МТС переоценен? Друзья, сегодня делюсь мыслями с вами о $MTSS Компания уже давно целая цифровая вселенная. Но стоит ли ее держать в портфеле? Уже сейчас они не просто телеком, а экосистема — с банком, рекламой, облаками и даже самокатами. МТС Банк $MBNK растет, но конкуренция с Т-Банком и Сбером жесткая. Как по мне, они выигрывают исключительно за счет экосистемности, без нее банку было бы очень тяжело 🙄 Реклама (59 млрд) — сильная сторона, ведь у МТС есть данные и о звонках, и о платежах. Облака и ИИ (MWS) — амбициозный план (200 млрд к 2030 г.), но пока далеко до лидеров (Яндекс, СберОблако). Медиа (27 млрд) — KION и музыкальные сервисы держатся, но рынок стриминга перенасыщен. Самокаты (8 млрд) — как по мне, скорее для галочки, чем для прибыли. Вы сами пользовались их МТС Urent? Как вам в сравнении с конкурентами? Вообще, в последние годы МТС часто сравнивают с ОФЗ. Дивидендная доходность ~12-13% — как у госбондов, но с рисками бизнеса. Роста выплат в ближайшие 2 года не ожидается — зачем тогда брать на себя волатильность акций? Плюсы определенные есть, например, стабильный денежный поток от телекома — основа безопасности. Реклама и финтех — растущие направления с хорошей маржинальностью. Облака — если удастся занять долю рынка, это может стать драйвером. Но минусов тоже не мало 🤔 Сложная структура бизнеса — не все направления прибыльны (те же самокаты). Конкуренция в цифре — Сбер, ВК, Яндекс уже сильно впереди. Нет роста дивов - доходность не растет и платить их в долг это ужасно... 😪 Как по мне, другие экосистемы выигрывают лучше. Тот же Сбер, Т-Банк, Яндекс. МТС среди них пока что проигрывает и остается аналогом ОФЗ, нежели полноценной акцией. 💬 А вы с этим согласны или нет? Почему? #новости #что_купить #новичкам #россия #goodwin #инвестиции Текущая доходность более 450% за 12 месяцев❗️ Подписывайся на мой канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента.🤝

Что ждать от Северстали? Коллеги, только что прочитал интервью Шевелева (главы Северстали) с ПМЭФ-2025 CHMF Делюсь своими мыслями об этом. Компания может объявить выплаты за II квартал, но только если экономика покажет признаки восстановления. Спрос на сталь начнет расти, а ключевая ставка продолжит снижаться. Исходя из этого - сомнительно, что будут дивиденды 😕 Ставку продолжат снижать, но вот спрос вряд ли сможет быстро восстановиться. Пока чистый долг/EBITDA — всего 0,01x (при лимите в 0,5x), так что финансово у них все в порядке. Но будет все зависеть дальше от ставки и спроса. Металлургия сейчас в сложной ситуации. Спрос в России за I полугодие упал на 14-15% (к году), к концу года прогнозируют -10% 😟 В строительстве — минус 14,5% за I квартал, в других отраслях еще хуже. Экспортные рынки закрываются, логистика дорожает, санкции давят. Раньше 40% продаж шло на экспорт, сейчас — всего 10-15%. Выживают за счет Азии и Африки, где низкая себестоимость позволяет хоть что-то зарабатывать. Компания пока держит план — 11 млн тонн стали в 2025 году. Но тут ставка на ослабление рубля — если валюта подешевеет, экспорт станет выгоднее. Сам Шевелев считает, что для оживления экономики нужно 12-14%. Сейчас даже 20% убивают инвестиции: 🔹 Клиенты «Северстали» замораживают проекты 🔹 Кредиты слишком дорогие 🔹 В 2023-м при санкциях было легче — потому что ставка не душила бизнес. В общем, это плачевно не только для них, многие компании в России страдают. Поэтому думаю заметили, что на ПМЭФ уделяли много внимание тому, чтобы не скатиться в стагнацию. Маленькие заводы вообще могут остановиться — у них нет экспорта, высокая себестоимость и кредитная нагрузка. А крупные будут сокращать производство. 💬 Как думаете, стоит ли ждать дивидендов? #новости #что_купить #новичкам #россия #goodwin #инвестиции Текущая доходность более 450% за 12 месяцев❗️ Подписывайся на мой канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента.🤝

Трамп объявил о перемирии Только недавно следил за ситуацией на Ближнем Востоке, но похоже вся эта история подходит к концу. Дональд Трамп заявил, что Израиль и Иран договорились о полном прекращении огня 🕊 Что сказал Трамп? 🔹 Израиль и Иран согласились на полное и тотальное прекращение огня 🔹 Перемирие вступает в силу поэтапно: - Иран прекратил огонь в 4:00 утра (3:30 мск) - Израиль должен остановиться через 12 часов. Что выглядит странным 🤔 - Через 24 часа — официальное окончание боевых действий. Трамп даже поздравил обе страны с мудрым решением. Но... Глава МИД Ирана отрицает наличие соглашения. Окончательное решение будет принято позже. Они прекратили огонь, но остаются в боевой готовности. При этом иранский госТВ Press TV подтвердило прекращение атак после 4 волн ударов по Израилю. Путь к перемирию занял 3 дня: 1️⃣ 22 июня — США нанесли удар по ядерным объектам Ирана 2️⃣ 23 июня — Иран атаковал базу США в Катаре (но предупредил заранее!) 3️⃣ 24 июня — ЦАХАЛ зафиксировал 6 ракетных запусков с иранской стороны и затем началось перемирие. Трамп признал, что без американских B-2 (тех самых, что бомбили Иран) перемирие бы не случилось. Цена на нефть сразу отреагировала. BMN5 если 23 июня цена в моменте превышала 80$, то сейчас опять ниже 70$. Но! Пока нет официального договора — только заявления. А значит, все может измениться в любой момент. Хотя я думаю, что риски уже снижаются. Для меня основной вопрос, надолго ли? 🤔 Трамп уверен, что перемирие будет вечным. Но история говорит об обратном. Так что верить в мир пока рано. Но сам факт, что стороны хоть как-то договорились — уже прорыв. ‼️Иран объявил о победе над Израилем.😁 💬 А вы как думаете — это временная передышка или начало реального урегулирования? Пишите в комментариях! 👇 #новости #что_купить #новичкам #россия #goodwin #инвестиции Текущая доходность более 450% за 12 месяцев❗️ Подписывайся на мой канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента.🤝