Профиль инвестора iuriikha | Тинькофф Инвестиции Пульс

🏦 ИЛЛЮЗИЯ БЕЗОПАСНОСТИ: МАТЕМАТИКА ПРОТИВ ВКЛАДОВ ПОД 15,5% Текущая ключевая ставка ЦБ РФ зафиксирована на уровне 15,5%. Розничные инвесторы видят эту двузначную доходность банковского депозита и считают, что они переиграли систему. Но сухие цифры показывают обратное. Банковский вклад — это не инвестиция. Это инструмент изъятия вашей прибыли в пользу финансового сектора. Давайте считать факты, актуальные на март 2026 года: 1. Налог на трусость (Спред банков) Вы отдаете кэш банку под 15,5%. Что делает банк? Прямо сейчас средние ставки по рыночной ипотеке превышают 20%, а кредитные карты выдаются под 20–50% годовых. Банк зарабатывает гигантскую маржу на вашем страхе перед волатильностью рынка. Вы — донор ликвидности, а не инвестор. 2. Ресурсная инфляция Росстат может декларировать инфляцию в районе 5,8%, но реальная стоимость сырья и логистики говорит о другом. На фоне мартовских боевых действий в районе Персидского залива нефть марки Brent уже пробила отметку в $80 за баррель. Издержки реального сектора неизбежно переложатся на потребителя. Ваш депозит в лучшем случае просто компенсирует это обесценивание, не создавая добавленной стоимости. Вместо того чтобы давать банку в долг, я покупаю сам банк и реальный сектор экономики. Вот куда направляется мой капитал сегодня: • Сбербанк : Финансовая машина, которая конвертирует деньги трусливых вкладчиков в дорогие кредиты (20%+) и фиксирует рекордную чистую прибыль. Я не спонсирую этот процесс, я покупаю в нем долю. • ЛУКОЙЛ : Тяжелый экспортер, который прямо сейчас снимает сливки с дорогой нефти и перекладывает любые геополитические шоки на конечного потребителя • Татнефть : Еще один сверхэффективный бизнес, генерирующий стабильный кэш-флоу в текущем сырьевом цикле. Резюме: Вклад сохраняет пиксели на экране смартфона. Мой капитал выкупает реальную экономику: кредитные портфели, скважины и заводы. Конвейер пополнений работает без остановок.

Что я сделаю если рынок будет падать? Высокая концентрация капитала в акциях (100% аллокация без защитной подушки из облигаций) закономерно вызывает вопросы об управлении рисками. Что произойдет, если завтра индекс Мосбиржи сложится пополам? У большинства розничных инвесторов на этот случай припасен только один сценарий — паника, фиксация убытков и уход с биржи. У меня — заранее утвержденный протокол управления капиталом. Если рынок уходит в глубокое пике, алгоритм действий следующий: 1. Блокировка продаж (Zero Sell Policy) Падение котировок Сбера, Лукойла или Татнефти на 50% не означает, что экономика остановилась. Кредиты выдаются, топливо продается, чистая прибыль генерируется. Красные цифры в портфеле— это лишь временная неэффективность рынка( и не важно сколько времени он будет красным для долгосрочных инвесторов) и предложение отдать долю в фундаментально сильном бизнесе с дисконтом. Никаких стоп-лоссов и эмоциональных распродаж. 2. Бесперебойное финансирование (Алгоритм «Лесенка») Любой кризис — это окно возможностей, которое требует ликвидности. С февраля вступает в силу жесткий регламент пополнений: базовый транш 15 200 ₽ с ежемесячным увеличением суммы на 200 ₽. В случае обвала этот конвейер не ставится на паузу ни на один день. Напротив, каждый регулярный взнос методично скупает подешевевшие активы, агрессивно снижая среднюю цену позиций. 3. Развертывание основного калибра (Транши Февраль/Август) Финансовая модель портфеля опирается на крупные точечные вливания ликвидности — по 250 000-300 000₽ дважды в год. Если эти инъекции совпадут с фазой «крови на улицах» и максимальным страхом толпы, капитал будет полностью направлен на выкуп самых просевших тяжеловесов. Это математически ускоряет окупаемость портфеля за счет роста будущей дивидендной доходности. Резюме: Инфляция гарантированно уничтожает кэш на дистанции. Кризисы лишь временно переоценивают активы. Волатильность меня не пугает — я использую ее как рычаг для увеличения своей доли в ключевых компаниях страны.

