Профиль инвестора T-Real_Estate | Тинькофф Инвестиции Пульс

Сроки сдачи ЖК Republic изменились III квартал 2025 года ➡️ IV квартал 2025 года «Страна Девелопмент» перенесла сдачу корпусов 2.1–2.3. Теперь квартиры будут готовы к заселению в IV квартале 2025 года. Застройщик обещает передать квартиры до 30 июня 2026 года — сразу, как получит разрешение на ввод в эксплуатацию. Квартиры фонда планировали продать в первом квартале 2026 года, но теперь сроки сдвинулись до конца 2026 года. Но мы уже разработали стратегию продаж и надеемся заключить сделки еще до того, как квартиры будут готовы к заселению. Застройщик объявил новые сроки и держит нас в курсе всех изменений. Мы тоже остаемся на связи и активно готовимся к старту продаж 💛

🏠 Что будет с недвижимостью в 2025 году? Сейчас вложения в недвижимость больше подойдут тем, кто готов вкладывать деньги на долгий срок и не боится рисковать. Важно выбрать, в какой вид недвижимости инвестировать, учитывая текущие тренды на рынке. 1️⃣ Жилая недвижимость В Т-Инвестициях считают, что цены на квартиры в ближайшие годы будут расти примерно так же, как и уровень инфляции, или чуть медленнее. Но люди все еще хотят иметь свое жильё, поэтому спрос на квартиры будет расти, хотя и не сразу. 🔸 быстрее — в бизнес/элит-сегменте; 🔸медленнее — в эконом/комфорт-сегменте. 2️⃣ Коммерческая недвижимость В настоящее время не хватает коммерческих площадей, таких как склады, офисы и магазины. Из-за этого их стоимость и арендная плата будут расти, даже если экономика будет замедляться. 3️⃣ Офисная недвижимость В 2024 году спрос на офисные помещения снова вырос, потому что их стало меньше. По данным NF Group, в Москве и Санкт-Петербурге с 2022 года появилось больше офисных зданий, но этого все равно мало. 📌 Так, в первом квартале 2025 года в Москве число свободных офисов снизилось — с 9,1% до 5,6%. В Санкт-Петербурге — с 11% до 3,5%. Почему спрос вырос? Потому что многие западные компании ушли из России, а российские компании начали развиваться. Также стало трудно найти хороших работников, поэтому компании стараются сделать условия труда лучше. 📌 Из-за этого арендная плата за офисы в первом квартале 2025 года выросла на 15,6% в Москве и на 16,7% в Санкт-Петербурге. Чтобы больше узнать об этих видах недвижимости, а также о складской и торговой недвижимости, переходите в обновленную стратегию:

Если вы успели впечатлиться фотографиями жилого комплекса Lunar в недавних постах, предлагаем присмотреться и к объектам 😍 Квартиры Lunar, которые входят в фонд Квадратные метры, можно купить напрямую у нас. 📍О комплексе Lunar расположился в Гагаринском районе на первой линии Ленинского проспекта. Рядом ТТК, Садовое кольцо, парк «Воробьевы горы», парк Дворца пионеров, Нескучный сад. Вид из квартир — на спортивный комплекс «Лужники», двор или парки. Во дворе — «зеленые» оазисы, авторские инсталляции, дизайнерская уличная мебель и освещение. Также доступна закрытая детская игровая, собственный фитнес-зал, терраса, комнаты переговоров. Поблизости строится новая штаб-квартира Яндекса, а также сосредоточились престижные университеты Москвы: главное здание МГУ имени М. В. Ломоносова, вуз МГИМО, РАНХиГС и РГУ нефти и газа имени И. М. Губкина. Авторы архитектурного проекта — специалисты бюро «Цимайло Ляшенко и Партнеры» — создали гармоничное сочетание разных по форме и назначению пространств. Застройщик — Hutton Development. 📍О квартирах Всего в Lunar у нас осталось 9 лотов (также один забронирован). Можно выбрать комфортные квартиры площадью 111—135 метров с двумя-тремя спальнями, также в наличии две уютные однокомнатные квартиры от 40 кв. метров. Отделка во всех квартирах White Box. Цены стартуют с 49 000 000 рублей. Стоимость квадратного метра от 905 109 рублей. Все квартиры востребованных планировок — правильной квадратной и прямоугольной формы. Некоторые из них в будущем можно объединить. С планировками можно ознакомиться на сайте: В престижном Гагаринском районе мало видовых лотов, но нам удалось купить все доступные квартиры с видом на спортивный комплекс «Лужники». 📍Как записаться на просмотр Ознакомиться с премиальным ЖК Lunar и оставить заявку на просмотр квартиры можно на сайте: Вам перезвонит менеджер. Он расскажет о комплексе, пришлет информацию о квартирах, организует осмотр объекта и ответит на вопросы.

