Диверсификация или концентрация: что выбрать инвестору?

Войти

📉Диверсификация или концентрация? 🥚📉📈 Уоррен Баффет говорил: «Диверсификация — это защита от незнания. Она не нужна тем, кто точно знает, что делает.» Звучит убедительно, правда? Почему бы не выбрать 2–3 идеи, в которые веришь, и сосредоточиться на них? Но прежде чем поставить всё на одну карту, давайте включим холодную голову. Ниже — несколько важных причин, почему концентрация капитала может обернуться катастрофой, особенно для частного инвестора 👇 🧠 Почему ставка на 1–2 идеи — не всегда путь к успеху Мы переоцениваем свои способности. Кажется, что ты всё понял: отчёты прочитал, тренды знаешь. Но на деле ты видишь лишь вершину айсберга. ☝️А рынок любит наказывать за самоуверенность. 🔍Непредсказуемость событий. Ты можешь быть прав насчёт компании, но в стране — политический кризис. Или отрасль попадёт под санкции. Или топ-менеджер компании «сбежит» с балансом. Слишком много переменных. 🔍Российский рынок = турбулентность. Да, он даёт хорошие возможности. Но также — жёсткие просадки. Одна новость — и бумага, в которую ты «поверил всем сердцем», теряет 40%. 🔍Ты не Баффет. Даже если вдохновляешься его подходом. Он лично знаком с главами компаний. А ты читаешь новости в телеграм-канале и бриф от брокера. 🔍Баффет, кстати, всё равно диверсифицирует. Его Berkshire Hathaway владеет страховыми компаниями, банками, заводами, логистикой… Это не ставка на одну идею, а диверсифицированная система. 📊 А что с диверсификацией? Некоторые считают её «страхом рисков». На самом деле, это инструмент выживания и восстановления. 💬«Мы диверсифицируем, потому что не можем предсказать будущее», — Пол Самуэльсон. 💬«Низкая доходность отдельных активов неизбежна. Важны совокупные результаты», — Уильям Бернстайн. 📌 Даже Баффет советовал обычным инвесторам вкладываться в индексные фонды. Знаете почему? Потому что это простая и надёжная форма диверсификации, доступная каждому. ⚠️ Почему это особенно актуально сейчас? Мы живём в эпоху высокой неопределённости: Один твит — и рынок трясёт. Одна регуляторная мера — и сектор валится. Один скандал — и бренд превращается в токсичный актив. 📉 Потерять 30% капитала — реально за пару дней. А восстановить — может занять годы. 📈 Потерять 10% — тоже больно, но куда легче пережить и восстановить. 🪝 Где грань? Важно: диверсификация не = «купить всё подряд». Это не хаотичный набор активов, а осознанный портфель с якорными позициями и логикой: 🔹Во что вы верите? 🔹Что стабильно? 🔹Что хеджирует риски? 🤔 И что же выбрать? На старте, если вы не уверены в своих аналитических способностях, диверсификация — ваш друг и бронежилет. Концентрация — мощный инструмент, но требует дисциплины, опыта, и, честно, немного удачи. 💬 А вы за что — диверсификацию или концентрацию? Расскажите в комментариях — ваш портфель больше похож на прицельный удар, или на распределённую сеть безопасности? 📢🌟 Не забудьте поставить реакцию и подписаться, если вам понравился пост!

