Индекс МосБиржи под давлением: Анализ 04 декабря - LuckToday

Понедельник, золото в шоколаде? Золотая лихорадка v2.0 "Век 21ый" продолжится рекордным ГЭП'ом? ⛔️ Рынки войдут в новую неделю в состоянии «военного шока». На фоне сценария Risk-Off, золото - главный защитный актив Консенсус-прогнозы ведущих мировых аналитических агенств: •Ближайшая цель: пробой психологического барьера 5,500 за унцию •Диапазон открытия, от City Index и ANZ: аналитики ждут уровень 5,400÷5,500, так как нефть и хаос подстегнут инфляционные ожидания (Safe-Haven Flow) •Экстремальный сценарий, от Bank Of America: при подтверждении затяжного характера войны и реальных перебоях с нефтью (Ормузский пролив перекрыт), цена может устремиться к 5,800÷6,000 уже в ближайшие дни ⚠️ Вероятен крах доверия к рискованным активам. Под ударом могут оказаться: NAH6 BTH6 , инвесторы будут искать "тихую гавань" ⚡️Парадокс. Хотя доллар считается убежищем, в условиях прямого участия США в войне и атак на их базы, статус «политически нейтрального» актива выходит на первый план. Золото выигрывает как надгосударственный актив ❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Торговля на финансовых рынках сопряжена с высокими рисками GDH6 GDM6 GLDRUBF GLDRUB_TOM PLZL TGLD@ Что думаете вы? Удачи сегодня. #золото

Каким будет утро понедельника? "Золотая" нефть BRH6 BRJ6 ? IMOEXF начнёт движение к барьерам у 3600 ? *40÷50% веса индекса составляют нефтегазовые компании Ситуацию "полномасштабной региональной войны" аналитики называли "наихудшей", вчера "Чёрное лебединое окно" открылось: 1. Блокада Ормузского пролива. Иран привел угрозу в исполнение, объявив о закрытии пролива для судоходства. Это переводит конфликт из фазы "политического риска" в фазу "реального перебоя с поставками" 2. Удары по инфраструктуре и базам США. Атаки по военным объектам в регионе Персидского залива (ОАЭ, Бахрейн, Катар) создают угрозу для всей энергетической инфраструктуры соседних стран 3. Сбои в цепочках поставок. Крупнейшие нефтетрейдеры и нефтяные компании уже приостановили отгрузки через пролив, танкеры меняют курсы или ищут убежища Консенсус-прогнозы ведущих мировых аналитических агенств: •Минимальная оценка, от Eurasia Group и Rystad Energy: "С учётом подтвержденной блокады, минимальный рост в момент открытия поднимет цену в район 83÷88" •Основной прогноз, от Barclays и Bloomberg: "Рынок будет оценивать не просто риск, а факт перекрытия 20% мировых поставок нефти. С высокой долей вероятности откроется в диапазоне 95÷105" •Экстремальный прогноз, от Kpler и Energy Aspects: "Если появятся новости о повреждении нефтяной инфраструктуры Саудовской Аравии или ОАЭ, цена может протестировать уровни 120÷140. При моделирование сценария мы закладывали кризис 1970-х годов" •Экстремальный среднесрочный прогноз, в случае затяжной блокады пролива на 2÷4 недели, от Goldman Sachs и JPMorgan: "В случае затяжной блокады пролива будет спровоцирован глобальный энергетический кризис, что допускает рост котировок до 150÷200" ⚠️ США и МЭА могут объявить о координационных действиях по высвобождению резервов. Но запасы 4,15 млн баррелей не бесконечны и не могут полностью компенсировать потерю 20 млн баррелей в день на неопределенный срок ⚠️ Возможно экстренное заседание ОПЕК+, но свободные мощности есть только у Саудовской Аравии и ОАЭ, и их трубопроводная инфраструктура для обхода пролива ограничена max 2,60 млн баррелей ⚡️Если в 2024 году обострения были "короткими" и рынки отыгрывали их временно, то нынешний сценарий (удары по столице, заявления о смене режима и блокада пролива) несет в себе семена затяжного кризиса с физическим дефицитом предложения. Мы можем войти в фазу, где "премия за риск" станет постоянным компонентом цены на длительный горизонт ❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Торговля на финансовых рынках сопряжена с высокими рисками Что думаете вы? Удачи сегодня. #нефть