Неделя на рынках унылая до зевоты. Ни тебе макростатистики, ни отсечек, ни щедрых заявлений от ЦБ — кроме геополитики и ожиданий с ПМЭФ особо зацепиться не за что. А вот ближе к вечеру, как обещает иранское госТВ, нас ждёт «сюрприз, который мир запомнит на века». Учитывая, что Пентагон уже перевёл войска в режим боевой готовности по всему Ближнему Востоку — от ОАЭ до Саудовской Аравии, — и в регионе более 40 тыс. американских военных, сюрприз может оказаться очень громким. Трамп, не теряя хватки мессианства, выдал: «Мы должны принять на себя ответственность за избавление мира от великого зла» Спокойной ночи. Тем, кто в шорте по нефти, — особенно. В лидерах роста: ROSN NVTK GAZP TATN CHMF

🇮🇱🇮🇷Если в мировой экономике ценам на нефть плохо, выходит Израиль, чтобы всех «спасти» Ночью Израиль снова нанёс ракетный удар по Ирану, при том не как в прошлом году, когда пострадали три сарая В этот раз мотивацией удара было то, что Иран слишком хорошо развил ядерную программу, и имеет обогащённого урана, которого хватит на 9 ядерных бомб, которые могут быть произведены в течение года. Это угрожает мировой стабильности. Именно поэтому Нетаньяху решил устроить нестабильность самостоятельно... Удар наносился только по ядерным объектам. В его процессе погибли глава Корпуса Стажей Исламской Революции и не менее 6 физиков-ядерщиков Нетаньяху заявил, что военная операция Израиля будет продолжаться столько дней, сколько потребуется для устранения иранской угрозы — Нетаньяху Израильский премьер призвал мирных граждан начать запасаться продуктами, одеждой и терпением, так как война «будет долгой — дольше, чем все привыкли». Нефть +7% за несколько часов. Учитывая, что Трамп хочет дешёвую нефть, то он будет пытаться всеми силами угомонить Нетаньяху, но тут проблема ещё в Иране, который уже понёс потери из-за атаки, и который будет мстить, поэтому угомонить конфликт быстро вряд ли получится Иран ещё угрожал перекрыть Ормузский пролив в случае атаки. Если это произойдет, то одна из важнейших транспортных артерий по транспортировке нефти и СПГ будет перекрыта. Это поднимет цены на нефть ещё выше Вся эта ситуация может отложить девальвацию рубля, но долгосрочно кейс рубля это не меняет — рано или поздно будет девал. В нефти сейчас только геополитическая премия, и ничего более. Если она уйдёт, то цены вновь польются вниз. BRG6 +5% ROSN +5% GAZP +2% SIBN +2% LKOH +2.5% NVTK в псведоплюсе)

Все радостно хлопают в ладоши от инфляции 0,03% за прошлую неделю (данные Росстата за 3–9 июня). Типа, вот она — победа. Чуть ли не дефляцию уже закладывают в скором будущем. Но я лучше посмотрю на этих оптимистов в июле, когда нас догонит индексация тарифов ЖКХ на 10%. А это, на минуточку, +0,5–0,7% за неделю — легко. И вот тогда начнёт догонять не только инфляция, но и понимание, что ставку резать сильно рано. Для рынка это значит одно: ещё одна волна «охлаждения» — и полетят мечты о быстром развороте. Смотрим за цифрами. А ещё лучше — за реакцией рынка на них. Он всегда скажет раньше ЦБ. SMLT — застройщики любят инфляционные ожидания, особенно с льготами. PIKK — аналогично, спрос подогреется, цены отреагируют. LSRG — сильная регионалка, может словить второй импульс. MRKC, MRKV, IRAO — коммуналка и инфраструктура, которым по кайфу рост тарифов.