Как заработать на ОФЗ

. Часть 1. ℹ️ Возможно, на следующем заседании Центрального банка России ключевая ставка вырастет на 1–2 пункта. Это не моё личное мнение, а информация из интернета. Инфляция не замедлилась, ожидания населения по инфляции выросли. Впереди Новый год, распродажи, спрос на товары увеличится. 💭 Сегодня посмотрим на долгосрочные облигации федерального займа (ОФЗ). Доходность по бумагам со сроком погашения больше 10 лет составляет 16–17% годовых. Вложив деньги сейчас, можно получать 17% в течение 15 лет. За 15 лет заработаем 250%. Для сравнения индекс Мосбиржи $IMOEXF за последние 15 лет вырос на 125%. 📣 Рассмотрим ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0. • Срок погашения через 12 лет. • Цена 536,91 рубля. • Купон 34,9 рубля. • Осталось купонов до погашения 24. Чтобы купить облигацию, нужно вложить 536,91 рубля. За 12 лет получим 34,9 * 24 + 1000 = 1837,6 рубля. Чистый доход 1837,6 – 536,91 = 1300,69 рубля или 242% 📈. ❓ Почему такая цена сейчас? Инвесторы, которые хотят продать бумагу до погашения, снижают цену, пока не найдётся покупатель. Доход по бумаге ежегодно составляет 108,4 рубля (два купона 69,8 + 38,6 рост цены усредненный за 12 лет). Доходность 108,4 / 536,91 = 20,2% годовых. На такую доходность нашлись покупатели, и цена перестала снижаться. Если ключевая ставка будет 14%, а не 19%, как сейчас, цена начнёт расти. Цена |Номинал |Купоны |Срок |Доходность 536,91 |1000 |69,8 |12,0 |20,2 % 668 |1000 |69,8 |11,0 |15,0 % Справедливая цена при таких условиях рынка будет 668 рублей. За год получим купоны 69,8 + прирост в цене 668 – 536,91 = 200,9 рубля или 37,4% за год. Во второй части рассмотрим ОФЗ с более высоким купоном $SU26248RMFS3 или $SU26247RMFS5. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.