$DOMRF Стоит ли участвовать в IPO Дом.рф? Короткий ответ: это не лотерея, но и не «новый Сбер». Потенциальная дивдоходность чуть выше, чем у Сбера, но разница небольшая и вся завязана на исполнении планов. Что вижу по цифрам при цене IPO 1 750 ₽ за акцию: По прошлому году: дивиденд ДОМ.РФ в пересчёте на уже размытый капитал даёт около 7–8% годовых. У Сбера за 2024 год — около 11–12%. То есть исторически Сбер сильнее по дивам. По планам менеджмента: при прибыли 2025 года и новой дивполитике (50% чистой прибыли на дивы) у ДОМ.РФ получается около 12–13% форвардной дивдоходности по цене 1 750 ₽ (если по итогам 2025 г. прибыль составит 85,7 млрд., 50% от неё при 190,33млн акций после IPO-размытия, т.е. ~225₽/акцию). Это чуть выше Сбера, но: • это прогноз, а не факт; • любое снижение прибыли или payout — и доходность опускается к ~10% и сравнивается с Сбером. Плюсы ДОМ.РФ: • высокая рентабельность капитала (ROE ~21%, сопоставимо с крупными банками); • стабильная модель доходов за счёт длинного ипотечного и проектного портфеля; • новая дивполитика на 50% прибыли + история регулярных дивидендов. Риски: • концентрированный бизнес — жильё, ипотека, инфраструктура (любой удар по этим рынкам бьёт по прибыли сильнее, чем по диверсифицированному Сберу); • доходы дом.рф от ипотек - 11%, ужесточение программы семейной ипотеки, вводимое в следующем году скорее всего повлияет на эту часть доходов, но в общем структуре дохода не прям кризисно. • госкомпания: мажоритарий — РФ, возможны «социальные задачи», которые в будущем могут давить на прибыль и дивиденды; • это первый выход на рынок акций, трек-рекорд как публичной компании ещё не сформирован. Как я для себя это формулирую: • ДОМ.РФ по 1 750 ₽ — это интересная дивидендная добавка к портфелю, с форвардной доходностью на уровне/чуть выше Сбера (~ на 1-2%), но за эту надбавку платить отраслевым и политическим риском + неопределённостью исполнения планов. • Если нужна максимальная предсказуемость и «дивидендный якорь» — логичнее остаётся Сбер. • Если есть готовность принять риски ради потенциально +1–2% к доходности и апсайда по переоценке — можно рассматривать участие в IPO как небольшую сопутствующую позицию, но точно не замену Сбера.

$PYPL Краткий анализ: Руководство понизило прогнозы темпов роста на конференции, прошедшей после выхода отчёта. На 2-й квартал: - 0,86$ прибыль/акцию (ранее 1,12). - Рост выручки спрогнозировали 9%, т.е. ~ 7,06 (ранее 7,1). Среднегодовые темпы роста тоже понизили. С ebay: 11-13% Без ebay: 15-17% С такими темпами роста справедливый P/E находится на уровнях 11-17. По технике: При P/E=15 как раз закроем гэп на 67,45 (потенциал падения ~20%) При P/E=11 закроем гэп на 55,55 (потенциал падения ~30%) Вряд ли это случится завтра, но если темпы роста продолжат снижаться, можем пойти закрывать гэпы на 45 и 33. Начать вход в позицию можно и сейчас, но следует держать в уме возможные походы к этим уровням и заложить необходимость усреднения там. Общее резюме - PYPL это хороший прибыльный бизнес с растущими потоками. Его рынок цифровых платежей также растёт и они стараются опережать темпы роста этого рынка. В данный момент компания столкнулась с переоценкой после чрезмерного позитива в её отношении и оценка возвращается к нормальности. Долгосрочно (с горизонтом > 10 лет), котировки ещё перехаят свои прошлые максимумы и уйдут выше 300. По 15%/год на это может уйти ~ 12 лет. Прикладываю также пару доп.скриншотов с текущим value компании. Если бы PYPL половину прибыли отправлял на дивиденды, то их доходность была бы 2,8%/годовых к текущим котировкам. Что уже не так плохо, поэтому от текущей цены за акцию можно начинать вход с оглядкой на вышеописанное. Балансовая стоимость компании: 18,6$/акцию. Это тоже имейте ввиду. Вряд ли такой бизнес кто-то даст купить дешевле его активов, но если это случится, есть смысл основательного увеличения позиции. Также, прикладываю график, на который зелёными линиями нанёс уровни цен по которым инсайдеры совершали покупки. Мы видим, что они также верят в компанию и совершали выкуп акций и выше текущих котировок. Всем успешных инвестиций ;)