Как у ЖК «Северный порт» из фонда Квадратные метры идут продажи, как меняется стоимость объектов и как растут цены на аналогичные квартиры у застройщика — рассказываем сегодня 📋 😉 Как дела у застройщика? По данным Наш.Дом.РФ на первое апреля, в комплексе продано 48% квартир. Эта статистика отражает только ДДУ, которые прошли регистрацию. Часть договоров, которые только направляют на регистрацию, не учитывается, так что можно говорить о фактическом показателе распроданности объектов в комплексе выше 50%. Больше всего квартир продано в похожих высотных корпусах 7.1 и 7.3, так как изначально в этих зданиях предлагается больше объектов. В корпусе 7.2 осталось совсем немного квартир, при этом там нет ни одной доступной квартиры с видом на воду. Зато лоты с видом на набережную в этом корпусе есть в составе фонда Квадратные метры, что в дальнейшем может отразиться на их стоимости. У застройщика можно выбрать квартиры не только с разным количеством спален, но и с разным уровнем комфорта, от XS до XL. Также доступны различные виды из квартир: на реку и на город. 🔍 Какие квартиры входят в фонд? В составе фонда Квадратные метры 62 квартиры из «Северного порта». Квартиры в корпусах 7.1 и 7.3 в комплектации TechnoBox, которая предусматривает систему «умного дома», а также готовую инфраструктуру для вентиляции и кондиционирования. Они готовы к «чистовому» ремонту: проложены шумоизоляция и электрические сети, выровнен пол, стены подготовлены для отделки. Корпус 7.2 выделяется за счет малого количества квартир на этаже и видов — здание находится на первой береговой линии. На момент покупки объектов в фонд в апреле 2024 года средняя цена за квадратный метр составляла 368 тысяч за квадратный метр. По данным НашДом.РФ, на февраль 2025 года средняя цена за квадратный метр в ЖК «Северный порт» составляет 431 184 ₽. За 10 месяцев цена выросла на 17,16%. Мы сравнили нынешнюю оценочную стоимость нескольких квартир в фонде с ценами, по которым застройщик LEGENDA сейчас предлагает квартиры на рынке. Результаты привели в таблице под постом ⤵️ Квартиры в ЖК «Северный порт» сейчас продают в среднем на 10% дороже, чем их оценивает независимый эксперт фонда недвижимости. Кроме того, LEGENDA предоставляет скидки — до 5% за быстрое принятие решения и до 3% на избранные квартиры. Это значит, что в будущем стоимость фактической продажи без скидок может быть еще выше. Как мы регулярно отмечаем, оценщики составляют консервативный прогноз при определении стоимости недвижимости в составе фонда. Это нужно, чтобы иметь запас при дальнейшей продаже квартир. 💡 Что это значит для инвестора? Квартиры уже сейчас могут быть проданы на 10% дороже оценочной стоимости, это дает потенциальный апсайд (рост) около 5—10% для стоимости пая в будущем. Если инвестор покупает паи фонда на вторичном рынке, то его доходность будет еще выше благодаря дисконту в «стакане». Купить паи фонда можно, перейдя по тикеру Ссылки на объявления застройщика: 1) 2) 3)

