🧠5 мыслей 🤝Приветствую всех своих подписчиков и тех, кто следует Трендовая cтратегия Делюсь своими мыслями по основным событиям за прошедшую неделю. 💡1 мысль. Анабар В 2023-м Анабар поднял Pre-IPO раунд на 197 млн рублей. Но IPO инвесторам ждать не стоит — «Анабар» закрылся, а основатели пошли в найм. Основатели компании говорят, что у них осталось долгов на 18 млн рублей. Но они лукавят. Потому что, судя по отчётам, которыми они делились с поучаствовавшими в Pre-IPO, после раунда привлечения денег операционные расходы, в том числе ФОТ, выросли прямо нереально. Что было бы логично, конечно, при росте команды и бизнеса. Но ни бизнес, ни команда не росли. То есть ребята привлекли деньги, пару лет на них покайфовали, выплатив себе огромные зарплаты, и закрыли компанию. Вообще, хорошо бы после таких историй видеть хотя бы какие-то проверки на статью 159. 💡2 мысль. Когда хорошо – это плохо Forbes пишет: «Тональность новостей по экономике РФ к началу лета стала крайне негативной, чтобы не сказать панической. Ключевые индикаторы ухудшения ситуации, на которые часто ссылаются, — это снижение ВВП на 1,3% в I квартале (кв/кв), падение импорта на 3% (г/г), снижение продаж автомобилей на 26% за тот же период (г/г), а также замедление кредитной активности компаний.» Ну это ожидаемая ситуация, когда в стране ставка ЦБ рекордная. Я даже больше скажу, в этом и была цель такого повышения ставки. Теперь ЦБ важно не пережестить и продолжить цикл снижения. А снижение хорошо как для рынка акций, так и для рынка облигаций. Поэтому держу в портфеле стратегии перспективные инструменты обоих направлений. SU26248RMFS3 💡3 мысль. МАХ Я даже не знаю, как это комментировать (знаю). Две новости: В начале июня министр цифрового развития, связи и массовых коммуникаций Максут Шадаев сообщал, что национальный мессенджер планируется развивать на базе платформы Max от компании VK. Мессенджеры WhatsApp и Telegram после появления в РФ национального цифрового сервиса могут ждать более серьезные санкции за нарушения законодательства, чем когда они были безальтернативными площадками. — депутат Боярский не исключил более строгого подхода в России к WhatsApp и Telegram. И ведь, ни у кого ничего не щёлкнуло, что НАЦИОНАЛЬНЫЙ МЕССЕНДЖЕР (уже смешно, в русском даже аналога этого слова нет), называется на ЛАТИНИЦЕ МАКС. Или я неправильно читаю и он мах? Типа как у ракет скорость в махах измеряется. Ну а вторая новость тоже смех – Телеграм уже блокировали, что из этого вышло, все прекрасно помнят. Хотя негативные аспекты тоже есть, сейчас все банки и государственные сервисы заставят перейти на этот мах. Не понаслышке знаю, что в одном банке менеджеров уже заставляют общаться с клиентами только в национальном мессенджере. 💡4 мысль. Дивидендный сезон Прошлый дивидендный сезон получился печальным. Инвесторы получали выплаты и не инвестировали их обратно в бумаги, а относили на депозиты и в денежный рынок. А вот в этом году как будет, как считаете? Мне кажется, что любой разумный инвестор сейчас должен понимать, что ставка ЦБ будет снижаться, а следовательно, и доходности по консервативным инструментам будут падать. А значит, надо искать инструменты, которые выигрывает от снижения ставки – облигации и акции. Сегодня акционеров порадовали утверждением выплат X5 и SBER 💡5 мысль. Главы ЦБ Трамп опять назвал Пауэлла «тупым» и заявил, что ставка сейчас должна быть на 1-2% ниже. Как же хорошо для Америки (и всего мира), что в штатах президент не может снимать главу ЦБ. Потому что вот у нас есть прекрасный пример Турции, где местный Трамп сменил уже 4 главы ЦБ с 2020 года. И за эти 5 лет лира к доллару ослабела на 600%. Это как, если бы доллар в России сейчас стоил 420 рублей=) У нас, как всегда, особый путь: наш местный Трамп может менять глав ЦБ, но не меняет, даже когда они сами об этом просят. И хорошо. 🚀Желаю всем хорошей недели и роста рынка! #прояви_себя_в_пульсе

