Инвестиции в Vertex Pharmaceuticals Inc: обзор, цифры и перспективы

Войти

•Vertex Pharmaceuticals Incorpo - биотехнологическая компания, занимающаяся разработкой, производством и коммерциализацией низкомолекулярных препаратов для лечения муковисцидоза, инфекционных (вирусные и бактериальные инфекции), аутоиммунные заболеваний (ревматоидный артрит, рак, воспалительные заболевания кишечника) и неврологический расстройств. •Цифры: 1. Выручка растущая из года в год (в 2020 г. выросла на 33 % по сравнению с 2019 г.). В крайнем отчете компания также показала рост выручки с 1628 до 1724 млн. 2. Чистая прибыль в сравнении с 2019 г. (1177 млн.) выросла 2,3 раза и составила 2712 млн. (2020 г.). За 1 кв 2021 г. (653.14) увеличение с 604.19 4 (2020 г.), в годовом выражении увеличение с 602.75 (1 кв. 2020 г.) до 653.14 (2021 г.). 3. Чистый долг отсутствует. 4. Свободный денежный поток вырос в 2 раза с 1494 млн. (2019 г.) до 2994 мл. (2020 г.). В 1 кв 2021 г. также видим рост с 443.84 млн. (4 кв. 2020) до 850.13 млн. (1 кв. 2021). 5. P/E = 19.85 (ср. по отрасли 41.71) – покупка с дисконтом по сравнении с другими компаниями данной отрасли. 6. Рентабельность (ROE) = 30.76% рост с 19.34 % (2019 г.). 7. Дивиденды не выплачиваются. •Фон: 1. Главное негативное событие 2020 г. – прекращение работы над 2-ой фазой исследований препарата VX-814, потенциального средства для лечения болезни печени с дефицитом антитрипсина Alpha-1 (AATD). Что привело к падению акций на 21%. 2. Исследование 2-ой фазы испытаний препарата VX-864 (еще один потенциальный препарат от AATD). Компания заявила, что планирует опубликовать данные исследования 2-ой фазы для VX-864 в первой половине 2021 г. 3. Сотрудничество с CRISPR Therapeutics в разработке препарата «CTX001» для потенциальной терапии редактирования генов для трансфузионно-зависимой бета-талассемии (TDT) и серповидноклеточной болезни (SCD). 4. Продажи акций компании инсайдерами в 1 кв. 2021 г. (небольшие доли). •Плюсы: 1. Монополия в лечении муковисцидоза (препарат Трикафта). 2. Увеличение продаж Trikafta в 2020 г. на 820% в прошлом году (3,9 млрд.). 3. Выгодные условия сделки с CRISPR Therapeutics: при поступлении препарата на рынок компания будет получать 60% прибыли от продаж. •Техника: На данный момент цена находится на нижней границе канала № 1 (на скрине ниже). Вниз цену не пускают, удерживают объемами, происходит накопление, но если медведи все таки продавят цену вниз (думаю такое может случиться только при общем армагеддоне на рынке) – отличная цена для входа будет: 170 дол за акцию (нижняя граница канала № 2, см. скрин). •ИТОГ: 1. Перспективная, оцененная меньше других компаний этого сектора, идея. 2. Благоприятная цены для покупки: 200 и 170 дол. (можно разделить дс на 2-е равные части). 3. Особо осторожных рекомендую подождать дальнейшего развития событий и брать на отскоке. 4. Самому в поход на 170 дол. не верится.

