Почему я продал «Пятерочку» $X5 перед дивгэпом

Российские акции: от полного краха до триумфального взлёта 📈 Когда же наконец мои акции начнут расти? Друзья, давайте поговорим о том, что волнует каждого инвестора — как будут вести себя российские акции в ближайшие годы. Я тут на досуге поразмышлял и нарисовал несколько сценариев развития событий. От «всё пропало» до «мы всех победили». Сценарии развития событий 🎭 Сценарий №0: Апокалипсис сегодня Центробанк решил поиграть в строгого родителя, ставки высокие, экономика грустит, санкции как были, так и остались. Банки: +55% Нефтегаз: +45% Металлургия: +33% И другие грустные цифры… Сценарий №1: Жизнь продолжается Ставка ЦБ снижается, экономика растёт, но санкции всё ещё с нами. Банки: +115% Нефтегаз: +80% Ритейл: +90% И другие приятные числа… Сценарий №2: Свет в конце тоннеля Ставка снижается, экономика растёт, санкции частично снимают, иностранный капитал возвращается. Банки: +130% Нефтегаз: +104% Ритейл: +103% И другие оптимистичные цифры… Сценарий №3: Мечта инвестора Ставка активно снижается, экономика в шоколаде, санкции сняты, иностранные инвесторы толпами бегут на наш рынок. Банки: +161% Нефтегаз: +144% Ритейл: +136% И другие космические цифры… Сценарий X: Глобальная катастрофа Мировая экономика в рецессии, цены на сырьё падают, все бегут в защитные активы. Банки: +40% Нефтегаз: +5% Ритейл: -28% И другие печальные цифры… Важное замечание 🔔 Банковский сектор везде показывает отличные результаты, но это не совсем так. Я добавил скорректированные показатели, чтобы картина была более реалистичной. Мой прогноз 🤔 Я склоняюсь к сценарию №2. Это даст нам около 15–20% годовых на длинном горизонте. Если есть вопросы — пишите в комментариях, отвечу всем! #инвестиции #фондовыйрынок #акции #финансы #биржа

Инвестиции в высокодоходные корпоративные облигации: уроки от Ротшильдов Высокодоходные корпоративные облигации — один из самых эффективных инструментов для инвесторов, готовых брать на себя умеренные риски ради повышенной доходности. Но как правильно подойти к таким инвестициям? Обратимся к опыту семьи Ротшильдов, чьи стратегии кредитования и работы с облигациями остаются актуальными даже спустя два столетия. --- 1. Информация — ключ к успеху Натан Ротшильд, основатель британской ветви династии, говорил: «Информация — это деньги». Он использовал свою сеть агентов и быстрые каналы связи (включая легендарных почтовых голубей) для получения данных о политических и экономических событиях раньше конкурентов . Современный аналог: - Анализ отчетов эмитентов. - Мониторинг макроэкономических трендов. - Использование аналитических платформ (например, Bloomberg, Refinitiv). --- 2. Кредитование под проценты через облигации Ротшильды зарабатывали на государственных и корпоративных облигациях, выступая в роли кредиторов. Например: - В 1814 году Натан купил британские гособлигации, ожидая их роста после войны с Наполеоном. Через три года он продал их с доходностью 40% . - Они управляли капиталом Вильгельма I, курфюрста Гессен-Кассельского, вкладывая его средства в облигации и получая прибыль . Как это работает сегодня? Корпоративные облигации с высокой доходностью (high-yield bonds) предлагают 17 – 35% годовых, но требуют анализа: - Кредитный рейтинг эмитента (BB и ниже — повышенный риск). - Сектор экономики (например, сырьевые компании более волатильны). - Срок погашения (краткосрочные бумаги менее рискованны). --- 3. Диверсификация и контроль рисков Ротшильды распределяли капитал между разными активами: - Государственные облигации (низкий риск). - Корпоративные долговые бумаги (высокая доходность). - Золото и валюта (хеджирование кризисов) . Совет для инвесторов: - Не вкладывайте более 5–10% портфеля в высокодоходные облигации одного эмитета. --- 4. Спекуляции vs. Долгосрочные вложения Ротшильды не просто покупали и держали облигации — они активно управляли позициями: - Натан продавал бумаги на пике стоимости (как в 1817 году). - Современный фонд Rothschild & Co регулярно ребалансирует портфель, фиксируя прибыль . Тактика для частных инвесторов: - «Покупай на падении» — облигации дешевеют при кризисе, но могут восстановиться. - Реинвестирование купонов — увеличивает сложный процент. --- 5. Налоговые преимущества В 2025 году в России обсуждается отмена налога на доходы по облигациям, что может сделать их еще привлекательнее . Ротшильды всегда использовали налоговые лазейки — например, перевод капитала между странами с разными фискальными режимами. Что учесть сейчас: - Налог 13% на купонный доход (если не в ИИС). - Льготы для гособлигаций (привет ОФЗ SU26248RMFS3 SU26238RMFS4 ). --- Вывод: кредитуйте бизнес, как Ротшильды Высокодоходные корпоративные облигации — это кредитование компаний под проценты, но с рыночной ликвидностью. Как и Ротшильды, успешные инвесторы: ✅ Ищут премию за риск (чем выше доходность, тем тщательнее анализ). ✅ Диверсифицируют между секторами. ✅ Следят за макроэкономикой и политикой. Главный урок: деньги должны работать, а не лежать без дела. Как говорил Натан Ротшильд: «Единственная моя радость — работа». --- P.S. Если хотите глубже изучить стратегии Ротшильдов, посмотрите их текущий портфель — там есть EMB , GOOGL и VZ Какой подход вам ближе — консервативные гособлигации или высокодоходные корпоративные? Делитесь в комментариях! #инвестиции #облигации #Ротшильд #финансы #доход

Купонный доход в месяц: ✅1000₽ 🔳5000₽ 🔳10000₽ 🔳30000₽ 🔳50000₽ 🔳100000₽ ————————— PS. Это без учета флоатеров.