Итоги года автоследования "Бабуля на максималках"

Войти

, структура, динамика. Раскрываем секреты 🐾 👵 – наше флагманское автоследование, в котором преобладают выпуски с фиксированным доходом (78% с учетом валютных фондов), но также есть флоатеры (21%) и валютная составляющая (22%). Это потенциально самая доходная, но и волатильная стратегия. За 2025 год доходность составила 33%. Стратегия хорошо пережила штормящий декабрь: в структуре не было ни Монополии, ни Уральской стали 👉Знакомство с автоследованиями: ❓❗️Частые вопросы по автоследованиям 👉 💵Валютная диверсификация Мы ставим на постепенное ослабление рубля, поэтому весь IV квартал увеличивали долю валюты через фонд (22%) - самый ликвидный и понятный инструмент из доступных. Из структуры фонда, для собственной аналитики мы оцениваем рейтинг на уровне АА. Дальше увеличивать долю валюты не планируем. Последние покупки были в конце года, ведь доллар всегда растет в январе 📊Отраслевая диверсификация Максимальная доля отрасли в портфеле – не более 30%. Сегодня у нас недобор: по 22% в лизинге и строительстве. Это рискованные отрасли, поэтому в лизинге мы выбираем только те компании, в которых уверены. А в строительстве распределяем риск Обзор Glorax Обзор Эталон Обзор ЛСР 📈Диверсификация по эмитентам Мы отбираем самые ликвидные выпуски, чтобы была возможность быстро продать, или купить. На долю эмитента приходится не более 15% (сегодня в АФК технически небольшое превышение, которое уйдет с выплатой купона). Любимцы: АФК , Балтлиз (входит в ТОП-10 лизинговых компаний). 🕐Диверсификация по срокам Чем короче выпуск – тем меньше он зависит от изменения КС. Но тогда и потенциал роста меньше. Мы ищем баланс. Средневзвешенный срок наших выпусков – 1,1 год. И это не помешало обогнать индекс корп.облигаций (дюрация 1,7 года) на цикле снижения ставки 🏅Кредитные рейтинги 90% портфеля в рейтинге А- и выше. Это наш любимый сегмент, который позволяет много зарабатывать и держать риски под контролем. По большому счету, мы сделали исключение только для Сегежи , в которой уверены (смотрите наши обзоры после доп.эмиссии) и Контрол лизинга . Микро доля Софтлайн (ВВВ+) в феврале погасится Полезно? Ставь👍 ❤️мы будем рады Вашей подписке, Ваша поддержка - лучшая мотивация 🐾 Кот.Финанс |

🐾Бабуля на максималках. Деньги в пути… 💸 Друзья, 👵Бабуля в ожидании купонов по выпускам 🔹Балтийский лизинг 10 RU000A108777 🔹Балтийский лизинг 11 RU000A108P46 🔹ЭталонФинанс-3 RU000A103QH9 + амортизация В сумме, это платеж ~1,3-1,5%. Так что если вы видите легкий минус – не переживайте. Деньги поступят в течение 1-2 дней Если вы примите решение отключиться от автоследования (например, для крупной покупки) – вы все равно не потеряете деньги, они придут на этот же счет. Важный плюс автоследования – это полностью ваш счет, просто он повторяет наш портфель Хорошей недели! 📘Посты про автоследование: 👉Знакомство с автоследованиями: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/a23003d2-8857-4912-ba46-e08724bf0637/ ❓❗️Частые вопросы по автоследованиям 👉 https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/9a4476a1-01ac-44ae-a958-66f313443118/ 👉 👵Бабуля на максималках: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/108fb1e3-e2da-4ee1-9c4b-b5eef95f4697 👉 📊Лучше фондов ликвидности: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/a4f38b84-3091-4848-be74-89857fd62473/ 👉 🏄‍♂️Коты на гребне волны: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/43e3f8fc-fe00-4f92-afb0-0f8a7c8ef137/ Полезно? Ставь👍 ❤️мы будем рады Вашей подписке 🐾 Кот.Финанс | #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #автоследование