$PYPL Librarian Capital: При цене акций $126,08 мы ожидаем, что цена выхода составит $323, а общий доход составит 157% (27,3% в годовом исчислении) к концу 2025 года. Резюме их аналитического разбора: (↑Бычий настрой, buy) •Цена акций PayPal упала на 28,3% по сравнению с результатами за четвертый квартал во вторник, до 60% ниже своего пика в июле 2021 года. Сейчас он торгуется с EPS 27x 2021. •Инвесторы были обеспокоены отказом от новых счетов в стратегии, который включает в себя отказ от цели в 750 миллионов счетов на 2025 год. •Подтверждены цели по выручке, прибыли на акцию и денежным потокам на 2025 год; Рост прибыли на акцию в 2022 г. по-прежнему ожидается на уровне 12-15% без учета единовременных налогов и кредитов. •PayPal добился реального роста объемов и доходов после пандемии и ожидает дальнейшего увеличения маржи в будущем. •При цене акций в $126,08, даже при значительно более низких прогнозах, мы ожидаем, что к концу 2025 года общая доходность составит 157% (27,3% в годовом исчислении).

$PYPL - инсайдер выкупает дно! Сегодня ночью в отчёте SEC от 8 февраля, 01:55 по МСК стало известно о покупке инсайдера: Президент и генеральный директор: → SCHULMAN DANIEL H → 03 февраля 2022 → Сумма: $995 842 ❗️ → Объём сделки: 7 994 акций по $124.57

$PYPL Покупка уже третьего инсайдера! И это при том, что в последний раз инсайдеры покупали акции компании в 2017г. Директор: LORES ENRIQUE Дата: 03 декабря 2021 Сумма: $498 822 Объём сделки: 2 770 акций по $180.08 Текущая цена: $184.86 Источник: отчет SEC от 7 декабря, 00:17 по Мск

{$WISH} покупаю вместе с Charles Schwab Investment Management Inc, увеличившей недавно свою долю владения акциями на 379% •Это очень опасная долгосрочная покупка. •До 2023г. у компании прогнозируется стагнирование выручки •От 2023г. прогнозируется, что компания преодолеет существующие трудности и начнётся рост выручки •Нормальный P/E = 28.91 прогнозируется только в 2024г. даже при текущей цене акций •Рост при этом может быть достаточно быстрым и на 2025г. есть прогноз PE = 12.08 •По прогнозам аналитиков, компания может вырасти в 2-6 раз к 2030г. •Однако есть масса причин, почему она может вообще не справиться с существующими проблемами, вплоть до банкротства. Идея чистый венчур на текущий момент. Доля в портфеле данной акции должна быть микроскопической, не более 1%.

$PYPL Инсайдерская покупка 😎 Директор - Donahoe John J купил акций PYPL: •на 1 999 228$ •9 780 акций по $204.42 •дата покупки: 09 ноября 2021 Источник: отчет SEC от 18 ноября *Инсайдеры могут продавать акции по разным причинам, но покупают они только по одной: они думают, что акции вырастут в цене

$PYPL Прогнозные показатели P/E и P/S на 10 лет вперёд 📈 Что думаете, через сколько лет купить её по 200 будет несбыточной мечтой?😎

$PYPL +1,4 млрд долларов к годовой выручке PYPL. Именно столько прогнозируется, что принесёт сделка Venmo с Amazon к 2027 году. Сама же Venmo пока никак не учитывается в капитализации PYPL, при этом потенциал её учёта - 63 млрд $. Что соответствует 23% текущей капитализации PYPL. Стрит пока не учитывает этого, т.к. ведёт некорректный расчёт NTM PE и не ожидает прибыли от Venmo в ближайшие 3 года. Перед пандемией PayPal торговалась в диапазоне от 28 до 41 NTM PE. В настоящее время финтех торгуется на 32x EPS 2023 года, что означает, что у инвесторов есть возможность купить эти высококачественные финтех-акции по нижнему пределу его исторического диапазона PE. Несмотря на то, что прогноз на 2022 год не оправдывает ожиданий, учитывая более высокие, чем ожидалось, резервы на покрытие убытков по ссудам и более высокие налоги, впечатляющая траектория роста финансовых технологий остается неизменной. Ожидается, что среднесрочный рост выручки составит 22%, а прибыль на акцию> 25% г / г после 2022 года. Также ожидается, что Street будет правильно оценивать приложение Venmo в следующие год или два, поскольку оно быстро растет и по оценкам аналитиков SA будет приносить около 3,2 млрд долларов в год выручки к 2023 году, что составляет около 9% от общей выручки PayPal на 2023 год. Это должно привести к увеличению оценочных мультипликаторов ближе к историческим максимумам х40 по сравнению с нынешними х30 NTM P/E.

