«КИТ Финанс Брокер»: об акциях МТС Банка 📈
🔹Оценка: «Покупать» 🔹Прогноз: 1 800 ₽ Ключевые тезисы: 🔹Дальнейшее смягчение регулирования и снижение ключевой ставки станет мощным катализатором ускоренного роста кредитования банка. 🔹Эффект от вложений в ОФЗ в конце апреля 2025 года раскрывает потенциал бумаги. 🔹Эти факторы в совокупности окажут существенное положительное влияние на финансовые результаты банка. 🔹Основной импульс ждёт инвесторов в 2026 году – ROE может достичь 16-17% с учётом выплат по субординированному долгу. 🔹Консенсус-прогноз по акциям МТС Банка повышен до 1 711 ₽, что предполагает потенциал роста ~ 30% к текущим уровням. На данный момент акции МТС Банка покрываются 7 инвестиционными домами, 5 из которых указали оценку «Покупать» $MBNK
20
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
12 комментариев
Ваш комментарий...
@s_e_r_ega я тоже когда то влез на IPO)))
1800 это семечки.
Будем ждать....
Нравится
2
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
Самое интересное за неделю: формируем портфель из топовых активов
Обзор
|
Вчера в 19:18
Еще статьи от автора
22 января 2026
🚀 Развиваем daily banking — закрыли сделку по приобретению 99,9% акций АО «ЭКСИ-Банк»
Это следующий шаг в реализации стратегии по развитию бизнеса daily banking и более тесной интеграции финтех-сервисов в клиентские сценарии экосистемы МТС.
📌 Стратегическая роль ЭКСИ-Банка
ЭКСИ-Банк — ключевой технологический партнёр МТС Банка: в 2024 году он был выбран для запуска флагманской дебетовой карты экосистемы «МТС Деньги». Совместно разработано платёжное решение на современной импортозамещённой инфраструктуре и в рекордно короткие сроки обеспечена его интеграция в экосистемные каналы.
💳 Ключевые результаты развития карты «МТС Деньги»
🔹с момента запуска в июле 2024 года выпущено более 4,5 млн карт;
🔹около 75% держателей — абоненты МТС;
🔹более 90% транзакций по обороту совершаются за пределами экосистемы — продукт востребован рынком не только внутри экосистемы МТС.
📈 Цели и ожидаемые эффекты сделки
🔹развитие daily banking и расширение присутствия финансовых сервисов в клиентских сценариях МТС;
🔹ускорение принятия управленческих решений за счёт более тесного взаимодействия;
🔹оптимизация операционных затрат;
🔹консолидация клиентской базы на единой ИТ-инфраструктуре;
🔹расширение возможностей кросс-продаж;
🔹увеличение числа финансовых продуктов на одного клиента.
💼 Влияние на финансовые показатели и нормативы достаточности капитала
🔹ожидаемое влияние на Н1.0 — не более -0,1 п.п. на горизонте 2026 года;
🔹По состоянию на 01.12.2025 Н1.0 МТС Банка составляет 11,5% при регуляторном минимуме 9,0%* — МТС Банк исполняет требования к капиталу с запасом.
*Регуляторный минимум Банка России для Н1.0 указан с учетом надбавок в размере 1 п.п., которые действовали до 31.12.2025 г., с 01.01.2026 г. регуляторный минимум для Н1.0 составит 9,5% ввиду роста надбавок до 1,5 п.п.
MBNK
19 января 2026
📈 НРА оценило справедливую стоимость акции МТС Банка в 1 801 ₽ — потенциал роста 31%
Оценка присвоена в рамках пилотного проекта «звёздных рейтингов», который был запущен Банком России и рейтинговыми агентствами вместе с Индексом эталонных эмитентов МосБиржи (MVBI) в июле 2025 года.
📌 Что отмечают эксперты НРА о МТС Банке?
🔹устойчивую бизнес-модель;
🔹высокий уровень цифровизации;
🔹сильные рыночные позиции;
🔹диверсификацию структуры активов;
🔹лидирующие позиции в сегменте POS-кредитования.
📌 Почему это важно для инвесторов?
Инвестиционный рейтинг НРА — это независимая оценка инвестиционной привлекательности акций и подтверждение того, что рынок может не полностью учитывать фундаментальные параметры эмитента. В своей оценке НРА также учитывает уровень стандартов корпоративного управления.
📌 MVBI: фокус на создании акционерной стоимости
В июле 2025 года МТС Банк вошёл в MOEX Value Building Index (MVBI)— индекс эталонных эмитентов Московской биржи, инициированный Банком России. Факт включения в MVBI служит индикатором приверженности Банка высоким стандартам в следующих областях:
🔹корпоративная прозрачность;
🔹качество раскрытия информации;
🔹практики создания стоимости для акционеров.
📌 Оценка НРА
🔹 Справедливая стоимость акции: 1801 ₽;
🔹Целевой интервал: 1 608–1 993 ₽;
🔹Потенциал роста: 31%*.
Рейтинг присваивается по шкале от 1 до 5 звёзд и отражает степень приближения рыночной цены акции к фундаментально обоснованной стоимости. МТС Банку присвоена оценка «четыре звезды» ввиду потенциала роста акций ПАО «МТС Банк» на 31% относительно текущей цены до фундаментальной стоимости.
В 2025 году акция МТС Банка вошла в топ–3 по темпам роста котировок среди эмитентов финансового сектора, опередив IMOEX и MOEXFN, что подтверждает эффективность реализуемых инициатив.
*Потенциал роста акций рассчитан на основе цены закрытия основной торговой сессии на Мосбирже по состоянию на 16.01.2026 – 1 375 ₽
MBNK
13 января 2026
🚀 Усиливаем финансовую экосистему — запускаем в InsurTech
МТС Банк подписал договор о приобретении 100% долей компании РНКБ Страхование — стратегический шаг, который открывает Банку возможность построить собственное InsurTech-направление с высоким потенциалом масштабирования на 80-миллионную базу абонентов МТС.
📌 Зачем нам эта сделка?
Ранее Банк продавал все страховые продукты по агентской модели. Минусом было отсутствие контроля над продуктом. Теперь — собственная лицензия Non-Life + готовая ИТ-платформа позволят:
🔹 напрямую интегрировать страхование в продуктовую линейку:
- страхование заёмщиков;
- страхование банковских карт;
- страхование имущества и финансовых рисков;
- ДМС клиентов.
🔹перевести все страховые премии Non-Life в контур группы уже в I полугодии 2026 года без существенных капитальных затрат;
🔹использовать AI-модели МТС Банка для персонализированных и таргетированных предложений;
🔹масштабировать страховые продукты на абонентскую базу МТС в 80+ млн абонентов;
📌 Почему именно Non-Life?
Non-Life страхование — один из самых эффективных сегментов страхования:
🔹маржа ~10% (против ~2% в Life);
🔹низкие операционные издержки;
🔹высокая интеграция с банковскими продуктами и продуктами телекома;
Подробнее в пресс-релизе на сайте МТС Банка
MBNK