Какие они, пайщики фондов недвижимости? Приведем статистику, которая демонстрирует интересное об инвестициях в фонды недвижимости Т-Капитала. 🔸 Больше всего пайщиков в фонде Квадратные метры — 53 100 человек, на втором месте Luzhniki Collection — 5 210 человек, на третьем месте Republic REDS — 2 910 пайщиков. 🔸 Средний портфель инвесторов всех трех фондов недвижимости составляет 271 733 рубля. Самым большим средним портфелем отличается фонд Luzhniki Collection: в среднем один пайщик вкладывает 437 000 рублей. В Republic REDS вкладывают около 338 000 рублей. 🔸 Лидер по стоимости чистых активов — фонд Квадратные метры: 2,54 млрд рублей. В Luzhniki Collection — 2,53 млрд, а в Republic REDS — 1,03 млрд. 🔸 По привлеченным средствам во всех фондах недвижимости выделяются клиенты тарифа Премиум, он же самый популярный тариф среди пайщиков фондов Republic REDS и Luzhniki Collection. Так, фонды недвижимости Т-Капитала показывают высокую привлекательность среди частных инвесторов: общее количество пайщиков превышает 61 тысячу человек, а совокупная стоимость чистых активов достигает 6,1 млрд рублей.Наибольшую популярность среди инвесторов получил фонд Квадратные метры: он привлекает наибольшее количество клиентов и имеет самую высокую стоимость чистых активов. При этом фонд Luzhniki Collection отличается наибольшим средним размером вложений на одного пайщика. Примечательно, что премиальные клиенты вносят существенный вклад в формирование активов всех фондов, что говорит о заинтересованности состоятельных инвесторов в данном виде вложений. Фото: LEGENDA Северный порт ООО «Т Капитал». Лицензия Банка России на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-01027 от 03 сентября 2019 года, без ограничения срока действия. Обращаем Ваше внимание на то, что стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Подробную информацию о деятельности ООО «Т Капитал» и паевых инвестиционных фондов, находящихся под его управлением, включая тексты правил доверительного управления, всех изменений и дополнений к ним, а также сведения о местах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев вы можете получить по адресу: 125040, г. Москва, вн.тер.г. муниципальный округ Тверской, ул. Грузинский Вал, д. 7, на сайте , по телефону: +7 (499) 704-06-13. ЗПИФ недвижимости «Т-Капитал Репаблик РЕДС». Правила доверительного управления № 4919 от 31.03.2022. ЗПИФ недвижимости «Т-Капитал Коммерческая недвижимость». Правила доверительного управления № 3118, зарегистрированы Банком России 18.02.2016. ЗПИФ недвижимости «Т-Капитал Квадратные метры». Правила доверительного управления № 2950, зарегистрированы Банком России 03.03.2015. ЗПИФ недвижимости «Т-Капитал Лужники Коллекшн». Правила доверительного управления № 5183, зарегистрированы Банком России 17.11.2022.

Обновленная стратегия на 2025 год от Т-Инвестиций В начале 2025 года резко вырос рынок акций, а также появились новые вводные по геополитической ситуации: Т-Инвестиции представили обновленную стратегию на год с учетом этих факторов. Отдельный блок посвящен инвестициям в недвижимость. 🏠 Несмотря на то, что в сегменте жилой недвижимости на горизонте года аналитики ожидают охлаждения спроса и нормализации темпов роста, в долгосрочной перспективе они выделяют драйверы роста вследствие: •запроса населения на рост обеспеченности жилой площадью, активно поддерживаемого правительством; •развития новых ниш; •активизации инвестиционного и реального спроса по мере снижения ключевой ставки; •роста платежеспособности населения. 🔸 Темпы роста строящегося жилья в России снижаются, однако совокупный размер портфеля остается на достаточно высоком уровне (около 115 млн кв. м). Девелоперы сохранили вполне высокий темп запуска новых объектов, заложив на перспективу будущее улучшение спроса с учетом длительности строительства (в среднем около 2,5—3 лет). 🔸 Показатели распроданности готового и строящегося жилья остались на уровне нормы по меркам сектора, что говорит об отсутствии затоваренности на рынке. 🔸 Элитный сегмент и премиум-сегмент показали более устойчивый рост по сравнению с типовым и комфорт-классом. Читать стратегию полностью: Части, посвященные отдельным активам: •Рынок облигаций: , •Рынок акций: , •Альтернативные инвестиции (золото, недвижимость):

