Почему стоит инвестировать в облигации в юанях?

Войти

буду держать часть портфеля в юанях, я бы скептически пожал плечами. А теперь это — одна из самых стабильных и предсказуемых позиций в моих инвестициях. ☄️ Сейчас, когда торговля всё больше смещается на Восток, а расчёты в долларах становятся всё менее удобными (мягко говоря), юань превращается из экзотики в рабочий инструмент. И если к нему подключить облигации — не просто покупку валюты, а ещё и с доходом — получается весьма интересная история. 💯 Я собрал для вас подборку из пяти облигаций, номинированных в юанях. Все — от надёжных российских эмитентов, с фиксированным купоном до 10% годовых. Да, именно в юанях. Это и защита от обесценивания рубля, и возможность заработать на курсе, если он двинется вверх. Причём входной порог — невысокий, около 11 000 рублей. 🔥 Что особенно нравится — это не какая-то волатильная крипта или токсичные активы. Здесь всё просто: купил, получил доход в валюте, спишь спокойно. ❓ Почему вообще юаневые облигации сейчас на волне? Потому что: 🔹ставки по вкладам падают; 🔹валютные депозиты в банках приносят сущие крохи; 🔹а тут ещё и гибкость, и валюта, и фиксированный доход. 💼 Диверсификация — это уже не мода, а необходимость. А эти облигации — один из способов сделать свой портфель сильнее. 1️⃣ МЕТАЛИНP12 (RU000A10B0C8). МЕТАЛЛОИНВЕСТ — одна из крупнейших горно-металлургических компаний России. 🔹 Доходность к погашению (YTM): 7,23% 🔹 Текущая стоимость: 104,89% 🔹 Купон: 10,2% 🔹 Погашение: 23.02.2027 🔹 Кредитный рейтинг: AА+ 2️⃣ ЧеркизБ2P1 (RU000A10B4V0). Группа Черкизово — крупный агропромышленный холдинг в России. 🔹 Доходность к погашению (YTM): 6,58% 🔹 Текущая стоимость: 107% 🔹 Купон: 10,8% 🔹 Погашение: 14.03.2027 🔹 Кредитный рейтинг: AА 3️⃣ НорНик1P11 (RU000A10BU23). ГМК Норильский никель — крупнейший в мире производитель никеля и палладия. 🔹 Доходность к погашению (YTM): 6,73% 🔹 Текущая стоимость: 100% 🔹 Купон: 7% 🔹 Погашение: 25.05.2030 🔹 Кредитный рейтинг: AАА 4️⃣ ФосАгро2П2 (RU000A10AXK9). ФосАгро — один из крупнейших в мире производителей фосфорсодержащих минеральных удобрений. 🔹 Доходность к погашению (YTM): 5,86% 🔹 Текущая стоимость: 105% 🔹 Купон: 10,4% 🔹 Погашение: 12.08.2026 🔹 Кредитный рейтинг: AАА 5️⃣ ГТЛК 2P-05 (RU000A108NS2). ГТЛК — крупнейшая лизинговая компания России, осуществляющая поставки в лизинг воздушного, водного, железнодорожного, городского транспорта. 🔹 Доходность к погашению (YTM): 7,29% 🔹 Текущая стоимость: 101% 🔹 Купон: 8,25% 🔹 Погашение: 09.06.2026 🔹 Кредитный рейтинг: AА- ❗️ Друзья, и не забывайте, что номинал юаневых облигаций имеет номинал 1000 ¥. 💯 Ну а на фоне высокой волатильности и снижения ставок, облигации в юанях выглядят всё привлекательнее. Такие бумаги — отличный способ не только заработать, но и застраховать портфель от валютных сюрпризов. 🔝 Если вы ищете способ вложиться в валюту, но не готовы рисковать — юаневые облигации могут стать вашим тихим, но уверенным союзником. Главное — как всегда, не гнаться только за процентами, а учитывать кредитный рейтинг, срок и рынок.

