💰Какие дивиденды ждать от Эсэфай SFIN в 2025 году? ⚡️Ранее холдинг долгое время имел не самую лучшую репутацию на рынке. Владельцы известны своими недобросовестными корпоративными практиками, что и отпугивало инвесторов. Однако в 2024 году компания решила «выйти в свет» и уже успела выплатить высокие дивиденды и успешно вывести на IPO свой актив – Европлан LEAS . Также ещё погасила казначейский пакет 55%, что уменьшило количество акций, и всё это вместе очень хорошо отразилось на акциях компании… 📈Акции ЭсЭфАй стали абсолютными рекордсменами по приросту за 2024 год среди вообще ВСЕХ российских бумаг. Они выросли более чем в ТРИ (!) раза за год, пока снижался рынок. 💼 Помимо Европлана ЭсЭфАй имеет в портфеле страховую компанию ВСК и старый добрый М.Видео MVID . До этого была доля от Русснефти RNFT, которая успешно продана в 2024 году. В ближайших планах вывести на IPO и ВСК, что произойдет, скорее всего, после снижения ставки ЦБ. Это станет мощным драйвером для роста акций, но пока все в ожидании. 💰Что с дивидендами? ​​​​​​​📍Согласно дивидендной политике компания платит дивиденды дважды в год. При этом на дивиденды направляется 75% средств из свободного денежного потока, который формируется в основном с дивидендов от активов в портфеле. 📍ЭсЭфАй сразу же вслед за Европланом выплатит 6 июня свой финальный дивиденд за 2024 в размере 83,5₽ или 6,2%. За год получилось выплатить 311₽ или 23,3%, что очень неплохо! 📍 Затем где-то в декабре 2025 года компания выплатит дивиденды за 9 месяцев 2025 года. Сейчас размер дивиденда конечно же неизвестен. Недавно Эсэфай отчитался за 1 квартал 2025 года, где получил падение чистой прибыли на -41%. Можно предположить, что год для компании будет сложным (если не понизят сильно ключевую ставку), поэтому за весь год прибыль ЭсЭфАй упадет где-то на 30-40%, что приведет к понижению дивидендов примерно на тот же процент год к году. 📍Учитывая июньскую выплату 83,5₽ и будущую выплату в декабре в размере 171₽, мы получим: ▪️Выплаты в 2025 около 255 ₽ ▪️По текущей цене 1390 ₽ это даёт отличную доходность 18,3% ✔️ Подытожим: Превращение в дивидендную фишку и потенциальное IPO ВСК делают SFI интересной для инвестиций. У меня в портфеле 17 акций компании со средней 1391₽. Продолжаю держать и увеличивать позицию. Не рекомендация к покупке, а лишь #инвест_идея 👍 – если пост полезен 👉Предыдущие подробные разборы дивидендных компаний есть у меня в профиле #дивиденд

💡Новый выпуск облигаций ТГК-14. Стоит ли участвовать? Во многих каналах инвесторов увидел большой ажиотаж вокруг нового выпуска облигаций ТГК-14 001Р-07. Инвесторы следуют примеру блоггеров и активно подают заявки на размещение облигаций. При объеме размещения 1 млрд ₽ заявок подали уже на более, чем 2 млрд ₽. ✅ Что там такого интересного и почему такой высокий спрос? 🟢Купонный доход – 25%. Довольно много для облигаций в нынешних условиях. Также при реинвестровании купона доходность может вырасти до 27,5%. Так написано в Т-Инвестиции. 🟢Срок обращения – 5 лет. Купон 25% на 5 лет звучит очень привлекательно. Обычно компании размещают на 2-3 года, а тут 5 лет. 🟢Нет оферт и амортизаций. Проще говоря, купили облигации и с ними уже ничего не будет. Это хорошо. 🟢Монопольное положение. Компания имеет довольно сильные позиции в Забайкальском крае. 1 место по теплоснабжению. ❌Что смущает? 