Доходность недвижимости за 20 лет 📆 Недавно мы рассказали, как менялись цены на недвижимость за последние 20 лет. Сегодня сравним темпы ее роста с 2004 по 2024 год с другими активами. На графике ниже мы отобразили сравнение исторической среднегодовой доходности недвижимости с известными инвестиционными индексами: •золото; •индекс Мосбиржи государственных облигаций RGBI; •индекс корпоративных облигаций IFX-Cbonds; •индекс Мосбиржи iMOEX. Для сравнения также указаны темпы инфляции. Мы использовали данные Банка России, Московской биржи, Cbonds и Росстата. Согласно им, топ-3 самых доходных инструментов за последние 20 лет — золото, акции крупнейших российских компаний (индекс Мосбиржи) и первичная жилая недвижимость. Историческая среднегодовая доходность золота с 2004 по 2024 год составила 16,7%, у акций этот показатель равен 13,5%, у жилой недвижимости (в среднем по России) — 10,0%, а у московской первичной недвижимости — 10,6%. За этот период доходность московской жилой недвижимости на первичном рынке была выше инфляции на 2,5%, что говорит о защитной функции актива. Стоит отметить, что с 2004 по 2024 год стоимость первичного жилья в Москве выросла на 652%. По результатам 20 лет можно говорить о недвижимости как о надежном инвестиционном инструменте. Несмотря на то что по среднегодовой доходности она уступает золоту и акциям, ее способность пусть незначительно, но обгонять инфляцию, а также впечатляющий рост стоимости более чем в пять раз за 20 лет делают недвижимость привлекательным активом для сохранения капитала на долгосрочном горизонте. Не стоит забывать, что подобные аналитические обзоры указывают на среднюю динамику роста цены квадратного метра абсолютно во всех жилых комплексах, без учета этапа строительства или класса здания. Темпы роста цен на квадратный метр в конкретном объекте с начала строительства до его завершения могут отличаться от средней картины по рынку. Важно, что правильно выбранный сегмент для инвестирования может принести более высокую доходность. Так, инвестиции в премиум-недвижимость в Москве демонстрируют более высокую доходность по сравнению с обычным жилым сегментом: с 2004 по 2024 год премиум-недвижимость показала рост цен на 715% (среднегодовые темпы роста 11,1%), тогда как средняя стоимость квадратного метра по всем типам квартир увеличилась только на 652%. Поэтому для фондов недвижимости мы выбираем именно премиум-сегмент.

📕 Недвижимость как надежный инвестиционный инструмент: статистика, рынок в кризисы и долгосрочный рост Недвижимость — классический консервативный инструмент с умеренными рисками, который позволяет защититься от инфляции и диверсифицировать портфель. Ее используют как в спокойные времена, так и в условиях экономической нестабильности. Цены на недвижимость продолжают расти даже в период кризисов, и темпы их роста зачастую опережают рост инфляции. Это делает недвижимость надежным активом для долгосрочных вложений с возможностью роста цен. 📊 Статистика за последние годы На долгосрочном горизонте раскрываются преимущества недвижимости как актива. По данным Единой межведомственной информационно-статистической системы (ЕМИСС), за последние 20 лет, с 2005 года, средняя цена квадратного метра общей площади по всем типам квартир в Москве выросла на 528,5%, с 54 945 до 345 405 рублей. И это среднее значение по всем типам! Согласно данным ЕМИСС, средняя цена квадратного метра элитной недвижимости в Москве увеличилась на 581,3% за последние 20 лет. В 2005 году средняя цена составляла 83 287 рублей, в 2025-м она возросла до 567 555 рублей. Этот сегмент недвижимости рос даже во время просадки других категорий жилья. Приложенный график наглядно иллюстрирует, как цены на недвижимость менялись на протяжении последних 25 лет и как они реагировали на макроэкономические условия, такие как ставка Центробанка, инфляция и кризисы. Вы можете видеть небольшие просадки в 2008 году, в 2014-м, в 2020-м и в 2022-м, вызванные разного рода кризисами. Но стоит отметить, что даже в трудные экономические времена, когда многие другие активы демонстрировали отрицательную динамику, недвижимость оставалась стабильной и даже росла в цене. Например, в 2022 году на графике элитной недвижимости заметен резкий рост, а остальные сегменты жилья достигли прежних значений уже к первому кварталу 2024 года. Население вспомнило про защитную функцию недвижимости и начало резко скупать этот актив. Это привело к росту стоимости квадратного метра за первый квартал 2022 года на 11,7% — с 300 000 до 340 000 рублей. За второй квартал 2022 года цены выросли с 340 000 до 358 000 рублей. 🏘️ Недвижимость во время кризисов Практика кризисов показывает, что недвижимость и «реальные» активы в развивающихся странах служат надежным инструментом сбережения капитала. В условиях инфляционного кризиса наблюдается рост цен на недвижимость, так как инвесторы стремятся защитить свои активы. За последние 30 лет Россия пережила несколько кризисов, каждый из которых оказывал влияние на рынок недвижимости. В 1998 году при инфляции под 120% и дефолте стоимость жилья в рублях выросла почти в три раза, несмотря на падение цен в долларах. В кризис 2008 года цены на первичном рынке Москвы упали лишь на 2%, а в 2014-м, несмотря на геополитические риски, они продолжали расти благодаря субсидированию ипотеки. В 2020 году на фоне пандемии рынок также не сдался, и с помощью льготной программы ипотечного кредитования стоимость квадратного метра на первичном рынке увеличилась на 39,1% за полтора года — с 215 000 до 299 000 рублей. Недвижимость — это не только способ защитить активы от инфляции, но и эффективный инструмент для достижения финансовых целей в долгосрочной перспективе. Чтобы максимально использовать возможности этого актива, важно внимательно подойти к выбору объектов недвижимости и стратегии инвестирования. Если не хочется заниматься выбором объектов, заключением сделок и содержанием недвижимости, вы знаете, что делать 😉 Паи фондов обеспечивают более высокую ликвидность, по сравнению с отдельными объектами, и имеют невысокий порог входа, что делает их доступными для большинства инвесторов. Вы освобождаетесь от временных и материальных затрат на мониторинг рынка, покупку и управление и можете сосредоточиться на росте вашего капитала с минимальными усилиями и рисками.

