🛢️ В это воскресенье пройдет очередная ежемесячная встреча

Расскажу свое видение по развитию текущего конфликта в формате США+Израиль против Ирана. 🛢️ Думаю, будет ситуация похожая на предыдущий виток этого противостояния. У США нет желания надолго втягиваться в эту войну в далеком регионе. Пусть даже тут у них много союзников и интересов, но все же налогоплательщик в американской политике имеет очень большой вес. Если США «завязнут» в конфликте, который обычному американцу особо никакой пользы не несет, рейтинги президента (и без того уже достаточно низкие) будут и дальше падать. А учитывая приближающиеся промежуточные выборы в палату представителей (будут в ноябре этого года), думаю, Трамп быстренько заявит об успехах этой спецоперации, ликвидации угрозы и начнет смещать фокус избирателей на внутренние темы. Таким образом, он и Нетаньяху поддержит, и не сильно будет напрягать своих граждан. 🛢️ Поэтому я жду падение нефтяных котировок уже на следующей неделе. Тогда станет понятно, что это ограниченная операция, а не полномасштабная война. Основной риск для рынка нефти – это перекрытие Ираном Ормузского пролива, через который проходит до 30% мировых объемов нефти. Плюс там еще находится Катар, который является вторым ключевым игроком на рынке СПГ. Но если американцы быстро уйдут, то этот риск сразу нивелируется. 🛢️ Думаю, что завтра в условиях всей этой неразберихи и росте нефтяных котировок ОПЕК+ может под шумок принять решение опять начать наращивать добычу. Напомню, с октября по декабрь 2025 г. ежемесячно наращивали производство на 137 тыс. барр. в сутки, но на январь-март этого года решили сделать паузу, чтоб оценить ситуацию на рынках. Сделали это в условиях образовавшегося на рынке профицита. В ближайшие годы цены на нефть будут оставаться под давлением – базово видим Brent в районе $60-$65/барр. в среднем в 2026 г. Текущий сильный всплеск – это временное краткосрочное явление – пусть вас не обнадеживает. 🛢️ Короче я от текущих котировок нефти вижу исключительно на продажу позицию (но с небольшим предварительным наблюдением за развитием ситуации). Возможно, на неделе буду шорт ловить, если первые признаки, подтверждающие мою теорию, появятся. BRH6 BRJ6 BRK6 ROSN LKOH

Все-таки я был прав, когда говорил, что США и Израиль нанесут удар по Ирану. А то тут меня дружно пытались убедить в обратном @Robertino_Loreti BRH6 BRJ6 BRK6 BRM6

С VTBR у государства красиво получается. И с конвертацией префов получилось не обидеть миноров, и вот теперь дивиденды хотят выплатить с коэффициентом в 50% от чистой прибыли. Если так продолжать, то у физиков снова доверие к фондовым рынкам появится, походу… Даже к госкомпаниям. Ну а так, я уже несколько раз говорил, что тут по факту отдают компанию за бесценок на фоне общего недоверия, которое накопилось за много лет в условиях бесконечного количества допок. Народное IPO – это когда все время дают докупить на SPO по цене еще ниже средней за последние годы. Даже если в итоге государство (мажоритарный акционер) с подачи ЦБ срежет коэффициент выплаты с 50% до 35% – все равно нормальная дивдоха получится под 15%. Мне банк нравится – дождусь преддивидендного ралли и там уже буду поглядывать на уровни для выхода. Держал позицию специально под дивиденды – такой получился event-driven investing. As of now доходность с открытия у меня примерно 22% – брал на SPO за 67 руб./акц. При этом не исключаю, что и дивгэп получится быстро закрыть, несмотря на его значительный размер. Но это, конечно, если руководство сразу обозначит, что и дальше планирует придерживаться такого высокого коэффициента выплат. От заявленных 650 млрд руб. по итогам 2026 г. дивиденд получится еще жирнее. Дивидендную корову заказывали – забирайте.