⭐️Котайджест🐾 нефть выше 100, доллар выше 80❗️ Евротранс делает хитрый ход❗️Ставку продолжат снижать❗️и другие события недели 🚀Автоследы продолжают ракетить 💵Облигации 🔹ОФЗ рванул вверх: +1,8% за неделю на фоне данных ЦБ по инфляции. Теперь консенсус -0,5% на следующем заседании. Забавно, как часто меняется консенсус… Всего месяц назад все ждали жесткой риторики… 🔹корп.облигации +0,6% за неделю Из интересных событий: сильное снижение купона от изначально заявленного по ЭкоНива свидетельствует, что на рынке очень много денег. Не смотря на все риски (ключевой – рефинансирование), ЭкоНива получила высокий рейтинг и низкую ставку. АКРА отозвало рейтинг Евротранса RU000A10E4X3 по просьбе эмитента. Мы думаем, что Евротранс перестраховывается из-за статуса «под наблюдением», что создавало риск снижения рейтинга 👻Оферты Целая серия интересных оферт: 🔹СУЭК RU000A100VG7 купон 2,1% - 🤬Black-list 🔹Роснефть RU000A105ZC6 купон 6,5% в юанях - норм 🔹Роделен RU000A105SK4 купон 20% - надо посмотреть карту рынка 🔹СТМ RU000A1082Y8 📈Акции Широкий рынок вырос на 0,9% Лидеры роста: Роснефть ROSN (+6,9%), Совкомфлот FLOT (+5,9%), Новатэк NVTK (+2,9%) Лидеры падения: ГМК ННикель GMKN (-2,8%), Алроса ALRS (-2,7%), Газпром GAZP (-2,2%). Что с газовым королем ❓ 🚀Автоследы Стратегии автоследования продолжают рост на ожиданиях смягчения ДКП и роста курса валют Бабуля на максималках (+0,8%): продолжаем докупку квази-валютных инструментов Лучше фондов ликвидности (+0,6%): не смотря на короткую дюрацию (4 месяца), цены растут Коты на гребне волны (+0,2%): флоатеры осторожно смотрят на возможное ускорение снижения ключевой ставки. Флоатеры и эта стратегия остаются любимыми ❤️ 🔹Бабуля мини (+0,6%) 🔹Дедуля на драйве (+0,8%) 🔧Ключевая ставка Внезапно консенсус стал более мягким: эксперты ждут -0,5% на ближайшем заседании. Всё поменялось после отчета ЦБ по инфляции. Кажется, всё складывается за более смелое снижение ставки: и экономика просит помощи, и инфляция повержена. Или нет? 👻 У нас смешанные чувства: консенсус слишком часто меняется, что снижает уровень доверия экспертам. Когда горизонт верного консенсуса неделя – на этом не заработать 🏡Недвижимость Смешанные чувства и в недвижимости: с одной стороны – цены впитали максимум позитива и почти не отреагировали на сокращение льготных программ и высокую ставку вторичного рынка. С другой – бетон самый надежный из доходных вариантов для вложений. Продолжение цикла снижения ставок вернет живой спрос: 🔹кредитные деньги станут доступнее 🔹наличные деньги теряют безрисковые варианты: доходы по депозитам снижаются, ААА уже уверенно ниже 15%... дальше -меньше HOM6 💸Валюта Валюта выросла на 0,2-1,9%. Хуже всего чувствует себя евро, лучше – китайский юань. Сейчас важные уровни сопротивления CNYRUB 💛мы будем рады Вашей подписке, Ваша поддержка - лучшая мотивация 🐾 Кот.Финанс | #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #пульс_учит #автоследование

⭐️Автоследование 🤟👵Бабуля на максималках: итоги года