Расчетная стоимость пая и цена в стакане: почему они различаются и что мы делаем для их сближения 📌 Расчетная стоимость пая (РСП) фонда недвижимости — рыночная стоимость активов фонда в пересчете на один пай. Сейчас она основана на оценке недвижимости независимыми экспертами — они всегда рассчитывают цену с дисконтом на торг. А после продажи квартир в нее будет заложена стоимость, по которой квартиры продали. 📌 Цена в стакане — то, за сколько инвесторы готовы продать паи прямо сейчас. На нее влияют настроения и потребности участников рынка, а также их отношение к конкретному активу. 🏠 Проведем аналогию с рынком недвижимости: рыночная стоимость квартиры составляет 10 млн рублей, но человеку, который ее продает, срочно нужны наличные деньги. В таком случае он будет готов продать квартиру и за 9 млн — по цене ниже рыночной. Сейчас инвесторы продают паи фондов недвижимости Т-Капитала через стакан по цене ниже РСП. Мы видим эту ситуацию и стараемся ее скорректировать. У управляющей компании нет возможности непосредственно влиять на стоимость паев закрытых фондов недвижимости. В них не может быть маркетмейкера. Вместо него в фонде Квадратные метры дилер, который постоянно готов совершать сделки с паями, но делает это с дисконтом. Дилер покупает и продает паи в соответствии с установленными лимитами. Чем больше паев уже приобрел дилер у желающих продать, тем ниже цена, по которой он выставляет новые заявки на покупку. В других фондах дилера нет. Разница между ценой в стакане и РСП позволяет получить более высокую доходность тем, кто купил пай с дисконтом и продержал его до погашения по РСП. Но в таком случае возникает налог на материальную выгоду. В 2025 году этот вопрос разрешится, так как мы планируем листинг фондов недвижимости на бирже. В таком случае налог на материальную выгоду возникать не будет. 🔸 Уже в этом квартале планируется первая продажа квартир из фонда Квадратные метры. Мы рассчитываем продать их по цене выше оценочной. 🔸 Фонд ЖК Republic REDS выплатит деньги пайщикам до июня 2026 года. 🔸 Согласно стратегии фонда ЖК Luzhniki Collection, пайщики получат выплаты до декабря 2027 года. Выплаты будут происходить согласно РСП, то есть между пайщиками распределяются деньги от продажи квартир. ☝️ Покупая паи через стакан сейчас, когда цены в нем ниже РСП, можно получить более высокую доходность при погашении. Об этом писали в недавних постах: 1. ЖК Republic REDS : 2. Квадратные метры 3. ЖК Luzhniki Collection

