Почитал пульс многие за Лонг, посмотрел ОИ он в шорт... решил сделать анализ, оформил и проверил аргументы в gpt: {$MXU5} фундаментально картина в целом «за шорт» по пунктам: Нефть и экспортная выручка. Brent болтается ~67–70 $/bbl и в начале августа шла вниз; Urals держится у потолка/ниже price cap → налоговая база сжимается. Минфин сообщил: июльские нефтегазовые доходы –27% г/г (≈787 млрд ₽) и минус ~18.5% за янв–июл, т.е. тренд ухудшается. Плюс риск вторичных санкций/давления на покупателей (Индия) усиливает неопределённость по потокам. Рубль и интервенции. Рубль стабилизирован около 80 за счёт чистых продаж FX, но объём продаж в августе сокращают — поддержка остаётся, но слабее. Сильный рубль при дешёвой нефти = удар по рублевой выручке экспортеров/налогам. Денежные условия/доходности. Банк России только что снизил ключевую до 18%, но кривая ОФЗ ~14% на 10 лет — риск‑фри всё ещё очень дорогая альтернатива акциям; equity‑risk‑premium невелик. Это давит на мультипликаторы. Активность в экономике. Июльские PMI ниже 50 в услугах и в композите — второй месяц сжатия спроса; это плохо для банковского кредитного роста и внутреннего спроса на non‑oil. Бюджет. Дефицит за 1П25 уже ~3.7 трлн ₽ (≈1.7% ВВП) — фактически выполнен годовой план, а доходы от нефти/газа слабеют. Фискальные риски растут (бОльшие заимствования/налоги → выше дисконт‑ставки для акций). Дивиденды/потоки. Пик дивсезона позади (Sber ex‑date был 18 июля), а Gazprom дивиденды за 2024 не платит — «дивидендный якорь» индекса в августе слабее обычного. Структура индекса. IMOEX перекошен в энерго‑металлургию и финансы (крупняк: Сбер, Лукойл, ННК, Новатэк и др.), т.е. чувствителен к нефти/рублю/ставкам — все три фактора сейчас не в пользу апсайда. Итог по риску/направлению. На ближайшие недели фундаментал скорее медвежий/нейтрально‑медвежий: нефть низко, рубль не слабый, ставки всё ещё дорогие, активность буксует, бюджет под давлением.

{$PTU5} Valterra Platinum сообщил 📉 о резком снижении прибыли на 81 % в первом полугодии: снижение продаж на 25%, падение дохода и дивиденда https://www.reuters.com/world/africa/platinum-price-rally-pulls-producers-brink-valterra-ceo-says-2025-07-28/

{$PTU5} меня глючит или контанго сменилось на бэкварьацию в -8 пунктов, а было +30 ?

{$SiH5} & $USDRUBF Думаю на следующей неделе доллар пойдет вверх. И всю неделю будет давить наверх. {$RIH5} соответственно пойдет вниз. Думаю и в рублях от 3000 откатит, может даже до 2900

https://www.tbank.ru/invest/shelves/supersquare/36f57d63-22ff-42c2-9365-c715f0fe42d0 удивительно, где вообще идёт учёт этих бумаг?

@ars4 нереальная статистика: +1 день = +1%

{$PIH5} вот оно $PIKK и полилось

$PIKK {$PIH5} перекупленность и технические сигналы говорят о том, что коррекция или разворот — лишь вопрос времени. Хомяков, которые не читают новости набивают, а весь крупняк выходит. Упадет громко.

$PIKK мы на уровне цен июля 2022 года, когда все побежали в недвижимость, когда недвижимость была единственный спасительный актив. Был бум продаж новостроек, работала льготная ипотека. Охренеть. И будем расти ещё? Может быть мы же в безумном мире и не знаем слова нет!

$USDRUBF это за странный клиринг такой с точным попаданием в цену ЦБ? Кто то смог найти эту цену на графике? Я нет.

{$NGF5} ребят я вышел из контракта на 99.5% оставил один сигнальный для интересу! Поздравьте меня с тем что унес ноги без болей и немного заработал! Прям нервно было я отчаивался 3 раза. Оставшимся здоровья ментального, физического и финансового!

{$NGF5} ну охренеть!! Дают выйти с плюсом, а был убыток в 800 000₽! Да уж рынок даёт терпеливым!!!

{$NGF5} ну по моим картинкам нам ещё падать есть куда..

{$BRG5} куда нефть полетела? Что происходит?

{$NGF5} неужели выпускают не в стрингах а в штанах даже.. офигеть! Я в шоке. Я уже успел расстроиться, выпить, опять расстроиться опять выпить..

{$BRG5} Ребят проверьте логику. А то прям уже сомнения стали грызть

{$BRG5} находимся в моменте истины, если польемся, то прям на 75 и ниже.

{$CCH5} ну наконец-то

{$NGF5} одна сделка и налоги за прошлый год уплачены!

{$NGF5} средняя 3.9, ну с этим можно работать

$CNYRUBF я грубо посчитал фандинг: 13,43 × 0,00049 ≈ 0,0066 руб. В сутки при текущем споте. Или 6-7 рублей на 1 контракт по фьючу.

{$NGZ4} ребят нервы не выдержали и я вышел! Уух дальше вы на этих качелях без меня! @ars4 спасибо за открытость и отведение ситуации! Знать что я не один в ситуации и что я не сошел с ума — бесценно!

{$NGZ4} посидел я тут с чат ботом и понял, что если худший сценарий реализуется, фьючерсы могут уйти к уровням $4.10–$4.20, где находится следующее значимое сопротивление. Это возможно, если продолжится рост спроса или появятся новости, усиливающие бычий настрой. Однако, выше $4.20 движение станет менее устойчивым без сильного фундаментального обоснования.

{$NGZ4} это же не просто так?

{$NGZ4} я так понимаю спот тут: https://www.cmegroup.com/markets/energy/natural-gas/natural-gas-last-day.quotes.html https://ru.tradingview.com/symbols/NGAS/ Или нет? Поясните По идее разрыв между спотом и фьючерсами — это весомый аргумент для шорта. Если рынок ближе к экспирации стремится к равновесию, фьючерсы с большей вероятностью опустятся ближе к споту.

{$NGZ4} кажется тут пора в шорт вставать

{$SiZ4} офигенно заморозили фьюч чтобы наказать шортистов в РТС!

{$CCZ4} я поиграл в это казино. Понял что я НИЧЕГО в этом рынке не понимаю и капитулировал. Дальше смотрю с 1 фьючем за картинкой

{$RIZ4} вроде бы технически может пойти в рост.. не понятно на чем. Данные по инфляции мы проигнорировали, рубль не особо укрепляется. Нужны инфоповоды!

{$CCZ4} Фьючерсы на какао ($CCZ4) демонстрируют рост, обусловленный несколькими ключевыми факторами: 1. Снижение мирового производства: Ведущие производители какао, такие как Кот-д'Ивуар и Гана, столкнулись с уменьшением урожая из-за неблагоприятных погодных условий и распространения вируса какао-свёрнутого листа (CSSV). Это привело к значительному дефициту на рынке. 2. Снижение запасов: Запасы какао в Европе и США сократились с 400 000 тонн в декабре 2023 года до чуть более 100 000 тонн, достигнув минимальных уровней за всю историю наблюдений. 3. Структурные проблемы в производстве: Старение деревьев, нехватка удобрений и новые законы о вырубке лесов ограничивают возможности увеличения производства какао. Эти факторы создают условия для дальнейшего роста цен на какао в ближайшей перспективе.