$PYPL скоро дойдём до средней цены фонда Кэти Вуд ARKF. Интересно, будет ли она докупать на ней?)

$PYPL Объём шорта копится, кто-то ждёт short squeeze здесь?) Текущий Short Float: •1,18%

$PYPL Несмотря на всё ещё высокие мультипликаторы: •PE = 50.1 •Forward PE Ratio = 35.05 •PS = 10.24 текущую оценку PYPL можно назвать справедливой. Во первых, в силу того, что данные показатели являются обычными для PYPL. P/E ~ 50 сопровождает её на протяжении последних 4 лет. Иногда можно увидеть его на уровне 45, а в июне 2020 был и 80. Во вторых, стабильный рост денежных потоков, при условии сохранения темпов, позволяет рассчитывать на то, что в долгосрочном отношении покупка по сегодняшней цене может стать более, чем оправданной. В третьих, у бизнеса есть перспективы, отклик по которым мы ещё не раз увидим в будущих новостях, например: •Доходы от транзакций, связанных с криптовалютой (хайповая тема) •Комисии от новых партнёрств: Amazon, Walmart и др. Вряд ли отклик котировок на такие значимые события произойдёт аж в кварталах 2022г. Скорее всего новостной фон заложит ожидания результатов этих партнёрств раньше.

$PYPL По мнению WallStreet, PayPal имеет редкий оптимистичный прогноз. TipRanks показывает, что за последние три месяца PYPL получил 20 рейтингов на покупку, всего 2 на удержание и 1 на продажу, что дает ему консенсус аналитиков в отношении сильной покупки. Между тем, средняя аналитическая целевая цена в $ 291,95 дает потенциал роста ~ 45% от текущей цены акций. После того, как в прошлом месяце Bank of America Securities и Deutsche Bank присвоили Paypal Holdings (NASDAQ: PYPL ) рейтинг «Покупать», компания получила еще одну "покупку", на этот раз от JMP Securities. Аналитик Дэвид Шарф поддержал сегодня рейтинг «Покупать» для Paypal Holdings и установил целевую цену в 260 долларов США.

#NVTA Предполагаю, что достигла начального уровня на загрузку, открыв сейчас небольшую позицию, добавлять можно на каждых -20% вниз. У компании есть растущая выручка, но не забываем, что она всё ещё убыточна, есть долги и в последние месяцы инсайдеры только продавали. #МиллионыДомаСТинькофф

#PYPL может и на 125 сходить. Аккуратнее. Взял. #МиллионыДомаСТинькофф

#GMKN всё ещё в глобальном восходящем тренде, электромобилей всё больше, бонус дивидендов, купил :) #МиллионыДомаСТинькофф

$TDC Teradata повысила прогноз на прибыль на акцию в первом квартале с 0,38–0,40 доллара до 0,67–0,69 доллара.

{$SJI} - компания дивидендный чемпион, что стабильно платит дивиденды на протяжении 14 лет, увеличивая их год к году. Недавнее падение вызвано намерением компании произвести доп.эмиссию акций с целью потратить полученную выручку на погашению изрядно выросших с 2016г. задолженностей и проект трубопровода PennEast. Вследствие эмиссии цена акций может спуститься к отметке 19$, сильно не упадёт из-за статуса дивидендного чемпиона и дешёвых высоких дивидендов. (Рейтерс) - PennEast Pipeline Co заявила в четверг (11 марта 2021г), что по-прежнему рассчитывает ввести в эксплуатацию первую фазу своего проекта газопровода в Пенсильвании стоимостью 1,2 миллиарда долларов в 2022 году и завершить вторую фазу из Пенсильвании в Нью-Джерси в 2024 году. PennEast нуждается в земле Нью-Джерси для строительства трубопровода протяженностью 120 миль (193 км), который предназначен для доставки 1,1 миллиарда кубических футов газа в день из сланцевой формации Марселлус клиентам в Пенсильвании и Нью-Джерси. Один миллиард кубических футов газа достаточно для снабжения около 5 миллионов домов в США в течение одного дня. Партнерами PennEast являются подразделения South Jersey Industries Inc ({$SJI} ), New Jersey Resources Corp ($NJR ), Southern Co ($SO ), Enbridge Inc ($ENB) и UGI Corp ($UGI ).