📌 Продолжаем серию постов о том, как увеличить вашу доходность с помощью цен на вторичном рынке. Сегодня говорим о ЖК Republic REDS. Как и у двух других наших фондов, стратегия основана на потенциальном росте стоимости жилья с момента начала строительства до его завершения. Как правило, чем ближе сдача проекта, тем дороже становятся объекты недвижимости. На этой разнице и зарабатывают инвесторы при погашении паев. По аналитическому прогнозу, который учитывает историческую доходность недвижимости премиум-класса в Москве, локацию, а также комплексное развитие данного района, диапазон стоимости квадратного метра к 2026 году может составить от 760 до 900 тысяч рублей в зависимости от площади, планировки, этажа и видовых характеристик квартиры. При погашении стоимость пая в таком случае может составить 1 280—1 500 рублей. Это предварительные значения, точные будут известны после продажи недвижимости. 📈 Сейчас пай стоит 1 199 рублей, но в стакане его можно купить со скидкой до 25%. Как вы уже знаете, для инвестора, который купил пай с дисконтом, квадратный метр недвижимости становится дешевле. Если пай за 1 199 рублей соответствует стоимости квадратного метра в ЖК Republic REDS, то есть 697 тысячам рублей, то пай за 800 рублей соответствует 460 тысячам рублей за квадратный метр. В этот раз снова собрали соотношения в таблице, чтобы вы могли рассчитать стоимость квадратного метра при покупке паев и потенциальную доходность своих инвестиций ⬇️ Покупка паев с дисконтом — редкая возможность для инвесторов, которые стремятся получить доступ к премиальной недвижимости по более выгодной цене и увеличить свою доходность. Так, они получают доступ к активам по более низкой цене, чем их текущая рыночная стоимость. Это может быть особенно выгодно для тех, кто придерживается долгосрочной стратегии и планирует держать паи до погашения. Купить паи Напомним, что до листинга сохранится налог на материальную выгоду. Подробнее о налогах рассказали в этом посте:

В фондах недвижимости прошла переоценка Каждый месяц независимые эксперты оценивают, как изменилась стоимость недвижимости в фондах Т-Капитала. От этого зависит изменение расчетной стоимости пая (РСП) 💰 Вот что поменялось по итогам января: •В Republic REDS недвижимость за месяц подорожала на 0,47%, до 999 003 340 ₽. •В фонде Luzhniki Collection цена к февралю выросла на 3,30%, до 2 362 960 071 ₽. •В фонде Квадратные метры в январе была проведена оценка недвижимости, за которой последовала переоценка. Наиболее актуальный отчет — от 5 февраля 2025 года. Согласно отчету, стоимость недвижимости: 2 476 146 647 рублей, она подорожала на 0,34%. 📆 Отчеты о переоценке публикуются на сайте: •Квадратные метры: •Republic REDS: •Luzhniki Collection: В феврале стоимость паев составила: •Квадратные метры — 5,76 ₽ (+0,17%)* см. блок «О фонде Квадратные метры» ; •Republic REDS — 1 199 ₽ (+0,33%); •Luzhniki Collection — 1 523 ₽ (+3,11%). 🔔 Также паи фондов можно купить с дисконтом до 35% на вторичном рынке. Мы уже рассказывали, как заработать таким образом в фонде Luzhniki Collection и Квадратные метры, а на этой неделе также расскажем о фонде Republic REDS. Полезные посты: • Luzhniki Collection — • Квадратные метры — *На сайте ООО “Т-Капитал” ( в соответствии с требованиями законодательства раскрыта стоимость пая фонда Квадратные метры по состоянию на последний рабочий день месяца (31 января 2025 г.): 5,6611 руб. При этом актуальная стоимость пая, определенная с учетом переоценки недвижимости на 05.02.2025, составляет 5,7616 руб.