📣 T-ДВОР — не просто фестиваль. Это территория будущего от Т-Банка. С 19 по 21 июня — офлайн в Санкт-Петербурге и онлайн со всей страны. Представь себе пространство, где образование, инвестиции и бизнес встречаются с интерактивами, наукой, концертами и топовыми спикерами. Это edutainment нового уровня — формат, в котором учиться интересно, а отдыхать — полезно. 🗓 Расписание по дням: 🔶 19 июня — День Бизнеса Как масштабироваться, не сгореть и зарабатывать больше? Разговор пойдёт о трендах в предпринимательстве, eCommerce, налогах, франшизах и новых возможностях. Спикеры: Евгений Давыдов, Co-founder SETTERS Андрей Лобанов, Founder и CEO Algonova Ксения Дукалис, блогер и соосновательница бренда «Река» Валерий Старостин, лидер франшизы «Дринкит» Илья Кретов, директор по eCommerce в Т-Банке Андрей Макеев, основатель Flowwow Арман Айриян, инвестиционный директор ST Capital …и другие. 🔷 20 июня — День Образования и науки Какой будет профессия будущего? Как обучать поколение Альфа? Поговорим про технологии, научные шоу, цифровую этику и школы нового формата. Спикеры: Евгений Ивашкевич, ректор Центрального университета Дмитрий Ливанов, ректор МФТИ Владимир Шевченко, ректор НИЯУ МИФИ Ярослав Кузьминов, научный руководитель НИУ ВШЭ Ольга Калимуллина, директор академии «ЛЕТОВО» Иван Ященко, директор центра непрерывного математического образования …и другие. 🟢 21 июня — День Инвестиций Хочешь понимать рынок и строить стратегию на 2025? Этот день для тебя. Обсудим точки роста, управление рисками, аналитику и будущее публичных компаний. Спикеры: Денис Иванов, руководитель продуктов для трейдеров в Т-Инвестициях Александр Цветков, трейдер и блогер Пульса Вячеслав Таквел, аналитик и блогер Пульса Степан Торопов, портфельный управляющий и CEO Granite Trade Софья Донец, главный экономист Т-Инвестиций …и другие. 🎁 Что тебя ждёт: 🔥 Живые сессии и панельные дискуссии 🎭 Интерактивные зоны и шоу 🎵 Концерты популярных артистов 🧠 Новый взгляд на финансы, бизнес и обучение 🆓 Бесплатное участие — достаточно зарегистрироваться 📲 Формат 2 в 1: офлайн + онлайн 👉 Узнать подробности и зарегистрироваться: https://t-dvor.ru Пока другие думают — ты уже бронируешь своё место. T-ДВОР — это не просто участие. Это вложение в себя. #Tдвор #Тбанк #инвестиции #бизнес #образование #сердце__пульса

Что такое P/E и зачем он нужен? 💡📊 Если вы уже хоть немного интересовались акциями, то наверняка сталкивались с загадочной аббревиатурой P/E. В этом посте мы обсудим, что такое P/E, как его использовать и почему эта простая формула может помочь вам принять умное инвестиционное решение, когда все вокруг действуют на эмоциях. 📐 Что такое P/E — простыми словами P/E (Price to Earnings) — это отношение цены акции к прибыли компании на одну акцию. 📌 Формула: P/E = Цена акции / Прибыль на акцию (EPS) 💡Пример: Представьте, что вы покупаете бизнес за 1 000 000 рублей. А он приносит прибыль 100 000 в год. P/E = 1 000 000 / 100 000 = 10 ☝️Это значит, что вы «отобьёте» свои вложения за 10 лет, если всё останется как есть. P/E помогает ответить на главный вопрос: 👉 За сколько лет текущая прибыль «окупит» цену акции? 🧠 Что значит высокий и низкий P/E? Высокий P/E (30, 50, 100 и выше): •Инвесторы верят в бурный рост компании в будущем. •Но может быть и «перегрев» — цена завышена, ожидания слишком высоки. •Риски выше: если компания не оправдает ожиданий, акция может сильно упасть. Низкий P/E (5, 8, 10): •Компания может быть недооценена рынком. •Или наоборот — рынок «чует» проблемы: падающая прибыль, долги, спад в отрасли. •Здесь важно не «кинуться на скидку», а понять, почему она возникла. 📌 P/E — это не кнопка «купить» или «продать». Это фонарик, который помогает заглянуть под капот. 📊 Пример из реальной жизни Допустим, у компании «Ромашка» акция стоит 200 ₽, а прибыль на акцию — 20 ₽. P/E = 200 / 20 = 10 Значит, вы как инвестор платите 10 рублей за 1 рубль прибыли компании. Теперь сравним с конкурентом, у которого P/E = 25. Он выглядит дороже. Но, возможно, этот бизнес — растущий, инновационный и завоёвывает рынок. ➡️ Один P/E не даст ответа. Но если у компании с P/E = 10 стабильная прибыль, нет долгов и хорошая дивдоходность — это уже повод присмотреться 👀 🛠 Как использовать P/E в инвестициях? Сравнивайте с отраслью. У банков P/E может быть 5–8, а у IT-компаний — 30+. Это нормально. Главное — не сравнивать Газпром с Amazon. Смотрите в динамике. P/E рос? Падал? Почему? Это поможет понять, как изменялись ожидания рынка. Анализируйте вместе с другими метриками. Например: P/B, дивиденды, рост выручки, долговая нагрузка. ⚠️ Ограничения Прибыль может быть временно завышенной или заниженной. Компании с убытками вообще не имеют корректного P/E. P/E не учитывает рост, долги и дивиденды. 💬 Вывод: P/E — это компас, но не карта. Он показывает направление, но не даёт полного маршрута. Каждый раз, когда вы читаете цифры, а не слухи, — вы становитесь сильнее. Пусть деньги работают на вас. А не наоборот. 💼📊💪 📢🌟 Не забудьте поставить реакцию и подписаться, если вам понравился пост! #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #сердце_пульса #новичкам #псвп #учу_в_пульсе