$BABA Из китайского источника: UC Browser всего-лишь выдал рекламу с контентом медицинского бизнеса. Ещё в 2016г. они обещали отказаться от мед.направления рекламы. Извинились и пообещали улучшить контроль за контентом и расторгнуть контракт с контрагентом от которого была эта реклама. Vivo, oppo, xiaomi давно его не используют из коробки, а загрузить при желании, как я понял, можно и сейчас. На мой взгляд новость выглядит спекулятивно. Если боитесь - ставьте стопы)

$ADBE 23 марта ожидается сильный отчёт. EPS=2.79. Revenue=3,76B. Сможет ли превзойти ожидания аналитиков?) - инсайдеры пока только продавали, а фонды оставались нейтральными незначительно увеличивая и сокращая позиции; - технически, дневной RSI вышел из под отметки 30, что может говорить о возможности начала входа в позицию, при этом, следует принимать во внимание историческое поведение ADBE на это событие, иногда формирующее новый минимум на 5-10% ниже предыдущего; - на всю котлету заходить бы не стал, но добавить на 25% желаемой позиции может быть целесообразно, при условии, что общая позиция в ADBE будет не более 5% от портфеля; - в целом, хорошие уровни для входа: 385-415; - маловероятный уровень: 345, если вдруг случится без изменений основной конъюнктуры компании, можно смело брать; - дисконтированная стоимость акции по прогнозной прибыли на 2023г.: ~401$, но учитывая SAAS-модель и степень привлекательности такой коровы, она точно всем нужна и вряд ли её будут сильно сбрасывать)

{$TSPX} {$TECH} {$TUSD} $TGLD@ Валюта это лишь абстракция того, что мы принимаем к обмену на иные ценности. Покупая акции компаний мы берём не просто цифры на экране, а реальные доли в реальных бизнесах. И на глобальной просадке ценность заключается в том, чтобы по её окончанию мы смогли выйти из активов, что падали медленнее в те, что падали быстрее и выиграть на этом. Именно поэтому сейчас идёт переток из акций роста с высоким бета-коэффициентом в акции стоимости с низким. Узнать значение Beta-акции можно посмотрев раздел "Показатели" в виджете "Об инструменте". Так, державшие $WMT с бетой 0,27 (благодаря чему акция проседала лишь на 15%) спокойно вышли из неё в марте, заменили на $AMD (просевшую на 38%) с бетой 2,29 и славно заработали.

$PFE 76 календарных дней down-тренда демотировали уже многих. В течение ближайших 25 биржевых дней вижу шанс сходить от поддержки на 35-36, откуда продолжится нисходящее движение в зону загрузки 31-32, которая может как продолжиться длительный период, так и весьма быстро отскочить на 34-36. Целевая зона разгрузки: 40-43 на сильных отчётах конца этого, начала следующей года. Отскок на 35-36 - это шанс методом подтягивания стоп-лоссов с переводом средней в безубыток сократить позиции до 20-50%, чтобы добрать до полной позиции на 31-32 при подтвердившемся развороте. Отмечу, что такой шанс может и не представиться и мы продолжим медленное погружение в зону загрузки.

$MRK судя по тех.анализу, ожиданиям опционов и текущим мультипликаторам, имеется высокий шанс сходить на 65, оттуда маловероятный поход на 61 и дальше только вверх. Всё это может растянуться на месяцы и годы, с учётом, что компания платит неплохие дивиденды - не так страшно в ней увязнуть. Что делаю я? Набрал лесенкой позицию в 50% от желаемой, с пониманием рисков и того, что оттолкнуться вверх можем и от текущих уровней. Если всё же упадёт на 65 - там догружу до 100% позиции. Если же нет - то и славно, буду рад быть в растущей позиции и на 50%,) Всегда оставляйте запас для усреднения.

Потенциальная покупка $VRTX другой компании означает, что её котировка упадёт на капитализацию покупаемой компании после того, как слух станет фактом. И если окажется, что VRTX покупает $BMRN, а не $FOLD, падение может оказаться весьма значительным. Для себя решил купить обе предполагаемые цели и из VRTX не выходить, т.к. не забываем, что любое поглощение осуществляется для усиления поглощающего, где предполагается конкурентное преимущество и синергетический эффект на длинном горизонте.

{$VMW} VMware опубликовала отчёт за 3 квартал: Квартальные результаты: Прибыль на акцию: 1,66$, при ожиданиях 1,43$. Выручка: 2,864kk$, при ожиданиях: 2,810kk$. Смотреть отчёт полностью: https://ir.vmware.com/websites/vmware/English/2120/us-press-release.html?airportNewsID=efa12934-1265-43b6-bf65-0d5acc25970c

$GMKN, в прошлый инцидент того же рода сбросил ~2т.р. за 4 дня и ещё 1т.р. плавно в течение последующих 2-х недель, учитывая, что к прежнему пику так и не успел вернуться, предполагаю, что в этот раз сбросит ~ на 50% меньше.