Как считать дюрацию облигаций в ексель

? Формула для расчета Дюрации Маколея в Excel: =DURATION(settlement, maturity, coupon, yield, frequency, [basis]) где: settlement: дата расчета (дата покупки облигации) maturity: дата погашения облигации coupon: купонная ставка облигации yield: доходность облигации (yield to maturity) frequency: количество выплат купонов в год [basis]: (необязательный параметр) базис расчета дней между купонными выплатами и датой погашения (по умолчанию 0) Формула для расчета Модифицированной дюрации в Excel: =MODIFIEDDURATION(settlement, maturity, coupon, yield, frequency, [basis]) где: settlement: дата расчета (дата покупки облигации) maturity: дата погашения облигации coupon: купонная ставка облигации yield: доходность облигации (yield to maturity) frequency: количество выплат купонов в год [basis]: (необязательный параметр) базис расчета дней между купонными выплатами и датой погашения (по умолчанию 0) Желательно научится считать дюрацию самостоятельно, так как, в основном, на всех сайтах которые транслируют данные по облигациям эта опция платная. Идем дальше. Как же составить свой портфель чтобы снизить риски? Ведь короткие облигации дают доходность ниже длинных, а хочется больше. Для этого можно использовать дюрацию портфеля. Дюрация портфеля облигаций является важным показателем для инвесторов, поскольку она позволяет оценить чувствительность портфеля к изменениям процентных ставок. Формула для расчета дюрации портфеля облигаций: ДПорт = (D1 x W1) + (D2 x W2) +… + (Dn x Wn) где: ДПорт — дюрация портфеля D1, D2, ..., Dn — дюрации каждой облигации в портфеле W1, W2, ..., Wn — доли каждой облигации в портфеле Для расчета дюрации портфеля облигаций в Excel необходимо выполнить следующие шаги: Создать столбцы для дюрации каждой облигации и ее доли в портфеле. Введите значения дюрации и долей для каждой облигации. Используя формулу, рассчитайте дюрацию портфеля облигаций: =SUMPRODUCT(D2:Dn, C2:Cn)/SUM(C2:Cn) где: D2:Dn — диапазон ячеек, содержащих значения дюрации каждой облигации в портфеле C2:Cn — диапазон ячеек, содержащих значения долей каждой облигации в портфеле Нажмите клавишу Enter, чтобы получить результат. Пример: Для бумаги А с дюрацией 1308 дней и долей 70% используется формула: =1308*0.7 Для Б с дюрацией 866 дней и долей 30% используется формула: =866*0.3 Итоговая формула для расчета дюрации портфеля облигаций в Excel будет выглядеть следующим образом: =SUM(B2:B3*A2:A3)/SUM(A2:A3) где: A2:A3 — диапазон ячеек, содержащих значения дюрации каждой облигации в портфеле B2:B3 — диапазон ячеек, содержащих значения долей каждой облигации в портфеле Результатом выполнения формулы будет дюрация портфеля облигаций, выраженная в днях. В приведенном выше примере, дюрация портфеля облигаций составляет 1175,4 дня. Составляйте портфель исходя из собственных аппетитов к риску.