🔻Низкий кредитный рейтинг компании – ВВВ от кредитного агентства АКРА. Они его понизили в конце апреля. 🔻Сейчас у компании облигационный долг около 10 млрд ₽ при чистой прибыли за 2024 год – 1,7 млрд ₽. Компания с консервативным бизнесом и не сильно зарабатывает, поэтому выросшие долги могут припугнуть. 🔻Буквально сегодня произошел дивидендный гэп в акциях ТГК-14 TGKN Инвесторам выплатят 1,46 млрд ₽. До этого компания не платила дивиденды, видно, что сменилась стратегия и из компании акционеры начинали забирать деньги. Надеюсь, это не повлияет негативно на выплату купонов по облигациям. 💰Стоит ли инвестировать? Новые облигации ТГК-14 действительно выглядят интересными. Таких длинных выпусков на 5 лет с 25% купонной доходностью сейчас просто нет. Скорее всего, из-за высокого спроса со стороны инвесторов будет повышение стоимости облигации сразу после размещения. Можно спекулятивно поучаствовать, что я и сделал. Подал заявку на 15 000₽. Дальше посмотрим, может даже оставлю на долгосрок, но не стоит забывать о рисках компании! Не иир. А вы участвуете в размещении?

💰Какие дивиденды ждать от X5 в 2025 году? Сегодня речь пойдёт о крупной продуктовой компании – ИКС 5. Все, что нужно знать о компании: 🛒 Магазины: Пятерочка + Перекресток + Чижик = все они вместе трансформируются в крупнейшего отечественного ритейлера, который обгоняет Магнит MGNT, Дикси, КБ и Ленту LENT, с долей рынка более 13%. 📈 Высокая инфляция и рост доходов населения играют на руку X5 Group — выручка компании продолжает увеличиваться, что чётко видно в свежем отчёте за 1 кв. 2025 ✅ Выручка выросла на +20,7% до 1,07 трлн руб. Однако: ❌Рентабельность снизилась на -1,5% до 4,8% ❌Чистая прибыль снизилась на -24% до 18,4 млрд руб. 💡Чистая прибыль снизилась из-за единоразового роста расходов на персонал. В целом, 1 квартал всегда слабый у ритейлеров, и важно то, что менеджмент подтверждает свой годовой прогноз на 2025: рост выручки около 20% и рентабельность EBITDA более 6%. Так что беспокоиться не стоит. 💰Что с дивидендами? А тут прям сок! ​​​​​​​📍Согласно новой дивидендной политике, принятой 21 марта 2025 года, компания будет платить дивиденды дважды в год. При этом дивиденды не будут выплачиваться из свободного денежного потока при превышении соотношения Чистый долг/Ebitda = 2. Сейчас Чистый долг/Ebitda = 1,1, всё гуд, заплатят. 📍 После переезда в РФ объявили единоразовые дивиденды 648 ₽ или 20% (последний день для покупки — 8 июля). Делятся с акционерами накопленным кэшем с 2021 года, это хороший знак. 📍 К концу года могут ещё объявить дивиденды за 9 месяцев 2025 года. По прогнозу выходит около 300 ₽ или 9,2% при сохранении эффективности бизнеса. На основе данных можно написать, какие дивиденды заплатит ИКС 5 в 2025 году: ▪️Выплата около 950 ₽ ▪️По текущей цене 3250 ₽ это даёт КОСМИЧЕСКУЮ доходность 29,2% ✅ Подытожим: Шикарный развивающийся бизнес, который является лидером в своей нише и платит дивиденды. Лично я хожу за продуктами в Пятерочку и держу их акции у себя, планирую получить июльские дивиденды и на них же докупить акции компании. Сейчас в другом моем портфеле 7 акций. Не рекомендация к покупке, а лишь мои мысли. 👉Предыдущие подробные разборы дивидендных компаний есть у меня в профиле, заглядывайте! Если было полезно – 👍