Почему мой «скучный» портфель — это экстрим. В комментариях часто вижу: «Ха-ха, купил Сбер и Лукойл и называет это агрессией! Это же пенсия! Где ракеты? Где третий эшелон?» Объясняю природу этого смеха. Мы с вами говорим на разных языках. Для толпы «Агрессия» — это купить мусорную акцию и ждать +40% за день. Для профи «Агрессия» измеряется двумя сухими терминами: Аллокация и Концентрация. Разберем мой портфель по науке: 1. АЛЛОКАЦИЯ (Allocation) — 0% Защиты. Аллокация — это распределение активов. В классическом «сбалансированном» портфеле всегда есть тормоза: облигации, золото, депозиты. У меня их 0%. Я сижу в акциях на 100%. Если завтра грянет кризис, и рынок сложится пополам — у меня нет «подушки», чтобы смягчить удар. Я ловлю всю волатильность рынка лицом. Готовность терпеть просадку в 50% без валидола — это и есть высшая степень агрессии. 2. КОНЦЕНТРАЦИЯ (Concentration) — Ставка на троих. Концентрация — это насыщение портфеля конкретными именами. Учебники кричат: «Купи 20 компаний для диверсификации!». Я купил ТРИ. ( , , ). Это колоссальный риск на одного эмитента. Если у Лукойла (гипотетически) проблемы — мой портфель получает пробоину в 40% от капитала. Я сознательно нарушаю правила безопасности, чтобы получить максимальную доходность. Резюме для тех, кто в танке: Ваши «ракеты» третьего эшелона — это хлипкие самокаты. Они быстрые, но разваливаются на первой кочке. Мой портфель — это тяжелый ТАНК. Надежная машина? Да. Но нюанс в том, что я несусь на этом Танке со скоростью 150 км/ч без тормозов (0% облигаций). Толпа видит Танк и смеется: «Ха-ха, это же медленно!». А я знаю, что у меня нет права на ошибку. Цель — 35 000 000 ₽. Едем дальше.

МТС и сказка про 5G. Взгляд изнутри индустрии. 📡 Вчера увидел рекламу МТСS о скором запуске 5G. Красивая картинка, обещание лидерства. Но я работаю в этой индустрии и привык смотреть «под капот», а не на обертку. Решил разобрать для вас, что стоит за этим хайпом и почему я НЕ покупаю акции МТС в свой портфель. 1. Финансовая яма (CAPEX) Чтобы запустить 5G, нужны гигантские деньги. • Уже потрачено (2022–2026): >30 млрд руб. на подготовку сети. • Нужно еще: ~18 млрд руб. на радиоподсистемы. Суть: Это огромная долговая нагрузка. Компания тратит миллиарды на «железо», а не на прибыль акционеров. Свободный денежный поток (FCF) под давлением. 2. Техническая реальность В рекламе не говорят о главной проблеме — частоты. В 2025 году тендер на частоты фактически провалился. Операторы не вышли из-за жесткого условия: использовать только отечественное оборудование. Проблема в том, что серийного отечественного оборудования для покрытия всей страны пока нет. Есть прототипы, но на них сеть не построишь. 3. Зачем тогда реклама? Это битва за Mindshare (долю в голове клиента). МТС пытается застолбить статус «Технологического лидера», пока Мегафон, Билайн и Ростелеком решают реальные проблемы с регулятором. Юридически и физически полноценный 5G отложен на конец 2026 – 2027 год. ⛔ Вердикт для моего портфеля: МТС — это классическая «дивидендная корова», которую перестали кормить и начали доить. Они платят дивиденды в долг. Чтобы заплатить вам 35 рублей, компания берет кредит в банке под высокую ставку (сейчас это безумие). Это спираль, которая убивает рост котировок. Поэтому в моем портфеле есть Сбер (который зарабатывает сейчас) и Лукойл (у которого кэш), но нет МТС (у которого долги и затраты). Я ставлю на прибыль, а не на красивые обещания. А вы держите МТС ради дивидендов или уже скинули? 👇