Как повысить доходность инвестиций при покупке паев на вторичном рынке 📈 В этом посте уже рассказывали, как получить дополнительную прибыль, покупая паи фонда Luzhniki Collection в стакане: Теперь рассмотрим, как по тому же принципу заработать больше в фонде Квадратные метры. 🗓 Согласно стратегии, недвижимость фонда TKVM до 2029 года продадут по более высокой цене, так как стоимость квадратного метра растет вместе со строительной готовностью: чем ближе сдача дома, тем дороже квартиры в нем. Когда недвижимость продадут, инвесторы получат средства в соответствии со своими паями. Доходность инвестиций каждого из них будет зависеть от цены, по которой он купил паи фонда: чем дешевле покупка, тем выше окажется доход при погашении. 💰 Уже известно, что квартиры в ЖК Lunar выставляются на продажу от 833 тысяч рублей за квадратный метр (от 43 млн рублей за квартиру). В ЖК «Северный порт», в зависимости от пессимистичного и оптимистичного прогнозов, которые основаны на исторической доходности недвижимости бизнес-класса в Москве и ряде других индикаторов, стоимость квадратного метра к 2029 году может составить 650—950 тысяч рублей за квадратный метр. При погашении паев это будет соответствовать расчетной стоимости 9—13 рублей. Ориентировочно по такой стоимости будут погашены паи, но точная цена будет известна только после продажи квартир из фонда. Сейчас на вторичном рынке можно приобрести паи по цене ниже расчетной стоимости — с дисконтом до 35%. В результате цена за квадратный метр в жилых комплексах окажется выгоднее. ❗️Расчетная стоимость пая Квадратных метров — 5,75 рубля. Это соответствует стоимости квадратного метра в Lunar — 720 тысяч рублей. В ЖК «Северный порт» — 421 тысяча рублей за квадратный метр. А если стоимость пая 3 рубля, для инвестора квадратный метр в Lunar стоит 378 тысяч рублей, а в ЖК «Северный порт» — 221 тысячу рублей. Больше возможных соотношений отобразили в таблице ниже ⬇️ Чем ниже стоимость пая при покупке, тем дешевле квадратный метр недвижимости, входящей в ваш портфель, а соответственно, выше потенциальная доходность при завершении стратегии фонда. Так, покупка паев с дисконтом становится очень привлекательной инвестиционной возможностью 😉

Как инвестируют богатейшие люди мира 🤑 Начнем с того, какие люди считаются самыми богатыми. 1. HNWI, high-net-worth individual, — человек с чистым капиталом от 1 млн долларов США. 2. UHNWI, ultra-high-net-worth individual, — человек с чистым капиталом от 30 млн долларов США. Чтобы понять, как такие люди приумножают свой капитал, можно проанализировать их решения. По данным отчета о благосостоянии Knight Frank за 2023 год, сверхбогатые люди выбирают следующие классы активов для инвестиций (значения округлены): 🔸 Общее благосостояние: •Первичное и вторичное жилье — 32%. 🔸 Инвестиционное благосостояние подразделяется на: •Акции — 26%. •Коммерческая недвижимость — 21%. •Облигации — 17%. •Частные инвестиции / венчурный капитал — 9%. •Коммерческая недвижимость опосредованно через фонды — 8%. •Инвестиционные фонды недвижимости (REIT`s) — 5%. •Особые инвестиции (passion investment), к которым относятся произведения искусства, коллекционный алкоголь, ювелирные изделия и т. п., — 5%. •Золото — 3%. •Криптоактивы — 2%. •Другое — 7%. Интересно, что недвижимость встречается в этом топе несколько раз: сверхбогатые люди выбирают жилую недвижимость и имеют в среднем по три-четыре дома, при этом инвестируют также и в коммерческую. В том числе в фонды недвижимости. 🚀 Что изменилось к 2024 году? В отчете о благосостоянии Knight Frank за 2024 год авторы отмечали сильную связь между частным капиталом и недвижимостью и с учетом ожидаемого снижения процентных ставок прогнозировали значительный рост активности. Число сверхбогатых людей к 2024 году в целом выросло во всем мире. Во многом благодаря росту в США и на Ближнем Востоке. По прогнозу, число богатых людей вырастет на 28,1% в течение пяти лет до 2028 года. Эти инвесторы сохраняют спрос на недвижимость: 20% опрошенных на конец 2023 года планировали приобрести в 2024 году жилую недвижимость и столько же — коммерческую. 🇷🇺 В России данных об инвестициях сверхбогатых людей недостаточно. Тем не менее по опросу РБК Инвестиций, в котором приняли участие представители среднего класса, в 2024 году популярностью у 75% опрошенных пользовались биржевые инструменты: российские и иностранные акции, облигации, фьючерсы, биржевые ПИФы, валюта на бирже. А также банковские депозиты (71%) и недвижимость (28%). Заметно, что все сегменты инвесторов, которые мы рассмотрели, стараются диверсифицировать портфель — собрать в нем как можно больше разных активов. При этом более 20% сбережений все они вкладывают в недвижимость — традиционно безопасный реальный актив. А как думаете, какие активы станут самыми популярными в 2025 году? Источники: 1) Отчет о благосостоянии Knight Frank за 2023 год: 2) Отчет о благосостоянии Knight Frank за 2024 год: 3) Иследование РБК:

