Экономический обзор недели 📆

Дааа, интересная у нас ситуация. Давайте думать, как Иран повлияет на всё: 1. Курс валюты💸 По традиции, начинаем с доллара. На этой неделе правительство наконец-то решилось что-то поменять в текущей ситуации и объявило об изменении цены отсечения в "бюджетном правиле". Как мы уже обсуждали пару дней назад, это должно ослабить рубль, так как уменьшит продажу валюты со стороны государства. ( $USDRUBF и $CNYRUB) И всё бы было хорошо. Вон, там и глава Сбера - Греф снова ждёт 95р за бакс, ноооо Иран.🛳️ *** Блокировка пролива повысит цену нефти. В теории, бюджетное правило как раз и должно стабилизировать курс при любой цене нефти, но почему-то каждый раз оно не работает. (Картинка 2) Тем не менее, если у нас не будет какого-то резкого прогресса с Украиной, я бы поставил на постепенный рост валюты, как минимум, до 85р. 📈 П.С. Кстати, будет забавно, если из-за роста нефтяных доходов правительство начнёт покупать валюту (а не продавать, как сейчас), а нефтяники эту самую прибыль не станут заводить в страну (как было в 2023 из-за чего пришлось вводить закон об обязательной продаже валютной выручки для экспортёров, который в прошлом году фактически отменили). Тогда мы и вовсе попрём вверх с ускорением. *** 2. Нефть 🛢️ Ну а тут главный вопрос - как долго будет идти конфликт. ⌛ Если Иран его затянет на несколько месяцев, то мы легко увидим и 100-130$ за баррель. В связи с этим, акции наших нефтяников стоят в "планках" на торгах выходного дня: $LKOH, $ROSN, $SNGS Да и $NVTK это тоже касается. *** Кстати, удивительно, но наш народ почему-то не поверил в начало конфликта в субботу, хотя ракеты летели с самого утра. Так что было достаточно времени для покупки акций, о чём я и написал в @Analytics_and_Ideas (картинка 3) И лишь к 11 утра акции наконец-то улетели в планку, дав неплохой доход без большого риска. (4) Похоже, мы так привыкли к постоянному звездецу, что перестали на него реагировать. 💁‍♂️ *** Но ждать ли дальнейший рост нашей нефтянки? 🤔 Всё опять зависит от доллара. Если он всё же попрёт вверх на изменении бюджетного правила (а также на постепенном снижении ключевой ставки от ЦБ), то и компании, очевидно, вырастут. Однако, я отдельно отмечу Лукойл.🔴 Как известно, из-за санкций он вынужден продать зарубежный бизнес на сумму $12-15 млрд. Если это получится, то компания получит разовую прибыль в несколько миллиардов долларов. Если её направят на выплату дивидендов, то инвесторы получат кучу денег.💰 Если же нет... Акции компании и так на дне после объявления санкций, так что каких-то сильных изменений не будет. В общем, на мой взгляд, самая интересная идея из нефтянки на данный момент даже с учетом продолжения конфликта с Киевом. *** Ну а что всё это значит для США? 🇺🇸 Да пока, вроде, ничего страшного. Трамп продавил Венесуэлу, а также нарастил добычу внутри страны, так что нефтяной кризис ему не грозит. Ну будет нефть по 100$, ну и ладно. Американские нефтяники заработают денег.🪙 Поэтому наш Донни и решился на нападение. От дорогой нефти страдает Китай и ЕС, а это для него только плюс. *** Другое дело, что Иран может устроить теракты внутри США, а также как-то ещё испортить жизнь американцам, например, уничтожая их торговые корабли дронами. Думаю, очевидно, что американский рынок должен пойти вниз на этом $NAH6 Ну что, давайте смотреть дальше этот сериал. 🍿