🔥Базис. Рост, дивиденды и потенциал

Группа «Базис» (крупнейший российский вендор и разработчик ПО управления динамической ИТ‑инфраструктурой) опубликовала финансовые результаты по МСФО за первое полугодие 2026 года. Выручка компании в первом полугодии увеличилась на 30% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и достигла 2,5 млрд рублей. Во втором квартале рост выручки составил 26% до 1,45 млрд рублей. 📈Показатель OIBDA вырос на 26% до 1,17 млрд рублей при рентабельности на уровне 46,5%. Во втором квартале OIBDA увеличилась на 26% до 717 млн рублей. Чистая прибыль выросла на 7% до 469 млн рублей, а по итогам второго квартала этот показатель достиг 337 млн рублей, показав рост на 6%. Показатель NIC (чистый процентный доход) вырос на 25% до 497 млн рублей при рентабельности 19,7%. Во втором квартале этот показатель увеличился на 10% до 355 млн рублей. Генеральный директор компании Давид Мартиросов отметил, что результаты второго квартала и первого полугодия в полной мере соответствуют ожиданиям по росту в 2026 году. Компания наращивает продажи флагманских продуктов, спрос на которые по итогам первого полугодия вырос на 19% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. При этом кратно быстрее — на 63% год к году — растёт спрос на комплементарные инновационные решения, доля которых в выручке устойчиво увеличивается. 🔔Компания подтвердила прогноз на 2026 год: рост выручки ожидается на уровне 30–40% с рентабельностью по OIBDA около 60%. Таким образом, «Базис» сохраняет высокие ориентиры по темпам роста и маржинальности на фоне усиления спроса как на основные, так и на инновационные продукты. Базис выглядит достаточно интересно. Совокупность не плохих дивидендов, темпов роста, околонулевого долга на мой взгляд ставит данную компанию в топ-3 IT истории нашего рынка. График это подтверждает. Вместе с отскоком рынка, $BAZA вырос на 40%+. При дальнейшем восстановлении рынка акций и более сильным вторым полугодием для IT, жду здесь 150 рублей за акцию.