Смотрите во всех ежедневниках страны — планы на 2025 год 🎞️ На этот год планируем перемены в наших фондах недвижимости — делимся «чек-листом»: ✅ Выйдем на биржу со всеми фондами. В 2025 году паи фондов недвижимости Т-Капитала можно будет купить и продать на биржевом рынке. В таком случае при их покупке не будет налога на материальную выгоду, а также появится ряд других плюсов. О них расскажем отдельно. ✅ Обменяем паи на квадратные метры. В этом году у вас появится возможность обменять паи на реальную недвижимость, входящую в состав фондов Т-Капитала. Инвесторы соответствующих фондов смогут с доплатой или без приобрести квартиру в ЖК Lunar, Северный порт, Republic REDS или Luzhniki Collection. Покупая паи на вторичном рынке с дисконтом, вы можете получить и квартиру с существенной скидкой. ✅ Частично погасим паи. В прошлом году завершилось строительство ЖК Lunar. Квартиры комплекса входят в фонд Квадратные метры. В 2025-м мы продадим эту недвижимость и проведем частичное погашение паев на вырученные средства. Все инвесторы Квадратных метров получат выплату за свою часть погашенных паев — по РСП. Будем держать вас в курсе всех новостей и деталей. Ну и конечно, в 2025 году мы продолжим развивать интерфейсные решения для фондов недвижимости в приложении, анализировать рынок, готовить новые продукты, помогать вам через сервисы поддержки, развивать фонды и радовать вас приятными новостями. Фото: ЦИАН

💰Как заработать больше, покупая паи на вторичном рынке В недавнем посте мы рассказали, как растет цена на недвижимость в ЖК Luzhniki Collection . Как вы поняли, чем выше стоимость активов в составе фонда, тем больше заработает инвестор по завершении стратегии. Доходность ваших вложений может быть еще выше, если купить паи со скидкой. Объясняем, как это работает ⬇️ Сейчас расчетная стоимость пая — 1 472 ₽. Это соответствует 1,046 млн рублей за квадратный метр недвижимости. По нашему консервативному прогнозу с учетом текущих темпов роста стоимости недвижимости в премиальном сегменте и конкретно в Хамовниках, после завершения строительства в 2027 году мы продадим квартиры в среднем по 1,5—1,7 млн рублей за квадратный метр. Это будет соответствовать расчетной стоимости пая 2 100—2 400 рублей. Эта стоимость — ориентир расчетной цены при погашении паев, фактическая цена погашения будет известна только после продажи квартир из фонда. 📌 Стоимость квадратного метра при покупке паев в фонде можно расчитать так: стоимость квадратного метра = (стоимость пая * количество выпущенных паев ) / количество квадратных метров. На вторичном рынке вы можете купить паи ниже расчетной стоимости — с дисконтом до 35%, если есть такое предложение (сейчас оно есть 😉). В таком случае для покупателя ниже и цена за квадратный метр в ЖК Luzhniki Collection. Сопоставим стоимость пая из стакана с ценой квадратного метра: •для инвестора, который купил пай за 1400 рублей, квадратный метр стоит 996 тыс; •за 1 300 ₽ — 925 тысяч; •1 200 ₽ — 854 тысячи ₽; •1 100 ₽ — 783 тысячи ₽; •1 000 руб. — 712 тысяч ₽; •900 ₽ — 640 тысяч ₽. Так, инвесторы получают возможность купить премиальную недвижимость в Хамовниках по цене значительно ниже рынка. Если учесть покупку паев с дисконтом, например за 1 000 ₽, то абсолютная доходность к моменту погашения при такой цене входа может составить от 110 до 140%*, что в годовом выражении — более 30%. *Без учета НДФЛ и налога на материальную выгоду. Подробнее о налогах рассказали в этом посте: Фото: Luzhniki Collection. Визуализация