#обзор #инвестиции #TSLA #электрокары #хайп #пульс_оцени #новичкам •Tesla inc. — лучший (предвзято) производитель электрокаров и решений для хранения электрической энергии (SolarCity). •Цифры: 1. И сразу о том, на что в первую очередь зачастую обращают внимание - P/E = 517! (отрасль 8.9) – это пузырь ребята, суждено ли ему сдуться ? - по рассуждаем об этом ниже. 2. Выручка растущая из года в год (в 2020 г. выросла на 28 % по сравнению с 2019 г.). В крайнем отчете компания также показала небольшое уменьшение выручки с 10 744 до 10 389 млн. 3. Впервые за все время, в 2020 г. компания показала чистую прибыль. В сравнении с 2019 г. (-775 млн.) выросла 2 раза и составила 862 млн. (2020 г.). За 1 кв 2021 г. (464) увеличение с 296 4 (2020 г.), в годовом выражении увеличение на 6,8 раз с 68 (1 кв. 2020 г.) до 464 (2021 г.) млн. 4. Чистый долг отсутствует. 5. Свободный денежный поток вырос в 2,7 раз с 968 млн. (2019 г.) до 2701 мл. (2020 г.). В 1 кв 2021 г. резкое уменьшение с 1850 млн. (4 кв. 2020) до -1219 млн. (1 кв. 2021). 6.Рентабельность (ROE) = 3.74%, впервые знак +. •Фон: 1. Потенциальный доп. доход: TSLA готовится открыть сеть ресторанов быстрого питания – 27 мая подана заявка на использование логотипа «Т» и двух других вариантов логотипа Tesla для использования в пищевой промышленности. 2. Успешные динамические испытания перед выходом на рынок новой Tesla S Plaid – новый мировой рекорд времени прохождения дистанции в четверть мили (9,247 сек.). 3. Подана заявка на встроенные в крышку грузового отсека электрического пикапа Cybertruck солнечные батареи – в случае их установки автономность машин может вырасти на 50-65 километров в день. 4. Попытки наращивания производства аккумуляторных батарей (в Германии) системой Roadrunner (цель - снижения себестоимости их выпуска). 5. Рост объема продаж. 6. Поддержка государства. •Негатив: 1. Китайский кошмаринг Tesla (вопросы безопасности, отзыв продукции), результат – падение объема заказов компании в Китае до 9800 в мае с более чем 18000 в апреле. 2. Увеличение цен на некоторые модели автомобилей (давлением роста цен на сырье, дефицит полупроводников). •Техника: 1. Акция торгуется ниже максимума на 30%. 2. Оттолкнулась от границы канала № 1 (на фоне анонса презентации новой Model S - 10 июня и обновлённых данных о продажах машин в мае). 3. Идеальный закуп – нижняя граница канала № 2 (в районе 400 дол.) •Мысли: - несмотря на общий армагедон рынка, ждать 400 дол. за акцию при растущем рынке такое себе удовольствие, отчет по прибыли за 2 кв (04.08.21) не за горами, цену будут держать, цену буду раздувать, Маск будет твиттить. - ждать бурного роста также как и падения - не стоит, поиграть на волатильности – лучший вариант захода в акцию в настоящий момент, почему? - растущая конкуренция, твитты Маска, непредсказуемость рынка, ожидание армагедона, а тут еще и Анонимусы видео-угрозу записали – от такого потока новостей цены колеблются от 2-5 % ежедневно - отличный повод покататься на волнах. •ИТОГ: Если влезаете сюда – не бойтесь обделаться, и будьте готовы пересидеть. По поводу p/e забыл написать – забейте, расслабьтесь и никогда больше не смотрите на этот коэф. когда разговоры о TSLA, надеюсь доходчиво

#обзор #инвестиции #IRDM #связь #пульс_оцени #новичкам •Iridium Communications Inc IRDM всемирный оператор спутниковой телефонной связи. Покрытие сети составляет 100 % поверхности Земли, включая полюса. •предоставляет услуги связи в труднодоступных уголках мира и сопутствующее оборудование. •Цифры: 1. Выручка стабильно растущая с 448.05 млн.(2017 г.) до 583.44 млн. (2020 г.) прирост в сравнении с 2019 г. составил 4 %. 2. Компания убыточная, но чистая прибыль увеличилась с -161,99 млн. (2019 г.) до -29.54 млн. (2020 г.), в 1 кв 2021 г. = -5.18 млн. что в 6 раз больше аналогичного 1 кв. 2020 г. = -31.7 млн. 3. Чистый долг: в 1 кв. 2021 г. уменьшился по сравнению с 4 кв. 2020 г. (1.58 млн.) до 1,41 млн. 4. Операционный денежный поток: с 2019 г. (198.14 млн.) вырос на 26 % до 249.77 млн.(2020 г.) 5. Коэф P/S = 8.66 (ср. по отрасли 1.91) – покупка без дисконта, инвестор заплатит больше за каждый доллар, получаемый компанией с продаж, чем в среднем по сектору. •Новости: - внедрение в Индонезии технологии Push-to-Talk Iridium для преодоления проблемы удаленной связи в стране с разнообразными островными ландшафтами - установка 500 телефонов Iridium PTT. -в феврале 2021 г. объявила о выкупе акций. •Техника: - на сегодняшний день цена акции упала на 30% от хая. - с 20 февраля цена ходит в коридоре от 35 до 42 дол. за акцию - хороший уровень для покупки в районе 35 дол. за акцию, если цена пробьет уровень и пойдет вниз докупать на 28 дол. за акцию (из за байбека думаю туда не дойдет, если не случится общего армагедона на рынке, такой вариант поведения цены на скрине ниже) - покупку рассматриваю как инвест идею со сроком от года. •ИТОГ: Несмотря на высокие показатели переоцененности считаю перспективными и довольно растущим (хотя и не так быстро как хотелось бы) бизнес компании.

#обзор #инвестиции #VRTX #биотех #пульс_оцени #новичкам