🧠5 мыслей Приветствую всех своих подписчиков и тех, кто следует Трендовая cтратегия Делюсь своими мыслями по основным событиям за прошедшую неделю. 💡1 мысль. Forever Trump Главный мастер сделок и миротворец снова не смог заключить сделку и выступить миротворцем, поэтому шендорахнул ракетами. Нефть 80, что хорошо для бюджета и рынка, но рынок пока отыгрывает то, что Трамп уже переключился на новую войнушку, забив на старую. Ожидаемо. 💡2 мысль. ПМЭФ Это просто мёд. Экономический форум стал в этом году настоящим рассадником оппозиционных мнений, которые высказывают вполне себе винтики системы. 📌(Депутат-единорос) Макаров ответил, что не хотел бы говорить то, что думает, потому что «очень хочется дожить до следующего завтрака». Он тут же вернул зал к серьезному тону, заговорив о «слоне в комнате» — факторе, о котором все знают, но предпочитают молчать. По словам депутата, в России по-прежнему нет устойчивых институтов, которые могли бы обеспечить честную защиту прав собственности. (ничего себе, вот это да, а кто же в этом виноват, интересно?) 📌Бизнес фактически остановил инвестиционный цикл из-за высокой ключевой ставки, заявил Греф. 📌Глава «Северстали» ранее предупредил о риске остановки металлургических заводов и призвал «ослабить жесткую хватку» бюджетной политики. 📌Председатель Банка России Эльвира Набиуллина: «Два года назад у нас были очень низкие ставки, вы помните. А тогда что закрывало рынок для локомотивов наших?» 📌Максим Решетников: «Я не предсказал. Я сказал, что мы стоим на грани. Дальше все зависит от наших решений». 📌Длительное удержание ключевой ставки на высоком уровне привело к тому, что многие компании находятся в преддефолтном состоянии — Шохин 📌Глава КАМАЗа — РБК: «Это не просто охлаждение рынка, это коллапс» 💡3 мысль. Ставка ЦБ Два слова нужно сказать, хотя и с опозданием. Снизили – хорошо, но риторика рынку не понравилась, падаем с вроде бы позитивного решения. Классическое покупай на слухах, продавай на фактах. Ну что же, ОФЗ в портфель закуплены, цикл снижения начался, остаётся только ждать. SU26248RMFS3 SU26247RMFS5 💡4 мысль. Сечин Сечин предложил увеличить выплаты дивидендов банков для снижения бюджетных рисков РФ. При этом государственные ВТБ и Сбер заплатят в этом году много. А вот по Роснефти есть вопросики. SBER VTBR ROSN 💡5 мысль. Рубль Много на ПМЭФ говорили и про рубль. Все спикеру хотят и ждут девальвации. USDRUB 📌Костин назвал вредным для экономики рф нынешнее укрепление рубля 📌Курс 100 руб за доллар был бы наиболее оптимальным для экспортеров и импортеров – Мантуров 📌Слабый курс рубля выгоден экспортерам, но не оптимален для экономики в целом — ЦБ Ослабеть это рублю пока не помогает. 🚀Желаю всем хорошей недели и роста рынка! #прояви_себя_в_пульсе

🧠5 мыслей Приветствую всех своих подписчиков и тех, кто следует Трендовая cтратегия Делюсь своими мыслями по основным событиям за прошедшую неделю. 💡1 мысль. Ура, не Трамп!😬 Не Трамп, а Мединский=)) От переговоров ничего не жду, они явно в тупике. Сократил позиции, чтобы не попасть под разочарование рынка, потом планирую возвращаться. 💡2 мысль. Трамп🫣 Две новости в один день: NYT: Трамп дистанцируется от украинского конфликта и не введет санкции против России WSJ: Трамп может ввести санкции против России уже на этой неделе Торговать такую двойственность тяжело, ещё тяжелее, когда эту двойственность организовал президент крупнейшей экономики мира. 💡3 мысль. Ставка ЦБ В пятницу заседание ЦБ, и консенсуса в этот раз у аналитиков нет. Треть считает, что ставку снизят. Макроэкономические факторы вполне на стороне этих оптимистов. Но сам пока не жду снижения, хотя и уверен, что в конце года ставка будет ниже, чем сейчас. ЦБ затянул с ужесточением в 2023 году и сейчас торопиться не будет, несмотря на то, что в экономике уже рецессия (без военки). 💡4 мысль. Рубль Правительство россии продлило до 30 апреля 2026 года обязательную продажу валютной выручки экспортерами. Обязанность репатриировать не менее 40% валютной выручки вновь возникнет у экспортеров с 25 мая. При текущем бюджете, нужен либо курс доллара по 100, либо нефть по 80. Скорее верю в ослабление рубля, тем более, что инструменты у ЦБ есть. Иронично, что 80 рублей за доллар теперь кажется невероятной крепостью рубля, а когда-то 60 казалось жесткой девальвацией. USDRUB 💡5 мысль. Транснефть Закрыл сегодня идею в акциях TRNFP Покупал спекулятивно под объявление дивидендов, идея сработала – СД рекомендовал выплатить 198.25 рублей на акцию, отлично, даже больше, чем я ждал. Но долгосрочно удерживать бумагу пока не готов, в этом году результаты будут хуже из-за повышения налогов и других факторов. 🚀Желаю всем хорошей недели и роста рынка! #прояви_себя_в_пульсе