🔜 Друзья, чем ближе осень, тем сильнее чувствуется в воздухе напряжение на фондовом рынке. Для одних компаний — это время делиться прибылью с акционерами, для других — момент, когда приходится затягивать пояса. Я подготовил свежий прогноз и расскажу, какие дивиденды нас ждут в новом сезоне. 💯 Начнём с уже подтверждённых новостей. Совет директоров ФосАгро одобрил выплату ₽387 на акцию за первое полугодие 2025 года. Яндекс тоже не остался в стороне — держателям обыкновенных акций обещают вновь ₽80 на бумагу. 🧮 Но самое интересное впереди. По моим расчётам, корпоративные отчёты за первое полугодие дают шанс на дивиденды многим эмитентам, хотя суммы могут быть скромнее, чем год назад. 🔔 Потенциальные лидеры выплат 🔍 Среди компаний, которые могут порадовать акционеров, выделяются: 🔹 Т-Технологии — вероятное улучшение выплат пропорционально росту прибыли. 🔹 банк Санкт-Петербург — увеличение на 9–10% год к году, то есть примерно ₽30 за бумагу; 🔹 сеть клиник Мать и дитя — прогноз роста промежуточных дивидендов минимум на 50%, до ₽32–33 на акцию; 💯 Есть и новички сезона: дивиденды могут объявить «Займер», Henderson и X5. 🗓 Напомню, что Мать и дитя вернулась к дивидендам только в 2024 году после редомициляции и уже четырежды порадовала инвесторов. Банк Санкт-Петербург по своей политике вправе платить до четырёх раз в год, и в 2024 году уже делал это дважды. Займер стабильно платил каждый квартал, а в 2025-м уже успел провести первую выплату. Henderson в прошлом году ограничилась одним платежом, а весной 2025-го рекомендовала новую выплату. X5 после трёхлетней паузы вернулась к дивидендам в 2024 году, выплатив внушительные ₽648 на акцию. ⚠️ Кто может разочаровать 🌈 Не всё так радужно. При неблагоприятной конъюнктуре ЛУКОЙЛ рискует сократить выплаты, а ММК, Северсталь и АЛРОСА и вовсе могут пропустить промежуточные дивиденды. У этих компаний пауза, скорее всего, затянется до 2026 года. 🕯 Например, в 2024 году ЛУКОЙЛ выплатил ₽514 и ₽541 на акцию за промежуточные и итоговые периоды соответственно. ММК ограничился одной выплатой в ₽2,494 за полугодие. Северсталь трижды перечисляла дивиденды в 2024-м, но в 2025 году пока решила воздержаться. АЛРОСА заплатила только один раз — ₽2,49 на акцию за шесть месяцев. 💸 Осенний дивидендный сезон обещает быть контрастным: одни компании увеличат выплаты, другие уйдут в режим экономии. Для инвестора это не просто новость, а сигнал пересмотреть портфель и решить, где выгоднее держать капитал в ближайшие месяцы. #пульс #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #финансоваяграмотность

