 · Норма: > 0,5 · Вывод: 🔴 Крайне низкий, высокая зависимость от заемных средств. 15. Гипотетический рейтинг · По шкале S&P / Moody’s / Fitch: B+ / B1 / B+ (спекулятивный уровень, повышенный риск). 16. Оценка финансового состояния (ОФС) · [🟥1...100🟩] ОФС ≈ 55 · Уровень ФС: Удовлетворительный · Инвестиционный риск: Повышенный · 🚥 Заключение: Противоречивая картина: рост операционных показателей (🟢) нивелируется высокой долговой нагрузкой и падением чистой прибыли (🔴). 17. Каким инвесторам подходит? · Инвесторам, толерантным к риску, ориентированным на среднесрочную перспективу роста в промышленном секторе. · Стратегическим инвесторам или фондам, специализирующимся на реструктуризации или развитии промышленных активов. 18. Финансовое состояние осталось на прежнем уровне с тенденцией к ухудшению. Операционная эффективность растет, но финансовая структура становится более рискованной. #Финанализ_асг_трансформаторен