Исповедь новичка: «Почему я не могу оторваться от экрана?» Признаюсь честно: у меня появился новый «тик». Я постоянно открываю приложение. Утром за кофе, в обеденный перерыв, стоя в пробке, перед сном. Сначала я думал, что это банальная жадность. Мол, хочется увидеть «плюс» и порадоваться легким деньгам. Но потом поймал себя на мысли, что дело вообще не в цифрах. Дело в чувстве, которого у меня раньше не было. Чувство Созидания. В обычной жизни как происходит? Ты потратил деньги — и их нет. Купил вещи, сходил в ресторан, заправил бак. Деньги ушли. А здесь происходит какая-то магия. Я нажимаю кнопку, деньги списываются, но я не становлюсь беднее. Наоборот. Я покупаю кусочек огромного завода, долю в банке или граммы золота. Каждые вложенные 10-15 тысяч превращаются не в «расходы», а в кирпичики. Я буквально физически чувствую, как строю стену между собой и будущей неопределенностью. Знаете, что самое странное? У меня нет страха. Мне говорят: «А если завтра обвал? А если всё покраснеет?». А я понимаю, что мне... всё равно. Даже наоборот — просыпается азарт. Если в магазине любимый товар дают со скидкой 20%, мы же не убегаем в панике? Мы берем две штуки. Я пока не знаю, сколько продлится этот «медовый месяц» с рынком. Может, через полгода я успокоюсь и буду заходить сюда раз в месяц. Но пока мне просто нравится этот процесс. Нравится осознавать, что я не просто «трачу» свою жизнь, а создаю капитал. Скажите, «старички», это лечится? 😅 Или это профессиональная деформация, которая остается с инвестором навсегда? Интересно послушать ваши истории — как вас ломало (или вдохновляло) в первые месяцы.

Всем привет! 👋 Меня зовут Iurii, и сегодня я официально начинаю свой осознанный путь к финансовой свободе. Ещё недавно я пытался гнаться за высокой доходностью в рискованных инструментах и зарубежных активах. Казалось, что это круто — искать «ракеты» и быстрые иксы. Но со временем пришло понимание: инфраструктурные риски сейчас слишком велики. Не хочется проснуться и узнать, что твои активы заблокированы где-то за океаном. Я решил: Хватит играть в казино. Мне не нужны лишние нервы. Мне нужен твердый капитал, который будет кормить меня в 65 лет и позволит путешествовать 3-4 раза в год, а не выживать на государственную пенсию. 🎯 Моя цель: • Горизонт: 25 лет. • Дисциплина: Ежемесячно инвестирую 15 000 рублей (с ежегодной индексацией). • Стратегия: Надежный российский рынок, где я защищен законом. Я не жду «идеального момента». Я захожу в рынок прямо сейчас, когда ставки высокие, а многие крутые компании стоят дешево. 💼 Мой портфель «Рост на 25 лет» Я выбрал сбалансированную стратегию, чтобы спать спокойно в любой кризис: 🔹 60% Акции РФ (Топ-бизнесы, лидеры своих секторов). 🔹 30% Облигации (Корпоративные флоатеры — защита от высокой ставки). 🔹 10% Золото (Страховка от инфляции и девальвации). Что я купил на этой неделе? Рынок дал отличную возможность зайти со скидкой, и я начал формировать базу: 1. (Лукойл) — бриллиант портфеля. Удалось взять по отличной цене ниже 6000₽! Жду дивиденды уже в январе. 2. (Сбер) — основа нашей экономики. Беру в долгую, под будущий рост и летние выплаты. 3. (Газпром Нефть) — надежная облигация-флоатер. Пока ставка ЦБ высокая, купоны будут радовать. 4. Золото (докупаю через фонд $TGLD) — чтобы портфель чувствовал себя уверенно при любом курсе валют. 📉 Математика будущего С учетом сложного процента и реинвестирования дивидендов, даже с суммой 15к/мес, через 25 лет я планирую сформировать капитал, который обеспечит пассивный доход, превышающий среднюю зарплату. Это мой дневник дисциплины. Буду показывать все сделки, честные результаты и свой путь к большой цели. Подписывайтесь, будем идти к пенсии мечты вместе! 🤝 Вопрос к опытным: А какие акции были вашими самыми первыми покупками? 👇