#позитивный_обзор 🕯 АЛРОСА подвела итоги первых шести месяцев 2025 года, и картина получилась неоднозначной. С одной стороны, компания осталась прибыльной, с другой — ключевые операционные показатели ощутимо просели. 📉 Выручка снизилась на 25%, до 134 млрд руб., что напрямую связано с падением цен на алмазы и укреплением рубля. Даже частичная распродажа избыточных запасов (оценка запасов упала с 129,9 до 115,9 млрд руб.) не смогла компенсировать давление цен. 🔽 EBITDA рухнула на 42%, до 37,1 млрд руб., а рентабельность сократилась с 35% до 28%. Свободный денежный поток сжался до 2,6 млрд руб. против более чем 38 млрд годом ранее. Без разовых поступлений от продажи 41% в ангольском проекте Catoca (вознаграждение — почти 16 млрд руб.) FCF выглядел бы куда скромнее. 💡 Интересно, что чистая прибыль при этом выросла на 11%, до 40,6 млрд руб., в основном за счёт операционных доходов и сделки с Catoca. Чистый долг подскочил до 61 млрд руб. (в шесть раз выше прошлогоднего уровня), а коэффициент Net Debt/EBITDA вырос до 1,2х. Дополнительным давлением стали резко возросшие процентные платежи: 9,6 млрд руб. против 1,8 млрд годом ранее. 🛡 Рынок для АЛРОСА остаётся сложным: избыток запасов в цепочке поставок, слабый спрос и дисбаланс между предложением и потреблением продолжают ограничивать цены. Компания сама прогнозирует сохранение этих условий в ближайшей перспективе. 📊 Касательно мультипликаторов: 🔹EV/EBITDA: 8 — близко к среднерыночному уровню, справедливая оценка. 🔹P/E: 14 — умеренно недорого, в пределах нормы. 🔹P/S: 1,8 — рынок оценивает бизнес почти в 2 годовые выручки, показатель не завышен. 🔹P/B: 0,9 — капитал торгуется с небольшим дисконтом. 🔹Рентабельность EBITDA: 27% — достойная маржа, бизнес достаточно эффективный. 🔹ROE: 6% — низкая доходность на капитал. 🔹ROA: 4% — слабая эффективность использования активов. 📌 АЛРОСА по-прежнему генерирует прибыль, но делает это в условиях сжатия выручки, падения маржи и нестабильного денежного потока. Главный драйвер текущих финансовых результатов — разовые сделки, а не органический рост. При таких вводных ждать дивидендов в 2025 году не стоит, а дальнейшая динамика будет зависеть от того, насколько быстро оживёт мировой рынок алмазов. #отчет #пульс #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #акции ALRS

🔔 Друзья, признайтесь — сколько раз вы уже начинали с нуля? Скачивали трекер расходов, строили таблицу, начинали записывать каждую покупку... 🗓 Первые дни — воодушевление, мотивация, полный контроль. Проходит неделя — становится скучно. Через две — появляется раздражение. А потом всё… всё забывается. До следующей вспышки мотивации. До следующего «всё, с этого месяца — точно начну!» ⌛ Это замкнутый цикл: вдохновился → попробовал → перегорел → забросил → чувствую вину → снова вдохновился. И снова — по кругу. 💡 Так вот. Проблема не в вас. И не в силе воли. Проблема в том, что вы строите не систему, а надеетесь на мотивацию. А мотивация — штука капризная. Её хватает на старте. Но дальше вам нужна не вспышка, а инерция. Как в спорте: вы не станете сильнее, если качаетесь только в моменты вдохновения. 💸 Финансовое выгорание — это когда вы слишком резко меняете всё: урезаете расходы, начинаете жить как аскет, пытаетесь контролировать каждую копейку. Это невозможно выдержать долго. Вы устаёте. Срываетесь. И возвращаетесь туда, откуда начали. Только с чувством вины, что «опять не получилось». ❓ А теперь по-честному. Хотите вырваться из этого цикла? Перестаньте ставить себе жёсткие цели. Перестаньте гнаться за идеальной системой. 💯 Начните с устойчивости. С минимального. Но постоянного. Пусть это будут 10 минут в неделю на финансы. Пусть это будет откладывание хотя бы 5% дохода. Пусть ваша финансовая система сначала будет «костылями» — но она будет работать. 🛡 Настоящее изменение — это не старт с нуля. Это — продолжение с того места, где вы остановились. С опытом ошибок, с учётом своих слабостей, с гибкостью. 🤫 Финансовая грамотность — это не марафон на время. Это стиль жизни. А стиль формируется не мотивацией, а системой, которая учитывает ваш ритм, ваш характер и ваши реальные возможности. 💭 Так что не начинайте сначала. Продолжайте. Но по-умному. #пульс #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #финансоваяграмотность

👀 Друзья, если бы мне пару лет назад сказали, что