Что такое комиссия фонда и как она рассчитывается?

❓Что такое комиссия фонда (или expense ratio) и как она рассчитывается? 📍Данная комиссия есть у каждого ETF фонда: у фондов США типа Vanguard она, в основном, очень низкая (в большинстве своем ниже чем 0.1%), у российских фондов данная комиссия выше и иногда даже превышает 1%. 💬 На самом деле, многие думают, что эту комиссию надо платить при покупке или при продаже ETF, но это не так. 💰Сама комиссия фонда (expense Ratio) уже заложена в биржевую стоимость ETF. Отдельно платить комиссию фонда, указанную на странице ETF, не требуется. 📍Расходы на управление ежедневно равными порциями удерживаются из чистых активов фонда (NAV) и учитываются в цене. 👉 Например, если у SPY величина издержек 0,09% в год, то каждый день из чистых активов фонда (NAV) удерживается 0,00025% их стоимости. ❓Как посчитать ежедневную комиссию? Комиссия, равна 0.09% (прим. SPY), данную комиссию мы делим на 365 дней и получаем 0.09%/365 = 0.00025% (ежедневная комиссия). 📉Если цена бумаг, входящих в состав фонда, перестала меняться. Тогда каждый день акция фонда SPY будет дешеветь на 0,00025%. 💵 Чтобы представить это в деньгах, нам нужно узнать сумму чистых активов у фонда (NAV), если мы говорим о SPY, то у них 436.2$ (на одну акцию фонда на 12.10.21). 0.00025% от 436.2 = $0.00109 (ежедневная комиссия).